（工商管理专业论文）长沙农行中小企业信贷业务风险控制研究.pdf

原创性声明 f u lt i iti ii iiiii i iflli y 1915 5 51 本人声明，所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究 工作及取得的研究成果。尽我所知，除了论文中特别加以标注和致谢 的地方外，论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不 包含为获得中南大学或其他单位的学位或证书而使用过的材料。与我 共同工作的同志对本研究所作的贡献均已在论文中作了明确的说明。 作者签名：。壹耸日期：尘止年旦月4 日 学位论文版权使用授权书 本人了解中南大学有关保留、使用学位论文的规定，即：学校 有权保留学位论文并根据国家或湖南省有关部门规定送交学位论文， 允许学位论文被查阅和借阅；学校可以公布学位论文的全部或部分内 容，可以采用复印、缩印或其它手段保存学位论文。同时授权中国科 学技术信息研究所将本学位论文收录到中国学位论文全文数据库， 并通过网络向社会公众提供信息服务。 作者签名：二壁埠导师 ：出k 年且月毕日 摘要 作为目前我国中小企业融资主渠道的商业银行，如何立足区域 经济环境和信用环境，从自身经营实际出发，通过对中小企业贷款 风险全面深入地研究并采取切实可靠的策略，从而提高风险掌控能 力，实现中小企业信贷业务规模与效益、速度与质量、效率与成本 的有机统一，促进中小企业和银行共同健康发展。 本文以长沙农行中小企业信贷业务实践为研究对象，透析了此 业务风险点和产生的原因，并通过借鉴国内外成功经验和自己多年 银行工作的实际体会，提出针对性的建议。 首先从宏观政策、企业自身、银企交流和信贷操作四个维度剖 析了中小企业信贷业务风险产生的普遍原因；其次借鉴了国内外银 行在风险控制中的成功经验；讨论了该行中小企业信贷业务的实际 结构和风险管理中出现的问题，从贷款各环节详细分析了产生风险 的内外原因；然后从中小企业信贷业务内部管理和配套措施两大方 面提出了相关建议和措施，以促进该行全面提升中小企业贷款业务 风险管理水平；并通过案例分析来评价“多级评价法”在该行中小 企业信贷风险控制中的运用；最后得出结论：只有在准确的营销策 略、严格并合理的风险控制体系以及良好业务开展环境的前提下， 中小企业信贷风险是一定可控的。 关键词银行，中小企业信贷，风险控制 a b s t r a c t t h ec o m m e r c i a lb a m 【w h i c ha c ta st h em a i nf i n a n c i n g c h a n n e lf o r m em e d i u ma n ds m a l le n t e r p r i s e so fo u rc o u n t r y a tp r e s e n th o wt oe x l s t i nt h er e g i o n a le c o n o m ya n dc r e d i t e n v i r o n m e n t ， f r o mt h eb u s l n e s s r e a l i t y , s t u d y i n gt h el o a nc r e d i tr i s ko f t h em e d i u ma n ds m a l le n t e 叩n s e d e e p l va n da d o p t i n gt h er e l i a b l e s t r a t e g yt oi m p r o v et h e r i s kc o n t r o l a b i l i t va n dr e a l i z et h eo r g a n i cu n i o nf o rt h eb u s i n e s ss c a l e a i l d b e n e t i t ， s p e e da n dq u a l i t y ， e f f i c i e n c y a n dc o s to ft h e m e d i u ma n d s m a l l e n t e r p r i s e t op r o m o t et h eh e a l t h yd e v e l o p m e n t o ft h em e d l u ma n d s m a l le n t e r p r i s ea n db a n ka l r e a d yh a sb e c o m e t h es u b je c to ft h ew h 0 1 e f i n a n c i n ga r e aw h i c h n e e dt ob er e s e a r c h e da n ds t u d yu r g e n t l y t h et h e s i st a k e sp a r t s o ft h em e d i