（管理科学与工程专业论文）企业资源分析与企业模式选择.pdf

、 华中理工大学博士学位论文 摘要 本文在分析现代企业资源的分化、组合和生长机制的基础上，提出了企业资源安全性和 增长性两个准则，对现代企业的所有权分配形态、治理权结构的演进以及经营模式的选择等 问题进行了研究。全文共分七章，主要内容包括： 通过分析企业的价值创造和价值来源，讨论了企业资源的分化问题。认为在人力资源( 无 形资源) 从非人力资源( 有形资源) 分离出来的基础上，现代企业的无形资源又进一步分化 为企业家能力资源、管理能力资源和技术能力资源，分析了这四类资源各自不同的内涵，指 出管理能力是现代企业资源的基础，技术能力是现代企业资源的关键，而企业家能力则是现 代企业资源的核心。 讨论了企业资源的组合功能、组合命题、组合运行的一般模型及核心资源的生长方向和 生长方式选择问题。把企业资源分为四个层次( 级别) 、使动型和受动型两种类型，展示了 其间的使动与受动关系，明确了企业家能力资源所具有的最高级使动功能，归纳出了资源组 合运作的九大命题，给出了企业资源组合的一般模型，指出现代企业经营的实质既是资源经 营又是知识经营；揭示了企业资源的生长方向是专业化。 研究了资源分化对企业所有权分配形态的影响。给出了在资本雇佣劳动的体制下个人业 主制、合伙制及公司制企业的所有权分配形态，介绍了传统理论对资本雇佣劳动关系的解释 和论证：分析了劳动雇佣资本人力资源所有者拥有企业的合理性，描绘了知识型企业中 有形资源、管理能力资源、技术能力资源和企业家能力资源在人力依附性、相对稀缺性、相 对重要性等方面的差异：并对现代企业所有权分配结构转变的趋势进行了实证研究。 讨论了企业的资源禀赋对企业治理权结构形成的影响，揭示了不同治理模式之所以形成 的资源基础。对当代最典型的三种治理模式，即英美企业治理模式、日德企业治理模式和韩 国及东南亚华人企业治理模式进行了比较分析，揭示了它们各自形成的内在资源基础是资源 的安全性差异、人力资源的特性差异。 在分析中国民营企业的资源状况的基础上，研究了民营企业在所有权分配形态的转变、 治理权控制形态的调整以及经营模式的选择等方面的现实走向。卜一、 关健词，资源资源分彬、企业家能力资源 治理模式j 经营模式v 资源安全资源增长苗产权模式 i 华中理工大学博士学位论文 a b s t r a c t b a s e du p o na na n a l y s i so fd i f 诧r e n t i a l s ，c o m b i na t i o n s ，a n dg r o 、v t ho ft h er e s o u r c e s ，t h i s d i s s e r t “o np u tf o r w a r ds a f e t yc r i t e r i o na 1 1 dg r o w mc r i t e r i o no ft h er e s o u r c e s ，p r e s e n t sar e s e a r c h o nt h e o w n e r s h i p ，g o v e m a n c e ，a n do p e r a t i o np a t t e m s o ft h em o d e me n t e r p s e t h ew h o l e d i s s e r t a t i o ni sd i v i d e di n t os e v e nc h a p t e r s ，a 1 1 dt h em 萄o rc o n t e m so u t l i n e da sf 0 1 1 0 w s ： r e s o u r c ed i f f e r e n t i a l so f 也ef i 肿a r ed i s c u s s e db ym e a n so fa na 1 1 a i y s i so fv a l u ec r e a t i o na n d t h er e n t g e n e r a t i n gm e c h a i l i s m i ti sh e l dt h a t e n t r e p r e n e u r i a la b i l i t y ，m a n a g e r i a l a b i l i t y ，a n d t e c h n o l o g i c a la b i l i t ya r es e p a r a t e df 沁mo t h e ri n t a n g i b l er e s o u r c e si nb a s i so fd i s u n i o no fh u m a i l a n dn o n h u m a nr e s o u r c e s ，w h i c ha r et h ec o r e ，t h eb a s ea 1 1 dt h ek e yo fr e s o u r c e so ft h em o d e m e n t e m “s e a g e n e r a lm o d e l a b o u tc o m b i n a t i o nf u n c t i o n ，c o m b i n 砒i o np r o p o s i t i o n ，c o m b i n a t i o no p e r a t i o n o fr e s o u r c e s ，t h eg r o w t hd i r e c t i