2026-2031年全球及中国化肥行业市场全景调研及投资前景预测报告

发布时间为2026年7月截至日期为：2026年6月(贸易数据到2025年12月)大数字卡片ResearchNester,2026年2月2026年全球市场规模预测2024年中国化肥施用量(折纯)4988万吨下降2024年中国化肥产量(折纯)6006万吨国家统计局，同比+8.5%2024年中国钾肥进口依存度百川盈孚、公开研报中国海关总署2031年全球市场规模预测本报告测算(估算)核心发现 2 3 4 6 8 9 1 20 21 27 30(三)头部企业经营对标(2024年) 32 3 3 40 42 43附录A:核心数据表 43附录B:术语表 4附录C:数据来源清单 图4全球化肥市场容量预测(2021-2031年)图6中国的农业用化肥产量的变化情况(从2020年到2024年)图8中国氮、磷、钾主要产品价格走势(2023年到2026年第1季度)图13中国的钾肥进口依赖度(2020-2024年)图15中国的磷肥生产量按地区划分(到2024年)图18典型商业模式比较分析(一)行业定义与分类1、氮肥2、磷肥3、钾肥4、复合肥与新型肥料(二)行业属性与地位(三)研究范围与方法说明1、研究范围2、数据来源3、口径说明与免责(一)政策环境(Political)2、保供稳价机制—12—4、进口关税配额(根据商务部公告2024年第49号)。(二)经济环境(Economic)在能源和原材料的成本上，氮肥的价格和煤炭、天然(三)社会环境(Social)图20图20中国三大粮食作物化肥利用率(2013-2024)三大粮食作物化肥利用率(%)2014(一)全球化肥市场规模市场规模(亿美元)增速(%)图2市场规模(亿美元)增速(%)图2全球化肥市场规模及增速(2021-2025)市场规模(亿美元)同比增速(%)来源：ResearchNester、MarketGrowthReports、FMI,多源交叉整理(2022年为价格高点)图2全球化肥市场容量和增长速度(2021-2025年)(二)全球消费结构与区域格局品种构成：到2023年全球化的肥料消耗当中，氮肥大约是1.17亿吨(占到了53%),磷肥大约是4700万吨(占到了21%),钾肥大约是3800万吨(占到了17%)。全球消费结构(%)氮肥钾肥中国消费结构(%,估算)来源：MarketGrowthReports(全球);中国结构为估算图14全球化肥市场区域份额(2025)欧洲12%亚太60%北美20%图14全球化肥市场的地区分布情况到2025年(三)中国市场规模与产量点；氮肥产量达到4925.8万吨，同比增加了8.8个百分点；尿素产量则达到了市场规模(亿元人民币)市场规模(亿元人民币)图3中国化肥市场规模及增速(2021-2025)市场规模(亿美元)同比增速(%)202120222023图3中国的化肥市场容量和增长速度(2021-2025年)图5图5中国农用化肥施用量变化(2015-2024,连续9年下降)农用化肥施用量(折纯，万吨)2016来源：国家统计局、农业农村部；2017-2020、2022年为插值估算图5中国的农业化肥使用量的变化情况(从2015年到2024年)图6中国农用化肥产量变化(2020-2024)农用氮磷钾化肥产量(折纯，万吨)来源：国家统计局、光大证券；2020/2023为估算值图6中国的农业化肥产量的变化情况(从2020年到2024年)1、氮肥：供给宽松，价格中枢下移量为6754万吨(同比增加8.25%)。