u ma n ds m a l le n t e r p n s e l o 趾 b u s i n e s sp r a c t i c eo ft h ea g r i c u l t u r a lb a n k o fc h i n ac h a n g s h ab r a n c ha s m es t u d ys a n 叩l e ，u s i n gt h es u c c e s s f u le x p e r i e n c ea b r o a d 锄d d o m e s t i c f o rr e f e r e n c e 锄dm a n yy e a r sw o r k i n ge x p e r i e n c e ，f r o mp r a c t l c e a s p e c t m a k e sar e s e a r c ht ot h eb u s i n e s sr i s kc o n t r o l f i r s to fa l l ，i ta n a l y s i st h ec o m m o n r e a s o n sw h i c hc a l l s et h ec r e d l t l o a nr i s k6 的mf o u ra s p e c t ：m a c r o p o l i c y , e n t e r p r i s e s s e l f , b a n ka n d e n t e r p r i s ec o m m u n i c a t i o na n dc r e d i t l o a np r o c e s s ；s e c o n d l y , a f t e rt h e s t u d vt o t h e e x i s t i n gp r o b l e m i nt h eb u s i n e s s s t m c t u r e 雅d 础 m a n a g e m e mo ft h i sb a n k ，i ta n a l y s i st h ei n n e r a n do u t s i d er e a s o n sf o r m e 触矗o m t h ee a c hl o a np r o c e s sl i n ki nd e t a i l ；t h e ni tp r o m o t e t n e r e l a t i v es u g g e s t i o na n d m e a s u r ef r o mm e d i u ma n ds m a l le n t e r p 艘 b u s i n e s so p e r a t i o n ，r i s km a n a g e m e n ta n ds u p p o r t i n g m e a s u r m gt h r e e a s p e c t s ，t oi m p r o v e t h em e d i u ma n ds m a l le n t e r p r i s e sl o a nb u s l n e s s r i s k c o n t r 0 1m a n a g e m e n t l e v e l f i n a l l y , t h ec o n c l u s i o nh a s b e e nm a d ef o r t h e i i 营 ， 彗 l ： ； k p a n a l y s i s i tc o m e s o u tt h a tc r e d i tl o a nc a p i t a lc o u l db es e c u r e de f f i c i e n t l y o n l yo nt h ec o n d i t i o no fh a v i n gt h ee x a c tb u s i n e s ss t r a t e g y , s t r i c ta n d r e a s o n a 【b l er i s kc o n t r o ls y s t e ma n df a v o r a b l eb u s i n e s se n v i r o n m e n t ，t h e n i tc o u l dr e l i e ft h ef i n a n c i n gh a r dp r o b l e mf o rt h em e d i u ma n ds m a l l e n t e r p r i s e k e yw o r d sb a n k ，s m e sl o a n ，r i s kc o n t r o l i i i 目录 第l 章绪论1 1 1 研究背景和意义1 1 2 研究文献综述1 1 2 1 中小企业信贷风险成因综述l 1 2 2 中小企业信贷风险控制综述4 1 3 本文研究内容及方法7 第2 章中小企业信贷业务分析9 