o n 锄dt h es e i e c t i o no fg r o wm a n n e ro ft h ec o r er e s o l l r c e sa r e d i s c u s s e d r e s o u r c e sa r ed i v i d e di 呲of o u f l e v e l sa r i dm o c a t e g o r i e s ，r c l a t i o n s h i p so fa c t i v ea n d p a s s i v er e s o u r c e sa r es h o w e d ，a n dm eh i g h e s ta c t i v ef u n c t i o no fe n t r e p r e n e u ri sc o n 6 丌n e d n i n e p r o p o s i t i o n so f r e s o u r c ec o m b i n a t i o na r ei n d u c e da n dag e n e m lm o d e lo fr e s o u r c ec o m b i n a t i o ni s g i v e n ni sr e v e a i e dt h a tt h er e s o u r c eg r o w su pi ns p e c i “i z a t i o n i n f l u e n c e so fr e s o u r c e d i s u n i t yu p o nf i m s o w n e r s h i pa r 。p r o b e d a ne x p l a n a t i o n t o o w n e r s h i po f t t l ec i a s s i c a j 行珊，i e ，c 印i 诅ie m p i o y si a b o i si n 仃0 d u c e d t h ek n o w i e d g c f i r r i l s b a s e do nt h el 曲o r _ e m p l o y c 叩i t a lm e c h a n i s m 一t h er a t i o n a l i t yo ft h eh u m a l lr e s o u r c e so w n e r p r o c e s s i n ge n 把甲r i s e s a r e e x p j o r e d d i s c r e p a l l c i e s o ft 1 1 e f o u r 帅e s o fr e s o u r c ei nh u m a n d e p e n d e n 。y s c a r c i t y ，a 1 1 di m p o r l a l l c e a r ed e s c r i b e d a p o s i t i v es t l l d y o ns t r i 】c t u r a l c h a n g eo f o w n e r s h i po f m o d e mc o m p a n i e si sc a r r i e do u t a na 1 1 a l y s i so fe f f e c t so fr e s o u r c ee n d o w m e m0 nc o r p o 眦eg o v e m a n c ei su n f o l d e d t h e r e s o u r c e sb a s i so f t h ed i 位r e n t g o v e m a l l c ep 甜e m si s r e v e a i e d t h r e e g o v e m a 芏l c ep a n e m s c o n c e m e dw i t ha m e r i c a l l - e n g l a n df i m s ，j 印a 1 1 e s e - g e n t l a l lf i m s ，a n dk o r e a na n ds o u t h e a s ta s i a c h i n e s ef i m sa r ec o m p a r e di nb a s eo f r e s o u r c ec o n d i t i o n s ，a n dt h e i rf o u n d a t i o n so nf e s o u r c e sa r e p r o b e d 1 ti sr e v e a l e dt h a tt h eb 船i so f t h ei n t e m a lr e s o u r c e si st 1 1 es a f 色t yd i m r e n c eo f r e s o u r c e sa n d t h es p e c i a “t yd i 胞r e n c eo f h u m a nr e s o u r c e w i t ha na n a l y s i so fr e s o u r c ec o n d i 廿o n so fc h i n e s e p r i v a t e l y o w n e de n t e r p r j s e s ，t 1 1 e6 n a lp a n o ft h i sp a p e rc a r r i e so nar