工程经济分析的基本原理

第二章工程经济分析的基本原理第一节经济效益的概念包括两种类型:

在既定的人力、物力、财力等条件下,如何使产出最大

在既定的条件下,如何使消耗最小经济效益＝有用成果/劳动耗费经济效益＝有用成果-劳动耗费其中:劳动耗费消耗占用活劳动物化劳动最优就是经过有限次探索,找出按当前技术水平能达到的最优经济效益第二节经济效益评价的指标体系概念包括三种类型:反映劳动成果类（或收益类)的指标反映劳动耗费类的指标反映收益和劳动耗费的综合指标要系统地、全面地反映投资项目的经济效益，需要科学、合理的指标体系第二节经济效益评价的指标体系概念包括三种类型:

反映劳动成果类（或收益类)的指标数量指标品种指标质量指标利润指标－－商品产值、总产值、净产值－－品种数、新产品增加和代替老产品的百分数、产品配套率、产品自给率－－反映产品内在质量的指标:适用性、可靠性、经济性

反映生产工作质量的统计指标:产品合格率、等级品率、废品率－－利润总额、利润率

反映劳动耗费类的指标年总成本费用指标投资指标时间指标－－生产成本、管理费用、财务费用、销售费用－－投资总额、单位产投资额－－研制周期、项目寿命周期、工程建设周期等

反映收益和劳动耗费的综合指标绝对的经济效益指标相对的经济效益指标－－劳动生产率、材料利用率、设备利用率、固定资产盈利率等第三节工程经济分析的比较原理一、满足需要可比原则（一)产量可比（1)产量相等时，其投资和经营成本可直接比较。（2)产量不等且差别不显著时，可用单位产品投资额和单位产品经营成本相比较。（3)产量不等且差别显著时，可重复建设一个方案，再比较。

指标方案1方案2方案2‘年产量/万件12612总投资/额万元604284经营成本/万元53.67.2（二)质量可比（三)品种可比项目评价和优选是一个项目比较的过程首先要建立共同的比较基础第三节工程经济分析的比较原理二、消耗费用可比原则采用统一的计算原则和方法来计算各种费用。三、价格可比原则采用合理的一致的价格。四、时间因素可比原则（1)经济寿命不同的技术方案进行比较时，应采用相同的计算期作为基础。

1)当相比较的各技术方案的经济寿命周期有倍数关系时，应采用它们的最小公倍数作为各技术方案的共同计算期。

2)当相比较的各技术方案的经济寿命周期没有倍数关系时，一般可采用20年为统一计算期。

3)如果相互比较的各技术方案由于投入期、服务期和退役期不一致，而使它们的寿命周期有所不同，应采用约定的计算期作为共同基础。

（2)技术方案在不同时期内发生的效益和费用，不能直接简单地相加，必须考虑时间因素第三节工程经济分析的比较原理消耗费用可比原则价格可比原则时间因素可比原则满足需要可比原则第四节资金的时间价值两个要点:1、资金时间价值是指一定量资金在不同时点上价值量的差额。2.资金时间价值仅指价值的差额。

比如,一笔资金存入时是100万,一年后取出时变成了102万,那么这个增加的了2万元就是存入资金100万元在存入期间的时间价值。

公平的衡量标准：资金的时间价值相当于在没有风险没有通货膨胀条件下的社会平均资金利润率。例：现在我持有100万元，有三个投资方案：

选择存款，年利率2％，第一年末价值增值为2万，即差额为2万;

购买企业债券，年利率5％，差额为5万元;

选择购买股票，预期收益率为10％，差额为10万。

问题:同样是10万元,投资方案不同,在一定时期内的价值差额也不相同,那么以哪一个为资金时间价值的标准呢,还是另有其标?答案:以没有风险没有通货膨胀条件下的社会平均资金利润率为标准，一般以存款的纯利率为准，或者在通货膨胀率很低的情况下以政府债券利率表示。

金融机构人民币存贷款基准利率调整表

单位：%项

目调整前利率调整后利率一、城乡居民和单位存款

（一）活期存款0.720.72（二）整存整取定期存款

三个月1.711.80

半年2.072.25

一年2.252.52

二年2.703.06

三年3.243.69

五年3.604.14二、各项贷款

六个月5.405.58

一年5.856.12

一至三年6.036.30

三至五年6.126.48

五年以上6.396.84资金的等值计算方法例：某人将10万元存入银行，年利率为2％，则10后取出的利息是多少?年份年初本金当年利息年终本利和11010X2％＝0.210+(10X2％)＝10(1+2%)=10.221010X2％＝0.210.2+10X2%=10(1+2X2%)=10.431010X2％＝0.210.4+10X2%=10(1+3X2%)=10.6……1010X2％＝0.2……101010X2％＝0.210(1+10X2%)=12所以10年的利息为:12万－10万＝2万假设已知本金P，求本利和F，年利率为i，则:F=P(1+n×