2 1 中小企业信贷业务9 2 1 1 中小企业( s m e s ) 的界定9 2 1 2 中小企业信贷业务的定义1 0 2 1 3 中小企业信贷业务的特点1 0 2 2 中小企业信贷业务风险的内容及特点1 l 2 3 中小企业信贷业务风险的原因1 2 2 3 1 宏观政策环境风险1 2 2 3 2 中小企业自身局限的风险1 3 2 3 3 银企信息不对称的风险1 5 2 3 4 中小企业信贷业务实施中的操作风险1 5 2 4 中小企业信贷业务风险控制1 6 2 4 1 中小企业信贷业务风险控制理论1 6 2 4 2 中小企业信贷业务风险控制方法1 7 第3 章长沙农行中小企业信贷业务风险原因2 2 3 1 长沙地区中小企业的发展状况及存在的问题2 2 3 2 长沙农行概况。2 3 3 3 长沙农行中小企业信贷业务现状2 4 3 3 1 中小企业信贷业务概况2 4 3 3 2 中小企业信贷业务风险管理现状2 7 3 4 长沙农行中小企业信贷风险表征及原因分析3 0 3 4 1 该行中小企业信贷风险主要表征3 0 3 4 2 该行中小企业信贷风险产生的内因j 3 2 3 4 3 该行中小企业贷款风险产生的外因3 5 第4 章长沙农行中小企业信贷业务风险控制策略3 7 4 1 加强内部风险管理3 7 4 1 1 正确认识中小企业信贷业务3 7 4 1 2 合理的业务定位3 7 4 1 3 做好贷前风险识别工作3 8 4 1 4 制定合理的信贷操作流程4 1 4 1 5 健全相应内部协调机制4 2 4 2 利用多级评价法测评信贷业务风险4 3 4 2 1 多级评价法的定义和测评原则4 3 4 2 2 多级评价法的步骤4 4 4 2 3 多级评价法的风险指标体系4 5 4 2 4 多级评价法的优势4 6 4 3 积极参与金融配套环境的建设4 7 4 3 1 充分利用政府部门的指导4 7 4 3 2 参入各项法治环境建设4 7 4 3 3 加大金融产品创新力度4 8 第5 章t 公司信贷风险案例分析5 0 5 1t 公司企业概况5 0 5 2t 公司信贷风险分析5 2 5 3t 公司信贷风险评价5 4 第6 章结论5 9 6 1 结论5 9 6 2 本文的局限性及今后研究的方向5 9 参考文献6 0 致谢6 3 攻读学位期间主要的研究成果及目录。6 4 i i 硕士学位论文 第1 章绪论 1 1 研究背景和意义 第l 章绪论 目前我国约有9 9 的企业属于中小企业，他们占我国经济总量的一半，占 每年新增就业的8 5 和存量就业的7 5 ，成为国民经济中的重要支柱。但近年 来随着全球化的金融危机和我国经济结构的变化，使我国中小企业的生存环境 面i 临着各种问题，特别是融资难已成为制约中小企业发展的瓶颈。面对这种状 况，政府骤步地、针对性地出台了一系列有利于中小企业融资、信贷、税收的 新政，人民银行也要求各商业银行积极开展中小企业信贷业务并推出了相应政 策：如“将国有商业银行信贷总规模上调5 ，地方银行上调1 0 ；对中小企业 小额担保贷款由1 0 0 万元限额提高到了2 0 0 万元；个人担保贷款额度由原来的2 万元提高到了5 万元”等。同时随着资本市场的完善，大集团大客户融资脱离银 行业的现象越来越严重，导致各银行为争夺高端客户的竞争越演越烈，不少商 业银行也意识到，银行相对能较高定价的中小企业将成为银行改善客户结构、 拓展赢利增长点以及降低信贷风险集中度的重要营销对象。因此在日趋激烈的 市场竞争中，商业银行如何立足区域经济环境和信用环境，从经营实际出发， 通过对中小企业贷款风险的系统、深入、全面研究，提出切实可靠的应对策略， 提高风险掌控能力，达到规模与效益、速度与质量、效率与成本的有机统一， 实现中小企业贷款业务的持续健康发展就尤显重要。 本文研究目的和意义：本文通过对长沙市中小企业贷款业务现状的透析、 长沙农行中小企业信贷业务中存在的问题及其原因分析，针对中小企业特点和 融资风险特征，提出可行的风险防范策略并对改进措施进行效果评价，以充分 发挥银行金融支持作用，促进长沙地区中小企业又快又好的发展。这样对身处 长沙这样一个经济快速增长、中小企业极具发展潜力、金融业竞争激烈的省会 城市的长沙地区农行长远发展有深远的意义。 1 2 研究文献综述 1 2 1 中小企业信贷风险成因综述 信贷风险是指商业银行资产在由于受到来自国家政策、市场经济环境和自 身经营管理等内外因素的影响，出现信贷资金不能按时收回甚至造成资产损失 硕+ 学位论文 第1 章绪论 的一种可能。随着中小企业的快速发展，因其自身特点产生的信贷风险得到了 普遍关注，引起了学术上对其成因的广泛研究。赵瑾璐、张小霞认为：“银行中 小企业信贷风险一是指借款人因各种因素增加违约还款付息的不确定性，二是 指因大量中小企业不良贷款导致银行危机的可能性”1 。通过查阅相关资料，国内 外学者基本把产生中小企业信贷风险的原因归集于宏观政策环境、企业和银行 自身三大类。 