e s e a r c hc o n c e m e dw 油o w n e r s h i p a i l o c a t i o n ，9 0 v e m a l l c es t n l c t u r e ，a i l d b u s i n e s sp a n e mo f t h e p r i v a t e l yo w n e d f i m i l 矿 华中理工大学博士学位论文 k e yw o r d s ：r e s o u r c e s r e s o u r c ed i f f e r e n t i a t i o n e n 廿e p r e n e u 蒯c a p a b i l i t y r e s o u r c es a f e t y r e s o u r c eg r o 州h o w n e r s h i pp 甜e m s g o v e m a i l c ep a t t e m s o p e r a t i o np a n e m s u i 华中理工大学博士学位论文 第1 章绪论 提要本章是全文的导引，论述了本文研究的意义、背景和主要内容。i 1 节简明地介绍了全文研究的背景 和意义：12 节是文献综述，介绍了与本文研究有关的主要领域的国内外研究概况：13 节展示了本文研究内 容的基本框架。 1 1 引言 自从九十年代以来，无论是国有企业还是民营企业，所有中国企业都遇到了进一步发展 的艰巨挑战。在从计划经济体制向市场经济体制转变的过程中，国有企业和民营企业都面临 着身份、地位、功能、作用的重新认识和界定。国有企业能否摆脱困境，重振雄风，民营企 业能否走出阴影，顺利实现第二次创业，这些都是关乎国计民生的重大问题，每一个中国人 都在苦苦思索。 作为民营企业的一位执业者，笔者对中国民营企业的命运兴衰尤为关注。我国民营企业 迄今为止的发展大致可以分为两个阶段：第一个阶段是自党的十一届三中全会开始到十五 大，这一阶段是民营企业奠定基础的时期，也就是民营企业的创业时期。十五大之后是民营 企业发展的第二个阶段，可以说是民营企业的第二次创业时期。在党的十届三中全会上， 中国民营经济的存在得到初步承认和认可，而到了十五大，民营经济的地位从“有益的补充” 提高为“社会主义市场经济的重要的组成部分”。民营经济身份和地位的这种变化是我国民 营企业在第二次创业时期发展壮大的重要前提。 民营企业与国有企业不同的发展历程、在我国经济体系中的表现差异以及各自对社会经 济运行的影响力的变化是一个鲜明的对照。这些对照促使人们重新思考那些最基本的问题： 企业存在的目的是什么? 企业发展的基础是什么? 企业的性质是什么? 无庸置疑，作为现代社会晟活跃的基本经济细胞，企业首先是一种营利性机构，其基本 目标是创造价值、实现利润。为了获取利润，企业必须具有效率，而企业的效率来自它的制 度效率和经营效率两个方面。制度效率是由土地、资本、劳动力、技术这些基本要素投入生 产活动中的组合方式决定的：经营效率则是由计划、组织、控制这些管理方式决定的。合理 的制度和有效的经营，可以使企业克服来自外部环境的不可避免的风险，从而使企业维持生 存并获得长期发展。那么如何形成合理的制度? 如何实现有效的经营? 换句话说，制度的合 理性基础是什么? 经营的有效性根据是什么? 特别是，不同的国家为什么存在那么大的经济 差距 不同的企业为什么会出现那么大的效率差异? 有通用的企业模式吗? 国外最先进的 企业模式可以搬到中国来吗? 华中理工大学博士学位论文 这些问题，对于每一个致力于改造自身，迎接新世纪挑战的中国企业，特别是那些亟待 发展壮大的民营企业来说，都是应当认真思考并予以解答的问题。 本文的研究便是这此方面的一个有益的尝试。 1 2 文献综述 下面就与本文研究内容有关的领域，包括资源的分类与特性、资源的价值、能力、知识 资本、企业所有权结构、公司治理理论等方面的研究成果做一述评。 1 2 1 企业资源的有关分析 1 ) 资源的概念 资源首先是个经济学的词汇，旨在探讨物质财富生产过程和分配过程的经济学从其诞 生的第一天起就把“资源配置”( r e s o u r c ea i l o c a i i o n 或a l l o c a t i o n o f r e s o u r c e ) 作为自己研究的 中心和焦点。从古典经济学、新古典经济学到当代经济学、现代经济学，围绕资源配置问题， 形成了形形色色的各种经济学流派。 经济学家对于资源配置有着理论和政策主张上的很大差别，导致这些差别的基础则在于 对资源本身存在不同的认识。从时间上讲，资源这一概念的内涵经历了一个不断演变、不断 扩大、不断丰富的过程。在古典经济学时代，人们把自然资源视为经济资源或生产要素的全 部。阿尔弗雷德马歇尔( a l 疔e dm a r s h a l l ) 扩大了资源概念的内涵，把工业组织确定为第 四种生产要素，但他所说的工业组织( i n d u s t r i a lo r g a l l i z a t i o n ) 内涵很广，包括劳动分工、机 器的改良、有关产业的相对集中、大规模生产以及企业管理等( m a r s h a l l ，1 9 3 8 ) 。约瑟夫熊 彼特在探讨( j o s e p h a s c h u m p e t e r ) 创新与发展的关系时则进步明确了企业家的组合创新 能力是一个国家、一个企业的关键资源这一重要命题( s c h u m p e t e r ，1 9 3 4 ) 。