到2025年还有大约489万吨的新建产能要投产，2、磷肥：产能过剩，磷矿支撑价格高位磷酸一铵和磷酸二铵的产能大约为2233万吨和2449万吨，在2025年4月份的到2180万吨(以P2O5计),其中湖北省有715.7万吨(占到总量的四成多一点),云图15图15中国磷肥产量区域分布(2024,前五省占88%)来源：中商产业研究院产量(万吨)(五)价格走势分析图9中国的尿素出厂价格走势(2023年到2026年第1季度)图10磷酸一铵(出厂)磷酸二铵(出厂)图10中国磷酸一铵、二铵出厂价格走势图(2023年到2026年第1季度)港口氟化钾价格(元/吨左轴)-■-年度进口大合同价(美元/吨，右轴)图11中国的氯化钾市场价格和进口大合同的价格出口量为2025年我国各类肥料总共出口了4627万吨，比去年增长了44%,出口额达到137.55亿美元，同比上升了57.9%。尿素出口量为489万吨(+1778.1%),硫酸铵出口量为2136万吨(+24.7%),磷酸二铵出口量为348万吨(-23.8%),磷酸一铵出口量为188万吨(-6.3%)。(数据来源于中国海关总署)。图12中国肥料出口量与出口金额(2021-2025)出口量(万吨)出口金额(亿美元)20212022202320来源：中国海关总署；2021-2024为估算整理(一)产业链全景(氮肥原料)(青海/新疆/老挝)(渗透率提升)来源：本报告整理绘制(产能数据为2024年口径)图1中国的化肥行业的整个产业链图(二)价值链利润分配图23化肥产业链各环节毛利率对比(2024)来源：云天化2024年年报及行业异数据估算(三)成本结构分析图24尿素与磷酸二铵成本结构拆解(估算)尿秦(估算)磺酸二铵(估算)来源：本报告基于行业成本横型估算尿素和磷酸二铵的成本构成如图24所示(数据为估计值)(一)全球竞争格局图22图22全球化肥市场主要厂商份额(2025,估算)4.0%其他-0图22全球化肥市场的主要企业市场份额预测到2025年(数据来源于预测)(二)中国市场竞争格局到2024年(三)头部企业经营对标(2024年)核心亮点云天化磷矿-磷肥一体化龙头约151亿元(估算)约46亿元(估算)国内最大钾肥基地+锂盐中化化肥约230亿港元(估算)约10亿港元(估算)约160亿元(估算)约12亿元(估算)磷复肥龙头约340亿元(估算)约39亿元(估算)煤化工平台型尿素龙头图16中国化肥头部企业营收与净利润(2024) 亚钾国际来源：本报告基于公开信息的综合评估(估算)(四)波特五力简析(一)主流商业模式2、平台化煤化工模式3、渠道分销模式4、品牌复合肥模式5、海外资源开发模式图18典型商业模式对比评估(估算)平台煤化工(华鲁恒升)图18典型商业模式比较分析(估计值)(二)典型案例剖析1、云天化：磷矿一体化的全链龙头2、盐湖股份：察尔汗盐湖的钾锂双主业3、中化化肥：央企分销主渠道4、亚钾国际：老挝钾盐的放量样本(一)六大趋势研判缓控释肥来源：行业公开资料整理(估算，合计约1500亿元)图26中国的新型肥料各领域市场容量预测到2025年(单位：亿元)图19中国新型肥料市场结构份额(2025)功能性肥料7%水溶肥25%3、钾肥自主保障强化4、出口政策相机抉择5、产业链一体化与出海并购加速6、数字化与农服融合图4全球化肥市场规模预测(2021-2031)预测规模(2026-2031,估算)±7%情景区间202220242026图4全球化肥市场容量预测(2021-2031年)图图21中国化肥市场规模预测(2021-2031)预测规模(估算)202220242026来源：本报告按3.8%复合增速测算(估算)图21中国的化肥市场容量预测(2021-2031年)化肥行业研究·2026-2031年全球及中国化肥行业市场全(三)投资前景与机会图谱确定性的机会有：钾肥资源公司(盐湖股份、亚钾国际),(一)风险提示(二)对企业的建议1、锁定资源2、产品升级4、国际化(三)对投资者的建议附录附录A:核心数据表表A1中国农用化肥施用量(2015-2024,万吨，折纯)5251(估算)5859(估算)5079(估算)5653(估算)5404(估算)品种数量(万吨)同比尿素(出口)出口配额框架下恢复硫酸铵(出口)巴西需求驱动磷酸二