1 宏观环境因素 ( 1 ) 国家经济政策 美国r a n d 公司在中国宏观经济政策研究一文中指出：目前中国经济还处 在市场经济转型之中，各种经济因素的矛盾导致经济出现周期性波动，从1 9 7 9 年改革开放以来，中国经济出现五次通胀和一次通缩，而在历次大的经济波动 中，中国中小企业由于政策和自身抗风险能力弱，成为经济波动的最大受害者， 每次都出现了大量中小企业倒闭破产的想象，进而导致了银行信贷资金的损失 2 o 王中华、段斌在研究银行中小企业信贷风险中认为：在全球经济一体化的 大背景下，我国出台了一系列旨在发挥比较优势实现产业结构调整的政策，其 调整势必影响到处于产业链下游的中小企业的经营，使其销售收入锐减；加上 近年来人力成本增加，中小企业失去劳动密集型优势，经营上更是雪上加霜， 从而导致其偿债能力下降，进而增加银行信贷资金的风险3 。 ( 2 ) 金融法制和担保体系 英国银行家g r o n r o o s 在信贷风险内部控制思考一文中认为：金融法制和担 保体系建设直接影响着整个地域金融环境的平衡稳定、金融业运行的秩序和金 融业创新能力；同时完善的法律和担保体系可以有效保护债权人合法利益，树 立社会诚信意识4 。而目前我国法制制度不佳、担保体系不完善，使得商业银行 实施债权保护手段效果不好，经常受制于现行法律环境。 ( 3 ) 社会信用建设 孙酷在论文银行中小企业信贷风险控制研究中认为：我国社会信用信 息征集系统不完善，各企业信用信息不能有效的归集和准确的评估，导致银行 评估程序复杂、成本过高，无法根据真实信用状况作出准确的判断；缺少社会 失信惩罚机制，使得违约者违约成本过低，得不到应有的惩罚；征信建设制度 匮乏，特别是缺少保护隐私和商业机密的法律依据5 。 ( 4 ) 金融市场结构 李志赞在研究中小企业融资问题时指出：我国金融市场的问题表现在中小 2 硕士学位论文 第1 章绪论 企业由于社会信用度较低，进行直接融资难度很，8 0 以上依靠银行来完成融 资，企业风险对银行风险已构成了显著影响。这种单一的融资渠道状况很不利 于金融风险分散，很大程度上降低了市场中的风险意识，减弱了市场对金融风 险的调节能力s 。 2 中小企业自身因素 银行信贷资金安全很大程度上由贷款企业的经营好坏决定，一个企业企业 主的经营理念、发展模式、管理水平以及企业行业的特性、生命周期的长短等 因素都能给中小企业信贷带来不可预测的重要原因7 。 ( 1 ) 抗风险能力较弱 由于资金规模小、生产技术水平低、产品开发能力差、产品档次低、管理 水平落后、人才缺乏等问题，在生产竞争中经不起原材料及产品价格的波动， 经常面临亏损甚至破产的风险，必然影响到银行资金的安全性。 ( 2 ) 组织结构不健全、治理不完善 岳志强认为：中小企业运营方式封闭、信息内部化、社会公众信用度较低； 业主管理意识淡薄，内部控s j j s t j 度缺乏，业主常以自己的经验来完成对市场的 判断，忽视内部决策、监督制度的建设8 。 ( 3 ) 缺少有效的抵押担保资产 高建认为：很多中小企业发展初期由于资金原因，在经营模式上采取挂靠 合作的方式，目前很大程度地存在固定资产所有权不明确的现象；另外固定资 产积累较少，在抵押物有限的情况下由于抵押标的价值减值时很难达到银行需 要增加抵押价值的要求，增加了抵押物不足值的风险9 。 3 商业银行本身的因素 从银行角度来看，由于银行目前不能有效把握好中小企业的特征，在信贷 准、审批和贷后管理等各环节不能很好适应中小企业与大客户信贷业务中的差 异性，仍采取同样的方式加以对待，很容易在信贷业务中产生操作风险。 ( 1 ) 银行在中小企业信贷观念上还有误区 迟存国认为目前商业银行实务操作中小企业贷款只看重担保抵押物，忽视 企业正常的经营和第一还款来源，在有抵押的前提下放松对中小企业的贷前调 查，而现实中的贷款大部分都落实了抵押，但抵押物由于其专用性过强，处理 程序复杂，导致处置困难，市场变化也有可能降低抵押物价值；另外收息就是 好事、效益第一的贷款思维方式也存在很大的片面性1 0 。 ( 2 ) 银企之问信息不对称风险 王宪全认为在金融市场上，中小企业所拥有的市场信息远远大于银行所获 硕十学位论文第1 章绪论 得的有关信息，银行必然面临由信息不对称而带来的风险问题1 1 。为此，银行要 想控制风险，就必须付出很大成本在贷款发放前作出更多的调研和考证，来核 实企业的实际状况；另外王斌也指出中小企业普遍存在管理不规范，内部制约 机制不足的现象，贷款资金的使用随意性较大，增加银行贷款的风险1 2 。 ( 3 ) 银行风险控制机制不足 目前银行缺少有效的中小企业信息收集、风险识别、风险评估、风险监控、 j x l 险分散转移和风险补偿等控制机制，缺少对企业行业、营运模式、抵押资产 价值有专业化了解的人员，使企业有了违规使用资金、采取各种手段逃废银行 债务的可乘之机，增加银行信贷资金风险的可能。 