i)单利法资金的等值计算方法例：某人将10万元存入银行，年利率为2％，则10后取出的利息是多少?年份年初本金当年利息年终本利和11010X2％＝0.210+(10X2％)＝10(1+2%)=10.2210.210.2X2％＝0.20410.2+10.2X2%=10(1+2%)2=10.404310.40410.404X2％＝0.2080810.404+10.404X2%=10(1+2%)3=10.61……………………1010(1+2%)10=12.19所以10年的利息为:12.19万－10万＝2.19万假设已知本金P，求本利和F，年利率为i，则:F=P(1+i)n复利法例：某人在某地下钱庄贷款10万元炒股，5天归还，利息为每天5％，复利计算，但由于股市大跌无法归还，一月后（30天)，债主要求归还多少？假设已知本金P＝10万

利率为i＝5％n=30则:F=P(1+i)n=10(1+5%)30=43(万元)F=P(1+i)n=10(1+5%)5=12.76(万元)5天归还:一个月归还:资金的等值计算方法P年F=?单利法没有考虑利息的利息。单利法考虑了利息的利息，符合资金的运动规律。影响等值计算的因素：计算期，如：年，月等;资金时间价值尺度，如：利率、收益率等复利法企业某项库存物资价值100万元，预计两年内不会使用，如果削价10%可以卖掉，假定i=10%，试问削价销售是否可行？物资削价10%，企业损失：100*10%=10万元不削价，占用资金的利息为：100*（1+10%)2-100=21万元资金的等值计算公式介绍六个公式资金的等值计算公式（一)已知现值P，求未来值F?1.整付终值公式01234n-1n时间/年PF=?n年末的本利和:F=P(1+i)n资金的等值计算公式（二)已知未来值F，求现值P?2.整付现值公式01234n-1n时间/年P=?F现值为:P=F(1+i)－n资金的等值计算公式（三)已知每年期末等额支付A，求未来值F?3.等额分付终值公式时间/年01234n-1nAF＝？AAAAA终值为:推导:第1年末的F：F=A第2年末的F：F=A+A（1+i)第3年末的F：F=A+A（1+i)+A（1+i)2……….第n年末的F：F=A+A（1+i)+A（1+i)2+A（1+i)3+……+A（1+i)n-1=A[1+（1+i)+（1+i)2+（1+i)3+……+A（1+i)n-1]

时间/年01234n-1nAF＝？AAAAA例:某人每年年末存入银行1万元,一共存10年,已知银行利率是2％,求终值。

时间/年0123410F＝?A=1万终值为:资金的等值计算公式（四)已知每年期末等额支付A，求现值A?4.等额分付现值公式01234n-1n时间/年AAAAAAP=?现值为:例:某人现要出国，出国期限为10年。在出国期间，其每年年末需支付1万元的房屋物业管理等费用，已知银行利率为2％，求现在需要向银行存入多少?时间/年0123410P＝?A=1万现值为:资金的等值计算公式（五)已知终值F，求每年期末等额支付A?5.等额分付偿债基金公式01234n-1n时间/年A＝？F推导为:资金的等值计算公式（六)已知现值P，求每年期末等额支付A?6.等额分付资本回收公式01234n-1n时间/年PA＝？推导为:（总结)6.等额分付资本回收公式012nPF＝？5.等额分付偿债基金公式4.等额分付现值公式3.等额分付终值公式2.整付现值公式1.整付终值公式P→FP→AF→AA→PA→FF→PP=?012nF012nF＝？A012np＝？AF012nA=?0122npA=?六个常有的等值计算公式公式名称已知未知公式系数名称整付终值公式P→F整付终值利率系数整付现值公式F→P整付现值利率系数等额分付终值公式A→F等额分付终值利率系数等额分付现值公式A→P等额分付现值利率系数等额分付偿债基金公式F→A等额分付偿债基金利率系数等额分付资本回收公式P→A等额分付资本回收利率系数查表记忆公式习题某企业兴建一工业项目，第一年投资1000万元，第二年投资为2000万元，第三年投资1000万元由银行贷款,年利率为12%，设该项目从第三年起开始获利并偿还贷款，银行贷款分5年等额偿还，问每年年末应偿还银行的金额是多少？某厂欲积累一笔福利基金，用于3年后建设职工俱乐部，项目的投资总额为1000万元，银行利率10%，问从现在起的3年中，每年年初至少要存入银行多少钱？习题3.某企业拟从银行贷款,年利率为6%,该企业每年要偿还能力为2万元,要在5年内全部还清贷款,问该企业现在可从银行贷款多少?反之,假如某企业现在从银行一次贷款50