1 2 2 中小企业信贷风险控制综述 银行风险管理是银行业务发展和对金融风险不断认识的产物，张纪康在金 融风辨认和管理一书对银行风险管理的发展做出了比较全面的总结，他指出：“银 行风险管理最初侧重于资产业务的管理，强调银行资产的流动性；到了1 9 6 0 年 以后，银行风险管理的重点转向负债业务，强调通过使用借入资金来保持或增 加资产规模和收益：到了上世纪7 0 年代末，单一资产负债风险管理己不再适应 国际市场利率的大幅波动，由此产生了资产负债业务目标相互替代、分散资产 偿还期的资产负债风险管理理论；上世纪8 0 年代以后，随着银行间激烈竞争、 存贷利差变窄、衍生金融工具的广泛使用，更多的应用数学、信息学、工程学 的表外风险管理理论、金融工程学逐渐在商业银行风险管理中应用；1 9 8 8 年， 标志着国际银行界风险管理和金融监管理论完善统一的巴塞尔资本协议正 式出台，协议实施后国际银行业的资本充足水平得到了明显提高；此后，随着 金融竞争的加剧、业务趋于多样化复杂化，巴塞尔委员会又于1 9 9 9 年和2 0 0 1 年公布了新巴塞尔资本协议最终稿，并于2 0 0 7 年1 月1 日开始实施，其核 心是以资本充足率为核心、以信用风险控制为重点，从单一的资本充足转向突 出强调从最低资本金要求、监管部门的监督检查和市场纪律约束等3 个方面的 共同约束，银行竞争将是以风险识别、度量、评价、控制和风险文化为内容的 银行风险管理能力的竞争”1 3 。 国内外商业银行针对中小企业信贷业务风险特点，在风险控制方面主要从 以下几个方面入手： 1 信用风险管理 ( 1 ) 组织体系 c a r r o l l 指出：“商业银行实行按业务分类和地域分类逐步审批、监管的条块 结合的矩阵式雀理，主要包括按地域分布的客户经理，按业务职能分类的信用 4 硕七学位论文第1 章绪论 风险部、贷款复核部和审计委员会。客户经理部门主要负责推销金融产品和服 务，对优质客户填写信用申请报告提交给信用部进行审核，信用和风险部主要 职责是对各个级别的下级银行提交的信用申请表进行审查审批，贷款复核部是 贷款后的监督控制部门，对批准的信贷申请表和相关材料进行核查，对信用等 级做出霞新评定，对贷款信用等级的调整具有最终发言权”1 4 。 ( 2 ) 信用风险评级 国外商业银行对中小企业的信用风险评级非常严格，注重收集客户的各种 信息，采取定量分析和定性分析相结合的方式，及时发现客户存在的风险并采 取积极的跟踪监控措施。充分利用公共客户信用积分系统，( 该系统为公共部门 联合开发记录着几乎所有企业和消费者的税收、违规、消费及其他涉及信用度 的记录) ，为银行提供准确快捷的贷款申请者信用情况，有助于银行对客户的信 用风险评级1 5 。 ( 3 ) 采集第三方信用信息 a 目前欧美银行各自都有根据不同信用管理工具来开发的风险识别和管理系 统，但这些内部分析工具基本是风险管理部门按照由按p m o r g a n 集团的c r e d i t m e t r i c s 的一些思路来进行开发的，它的特点是：例如上段所说的公共客户信用 积分系统，正是利用第三方的公正性，通过广泛采用银行以外的第三方机构或 个人信用登记系统信息，来了解和确定客户的信用情况，从而提高识别客户信 用风险的准确率拍。 ( 4 ) 稳定好银企关系 杨凤娟认为：“通过与中小企业建立长期稳定的银企关系，可以缓解银行与 企业信息不对称而产生的风险”。信息不对称的产生主要由于银行对于中小企业 的经营状况和管理状况不甚了解，而去调查又会大大增加商业银行的经营成本， 因此一旦中小企业与商业银行形成了长期稳定的关系，问题就能迎刃而解1 7 。 2 在风险防范意识和控制手段方面 马蔚华在现代商业银行信贷业务管理一文中强调：银行信贷风险管理应强 调事前防范，在严格准入、完善客户资料、动态资产组合、客户专管以及内部 监督等几个环节增强防范意识加强控制手段。首先通过制定详细资产风险标准， 其次通过收集客户广泛信息并利用先进的计量方法对客户风险进行识别，再次 根据客户评出来的信用级别、行业背景、产品特色等特征匹配多个不相关或负 相关的企业进行资产组合达到分散风险的目的，然后是建立好“责、权、利”相结 合的客户专管制度，最后是通过内部监督部门不定期的检查，发现问题及时提 出整改措施并进行复查，确保风险防范于未然培。 硕十学位论文 第1 章绪论 3 财务管理制度方面 王瑛指出：“商业银行要重视资产价值的真实性、自身注重按照审慎会计的 原则，在贷款的会计处理上充分考虑可能发生的损失，真实反映贷款的实际价 值。在有计划预提普通风险准备金的基础上，针对具体贷款风险提取专项呆账 准备会，以便在实际风险损失发生时有能力自担风险；通过企业提供的财务报 表，也按照审慎会计原则，尽可能的发现企业经营风险”1 9 。 4 不良贷款处理方面 国外银行注重与客户建立长期信贷合作关系，在合作过程中积极参与企业 的生产经营，及时掌握客户情况并利用银行网络优势帮助它解决问题；当客户 贷款出现不良况时，银行不是急于收回资金而是成立专门小组来帮助企业制定 应对措施渡过难关，从而有效保全银行资产；对于恶意逃避贷款的企业银行会 利用法律手段来保护资产，以最大限额减少损失。 5 中介担保方面 由于中小企业抵押物不足和难以获得信用担保等诸多缺陷，客观上增大了 银行信贷的风险，因此银行通常以相对应的多种担保方式来缓释中小企业信贷 风险。目前国内外有以下几种对中小企业的替代性担保方式： ( 1 ) 以政府部门出面担保的方式 以美国为代表的发达国家为支持中小企业的发展，政府部门经常出面为银 行向中小企业提供担保。例如作为联邦政府代理机构的s b a ( 美国联邦小企业 署) 就负责为符合信贷条件的中小企业根据贷款者情况、信贷金额的大小提供 不同比例的担保，例如对企业主是妇女和少数民族的最高提供信贷金额9 0 的 担保、一般性贷款提供7 5 的担保、对急需资金的企业并采用银行快贷产品的 企业提供5 0 的担保等2 0 。s b a 通过采用教灵活的措施，即解决了企业燃眉之 急有提高了银行开展中小企业信贷业务的积极性，同时也提高了银行对风险的 可控度。 ( 2 ) 企业主个人贷款和群体担保贷款的方式 从国内外的金融实践来看，在不可能完全掌握企业信息的时候，首先采取 企业主个人贷款，大多数情况下中小企业的经营者就是所有者，因此很多银行 将这类中小企业信贷转化企业经营者的个人信贷，银行就可把风险识别的重点 放在对业主的品格、声望、学历水平、金融历史记录、收入和负债能力等因素 的考察上，这样既能简化贷款手续及时满足企业需要，又能减少风险因素的复 杂度。其次提倡群体担保，中小企业及其经营者中往往存在一个关系相对密切 固定的家族、经营互助圈群体，群体中的成员了解彼此的信用状况和经营情况， 6 硕士学位论文第1 章绪论 一方面中小企业主不会冒因群体代赔付银行贷款而失去群体支持的高昂成本轻 易来轻易逃避债务；另一方面，同群体的成员会谨慎选择加入者，也等于降低 了银行的筛选成本，如果他们愿意为该中小企业提供担保，则能有效减少银行 隐形风险和监督交易成本射。 ( 3 ) 实收制担保方式 以日本和韩国为代表的实收制担保主要是担保公司将贷款等额资金作为担 保资金存入贷款银行，如果贷款发生损失，银行可直接划拨归该笔款项经行还 本息。这种方式的好处在于明确了参与三方的关系，银行只负责资金提供，担 保机构在能独立进行市场化运作前提下成为了贷款的决策者，承担了以担保资 本金为限的担担保风险。 ( 5 ) 权责制担保方式 以加拿大和英国为代表的权责制担保是担保公司在贷款前为企业做出保证 承诺，在损失发生后银行从担保机构获得申请补偿2 2 。 ( 6 ) 推行贷款保险制度 商业银行积极引入市场经济下的各大保险公司为中小企业贷款资金寻找保 护，既能将贷款风险有效转嫁给保险公司达到降低贷款风险的目的，又能获得 作为中间业务收入的保费。 综上所述，对于中小企业信贷风险控制的研究，国内外的专家、学者以及 金融界人士做了大量工作，得出了不少成果，但由于中小企业情况复杂、贷款 风险控制难度大，因此对于中小企业贷款风险控制没有形成一个完善的体系。 继往开来，随着中小企业贷款业务的进一步发展，实证资料会积累得更多，这 有利于学者在该领域的进一步研究。 1 3 本文研究内容及方法 本文研究的基本内容，本文首先对中小企业贷款风险产生的一般原因进行 了描述，然后根据长沙农行中小企业贷款业务的风险管理现状，找出了在贷款 各环节的风险点以及风险产生的内外部原因，最后在借鉴国内外同行经验的基 础上，结合该行实际情况，提出相应改进对策，并运用“多级评价法”对e e d , 企业 信贷风险评价做出案例分析。 7 硕士学位论文 第1 章绪论 图1 - 1 论文基本思路图 8 一上)喜氍燃磷氍 硕士学位论文 第2 章中小企业信贷业务分析 第2 章中小企业信贷业务分析 2 1 中小企业信贷业务 2 i 1 中小企业( s m e s ) 的界定 林毅夫、李永军指出；“中小企业是一个相对的概念，理论上和实践上都很 难给它下一个确切的定义，首先由于不同国家和地区的经济发展水平不一样， 中小企业所处的经济发展环境不同，很难对中小企业的界定标准达成一致：其 次即使是在同一国家和地区，有关中小企业的界定和划分标准也会因经济发展 状况的变化而发生改变，不同发展阶段的标准不可能一成不变；最后企业本身 的发展是动态的、复杂的，其中包含多方面的因素和条件，很难找到一个统一 的、完整的标准或指标把这些因素全部包含进来，但为研究中小企业的问题， 经济理论的角度，只能比较模糊的界定中小企业，通常经济学所提到的中小企 业，都是指在特定的历史时期内，相对于同时代的其它企业，其生产经营规模 较小，不处于市场主导地位的企业”2 3 。世界各国主要采用从人数，资产规模， 企业经营收入等方面进行划分界定中小企业。 表2 1欧美和亚洲一些国家对中小企业的界定标准 国家名称 最高企业人数最高资产规模最高销售收入 美国5 0 02 亿美元l 亿美元 英国2 0 05 7 5 万英镑 法国 5 0 01 8 0 万法郎 德国 5 0 01 0 0 万欧元 意犬利9 9 瑞典 2 0 0 瑞士2 0 0l o 万瑞士法郎 丹麦 5 0 中国 需按行业类别 5 0 0 0 万人民币5 0 0 0 万人民币 香港l o o 口本 3 0 0 1 亿日元 澳大利亚1 0 0 2 0 万澳元 新加坡5 0 2 5 万新元 9 彰畚库r艇暂 。，一一馨r&镕l 硕t 学位论文 第2 章中小企业信贷业务分析 表2 - 2 我国按行业对中小企业的划分标准 行业类别企业人数上限 资产总额上限销售收入上限 2 0 0 0 4 0 0 0 0 万3 0 0 0 0 万 i 业 中型企业须同时满足企业人数3 0 0 人及以上，销售收入3 0 0 0 万以上， 资产总额4 0 0 0 万元及以上，其余为小型企业 3 0 0 0 4 0 0 0 0 万3 0 0 0 0 万 建筑业 中型企业须同时满足企业人数6 0 0 人及以上，销售收入3 0 0 0 万以上， 资产总额4 0 0 0 万元及以上，其余为小型企业 3 0 0 03 0 0 0 0 万 交通运输 中型企业须同时满足企业人数5 0 0 人及以上，销售收入3 0 0 0 万元以上， 其余为小型企业 8 0 0 1 5 0 0 0 万 住宿和餐饮业 中型企业须同时满足企业人数4 0 0 人及以上，销售收入3 0 0 0 万元以上， 其余为小噩! 仓。 1 0 0 03 0 0 0 0 万 邮政业 中型企业须同时满足企业人数4 0 0 人及以上，销售收入3 0 0 0 万元以上， 其余为小型企业 2 0 0 3 0 0 0 0 批发 中型企业须同时满足企业人数1 0 0 人及以上，销售收入3 0 0 0 万元以上， 茛余为小犁仓、l p 5 0 0 1 5 0 0 0 万 零售业 中型企业须同时满足企业人数1 0 0 人及以上，销售收入1 0 0 0 万元以上， 萁余为小删仓v p 注：以i 数据米自2 0 0 3 年2 月1 9 日国家经济贸易委员会、国家发展计划委员会、财政部、国家统 计局固经贸中小企 2 0 0 3 1 4 3 号 2 1 2 中小企业信贷业务的定义 中小企业信贷是指银行在获得一定保证的基础上，向中小企业或法定代表 人发放货币，目的是为了满足中小企业经营性流动资金周转以及扩大再生产融 资等合法用途的需要。 2 1 3 中小企业信贷业务的特点 1 中型企业：中型企业比小型企业在人员、资产规模上相对较大；在运营 1 0 硕十学位论文 第2 章中小企业信贷业务分析 管理上比小企业成熟；有一定的企业文化积累：在市场预测上注重依靠一定的 技术、对市场变化比较敏感，企业主对自己的企业有一定得战略规划；具备一 定的现代财务基础，资金运用和计划相对合理，对需要贷款业务的项目能做出 详细预算，能提前与银行接洽以求银行有足够的时间进行审批。中型企业信贷 业务主要特点是：数额稍大、一般能获得担保支持、抵押资产较充分、一般有 明确的项目用途。 2 小型企业：小型企业与中大型企业有截然的不同，小型企业往往由于市 场份额很小而对市场变化反应比较迟钝；运营管理没有严密的流程；企业主对 企业的规划过多依靠个人经验和冒险精神，基本没有战略规划。财务管理单一， 对融资没有超前预计的能力。其贷款业务的特点是：期限短、金额小、次数频、 需求急、抵押物多以业主住房为主。 2 2 中小企业信贷业务风险的内容及特点 中小企业信贷风险是指银行和中小企业建立债务债权关系后，由于债务人 因为政策环境、市场变化以及自身经营原因引起的不能按时还本付息的可能性。 中小企业与大型企业相比，由于资产规模、内部制度、企业信誉、融资额 度等多方面因素的局限性，加之现代银行以追求利润最大化为业务指导思想， 使得中小企业在银行信贷支持上处于不利地位，其贷款业务所表现出来的风险 特性也与大企业贷款业务的风险特征不同。其风险主要特点如下： 1 中小企业信贷业务相对风险大 在操作方面，由于所有贷款流程、管理方式基本相同，利率浮动一般不超 过基准利率的3 0 ，因此单位成本的风险控制费用相对较高；中小企业又存在 财务管理制度不健全、财务报告随意性大、粉饰性高、内部管理透明度不高， 银行对企业真实的经营、贷款使用、偿债能力、盈利能力状况很难掌握，贷款 风险难以有效控制。信贷人员积极性不高，各商业银行信贷虽都采用审批制、 责任终身制，但不同程度上存在“权、责、利”不匹配的情况，信贷人员负责的中 小企业贷款具有笔数多、金额小、收益不高、出现不良贷款的机会多，一定程 度上造成信贷人员认为中小企业贷款业务承担的风险和收益不匹配，打击了他 们对中小企业贷款业务的积极性、甚至敷衍了事，增加了操作风险可能性。 2 难把握中小企业贷款业务风险的波动周期 企业的发展过程的各阶段所对应的风险是不同的、各时期对银行贷款的违 约率也不同，因此银行对企业的信贷需要把握好企业不同生命周期的特点和信 硕七学位论文第2 章中小企业信贷业务分析 贷进入的时机。在企业的初期由于经营模式不成熟、盈利前景不明、投入产出 比小、风险较高，这个时期银行信贷资金风险大、一般很难进入；在企业成长 阶段，发展相对比较平稳，内部制度比较规范，此时银行信贷的风险最小；到 了企业后期成熟阶段，企业有了一定的商誉和相对健全的网络、同时也有了较 好的经营记录、信用状况提高，此时商业银行贷款的风险已大大降低，是信贷 资金进入的大好时期。然而我国目前情况，大多数中小企业的经营时间不长， 经营内容随意性较大，银行很难像对大企业那样比较清晰的掌握企业的各个生 命周期，所面临的风险变化也比较频繁。 3 中小企业贷款业务风险危害性相对较小 中小企业贷款金额小，在银行贷款总量中占得比例也不算很大，不像大企 业贷款一旦发生坏账对银行造成的损失无法估量，另外中小企业结构相对简单、 抵押资产明细清晰，破产清算过程中不像大企业那样利益错综复杂，银行发费 的诉讼时间和成本也比较少。 2 3 中小企业信贷业务风险的原因 中小企业信贷业务风险产生的原因，在不同的经济环境、不同的行业以及 自身发展的各个阶段都不尽相同，但总的来说可以归集到宏观政策环境、自身 局限、银企信息不对称和银行内部操作风险四大原因。 2 3 1 宏观政策环境风险 中小企业的生存与发展与社会大环境息息相关，国家经济的好与坏、政策 的利与弊、自然灾害、社会的稳定程度等等都会直接或间接的影响到中小企业。 特别是2 0 0 8 年以来，由美国次贷危机引发的全球金融风暴对我国外贸行业与出 口相关的制造业带来巨大的冲击，并严重影响了广大中小企业的生存发展。数 据统计，我国有4 6 0 0 万传统外向型经济企业由于外需的锐减、资金链断裂以及 风险承受能力差，在这场金融危机中都濒临倒闭破产的困境。企业受挫的同时 又反过来将风险强加给金融行业，德银大中华区首席经济学家马骏预测，0 8 年。 中国g d p 下降必然给银行带来更高的坏账，n 2 0 l o 年时，内地银行坏账总额将 逾1 7 万亿元人民币，1 # , 0 9 年增长3 6 4 3 2 4 。幸好我国政府为应对金融危机采取 了积极的财政政策，采取了一揽子刺激经济的政策、使得企业整体风险水平有 所下降。 另外导致资源向所扶持企业倾斜的国家产业结构调整政策、保障性的社会 法制和担保体系、金融市场结构等因素也会直接影响着中小企业的经营，加大 1 2 硕十学位论文 第2 章中小企业信贷业务分析 风险积聚。 2 3 2 中小企业自身局限的风险 1 管理局限风险 中小企业的管理风险主要来自中小企业本身企业治理结构的不完善、存在 管理上的漏洞与失误所产生的决策风险和营运风险。管理风险是我国大多数中 小企业寿命短和不能壮大的根源，在买方市场的情况下，低效管理的中小企业 在发展上难以为继。管理风险产生的主要原因有： ( 1 ) 我国大多数中小企业经营者的文化素质较低经营思想上具有较大局限 性，且大多实行家族式管理模式，产权结构单一，管理中的家长作风盛行，组 织机构混乱，感情用人现象明显，在经营决策上往往权力集中于一人，凭个人 直觉独断专行，缺乏有科学性和计划性的长远打算。 ( 2 ) 大多数中小企业重业务经营，轻管理控制，没有系统的可操作的内部 控制制度，使企业业管理长期处于混乱或摸索阶段，没有激励约束手段，导致 内部控制形同虚设，缺少预警机制和监督机制，基础管理薄弱。 ( 3 ) 重视有形资产和短期利益，忽视企业人员形象、品牌资产和企业文化 等无形资产重要性。 2 经营局限风险 中小企业的经营风险是因生产经营方面的各种内外部原因给企业盈利带来 的不确定性，包括各种生产经营和投资活动带来的风险。 ( 1 ) 不能快速把握国家各种经济和非经济政策的变化、经济的全球化及市 场自发调整、社会经济是否稳定导致市场的任何波动都会对企业产生经营风险。 ( 2 ) 技术创新对中小企业的生存至关重要，但大多数中小企业科技人员缺 乏，生产技术和装备落后、技术创新和产品开发能力弱。据统计，我国中小企 业每百人中技术人员以及每万人职工中大专以上学历人员比重分别为大企业的 8 3 3 3 和2 8 5 7 。出于技术人员缺乏，加之资金不足、投入少，多数中小企业 技术装备落后，有的甚至使用大企业淘汰的陈旧设备，技术开发能力较低。据 统计，中小企业的人均固定资产装备仅为大企业的2 4 。由此带来的结果是， 中小企业技术含量低，缺乏市场竞争力，即使具有某方面的技术，也往往由于 后劲不足而无法形成长远的技术优势，技术风险与其它类型的企业相比更突出 2 5 o ( 3 ) 市场竞争风险甚至直接导致企业失败，中小企业面对着充满竞争的市 场，不仅要时时与消费者博弈，还要与同行之间展开竭尽全力的争夺，况且拥 有资金和技术优势的大企业也随时关注着中小企业市场这块不大的蛋糕，一旦 1 3 硕十学位论文第2 章中小企业信贷业务分析 发现具有良好前景的利润增长点，大企业便会毫不犹豫地介入中小企业之间的 竞争，显而易见的结果是安于现状的中小企业会被无情的淘汰。 ( 4 ) 金融市场利率的变化、通货膨胀等会造成企业供产销活动的不确定性 和未来收益的不确定性，从而为预期收益带来风险。 ( 5 ) 经营目标模糊、领导核心能力弱化，盲目放债、社会诚信度的严重不 协调、购销合同和相关手续的不健全会给企业带来坏帐损失和现金流动困难， 从而也导致风险。 3 财务局限风险 中小企业财务风险是由于企业财务在经营管理中受到来自市场销售、负债 等诸多因素的影响，造成企业未来财务效果不佳的可能性。财务风险的实质是 企业的现金流是否充裕、企业资产质量的好坏，资产负债率的高低。其风险的 主要表现形式是： ( 1 ) 中小企业由于资产规模小，结构不合理，经济实力小，自有资本太少， 财务风险很大。使企业偿债能力有限，没有足够的现金或净资产偿还被担保的 债