管理学大师彼 得德鲁克( p e t e rd m c k e f ) 则进一步认为资源不仅仅是一个经济概念，而且也是个社会 概念( d m c k e r ，1 9 8 2 ) 。 美国经济学家唐纳德w 莫法特( d o n a l dwm o f r a t ) 在其经济学词典( 第二版) 中，对资源概念及其演变给出了一个经典的描述： “资源是一种经济的基本投入物或组成部分，人们常常认为包括劳动、土地和资本。但 现代经济学家把经营能力作为第四种资源。经营能力是指一切可以帮助人们把其它资源组合 起来的能力，包括管理、创新、风险承担以及应用分析。尽管它们不象其它资源一样有形， 但土地、劳动和资本本身不会创造产出，因而必须与这种能力相结合。这种能力越大，产出 的潜力也越大。劳动和经营能力常常被称为人力资源，丽土地和资本常常被称为非人力资 源。”( m o 觚，1 9 8 8 ，p 1 0 1 ) 尽管人们普遍接受了技术资源、信息资源、管理资源等无形资源的概念，但许多理论研 2 华中理工大学博士学位论文 究并没有将其贯穿于全部分析过程，因此存在着一方面承认，另一方面又否认的概念不一致 倾向。这些倾向归纳起来有以下几种表现。其一，把自然资源等同于全部资源。这是传统经 济理论中应用最普遍的概念，也是传统经济理论被指责脱离经济实际的一个基本原因。这种 应用习惯于将经济增长与资源的开采投入增长进行比较，导致的直接结果是把经济发展的延 滞归结为资源投入的不足，主张通过加大自然资源的开采以促进经济的增长与发展。虽然他 们有时也注意到经济结构的变动对资源的节约作用，但从根本上说，他们看不到技术和知识 资源对自然资源的替代作用。其二，虽然承认技术创新作为资源在经济运行中的积极意义， 但在具体的经济分析和处理中又因为难以量化而最终回归到自然资源的观点。看起来，这种 理论中的资源概念被拓宽了，但实际的应用常常不能保持一致，以至于g l 起概念的混乱。其 典型特征是，把技术创新、技术进步作为外生变量而不在整个资源配置过程中加以体现，从 而资源配置效果也不能全面反映技术资源的真正价值。 2 ) 以资源为基础的企业理论 众所周知，运用企业资源理论、企业能力理论揭示企业经营战略的奥秘是当今管理学界 和企业界的最新潮流。时至今日，企业管理学家仍然热衷于把企业拥有的特殊资源和能力作 为影响企业长期竞争优势的关键因素，因而这种理论也就一跃成为企业管理理论研究的时代 主旋律。同时在实践中，这一潮流对企业的经营管理者和战略家的思维方式产生了重大影 响。 所谓“企业资源论”( t h er e s o u r c e b a s e dt h e o r yo f t h ef i n n ) ，其主要包括以下三层涵 义：( 1 ) 以“资源”概念为核心认识企业：企业在本质上永远是一个资源体系。( 2 ) 积累和 运用资源开拓产品市场是企业长期竞争优势的决定性因素。( 3 ) 企业的资源储备决定企业的 经营范围，特别是企业多元化经营的广度和深度。 尽管从资源角度研究企业似乎并不是全新的领域，但企业资源分析在很大程度上是一项 推陈出新的工作。基于资源的企业理论早期出现在阿尔弗雷德马歇尔的经济学原理中， 后来在爱蒂丝彭罗斯( e d i t hp e n m s e ) 的企业成长理论中得到深入发展和全面阐述。 彭罗斯的研究极大地影响到了企业资源论的研究者们。 然而，尽管早已有诸多理论先驱从事该领域的研究工作，直到八十年代末，企业资源理 论才引起经济学界和企业管理专家的广泛兴趣。从此以后，企业资源论实际上成了企业战略 领域的研究主题，在战略管理杂志、管理杂志、加利福尼亚管理评论、哈佛商业评 论等知名度非常高的刊物上，企业资源论方面的论文都占有相当大的篇幅。甚至象英国经 济学家周刊这样的一直对管理新思维持批评态度的杂志，后来也不时在商业栏目中刊登一 些企业资源、核心能力方面的文章。既然这一理论受到如此广泛的关注，那么为什么经历了 这么长时间才流行开来呢? 第一，企业一体化兼并的兴衰，“回归主业”又一次成为多数企 业的明智选择。第二，企业内因在企业竞争优势中的重要地位。如日本企业生产方式带来的 华中理工大学博士学位论文 高效率备受各国企业重视。第三，经济理论研究取得的新进展，特别是企业合约理论、激励 理论、信息理论和战略联盟理论的最新发展。第四，经济学界对企业非对称性产生的极大兴 趣。第五，经济学界和管理学家对强调知识在企业中的重要性方面有浓厚的兴趣。 1 9 8 2 年，斯蒂芬利普曼( s t e p h e nl i p p m a n ) 和理查德罗迈尔特( r i c h a r d r u m e l t ) 发表了模仿的不确定性：竞争条件下企业效率差异分析( l i p p m a na n dr u m e l t ，1 9 8 2 ) 文，指出，如果企业无法有效模仿或复制出优势企业产生特殊能力的资源，企业之间的效率 差异将一直持续下去。这些论述开创了把企业经营战略和经营模式基于因企业内在的固有效 率差异而积累和保持的、用以产生“理查德租金”的资源进行精确的经济分析的先河。 两年后，伯格- 沃纳菲尔特( b i r g e rw e m e r f c l t ) 在爱蒂丝- 彭罗斯的企业成长理论 ( p e n m s e ，1 9 5 9 ) 和利普曼与罗迈尔特的论文的基础上，发表了基于资源的企业理论 ( w e m e r f e l t ，1 9 8 4 ) 一文，成为八十年代最具影响力的有关企业资源的学术论文。从此，更 多的有关企业资源、能力、才能的学术研究被统一特指为“企业资源论”。包括沃纳菲尔特、 罗迈尔特、巴尼( j a yb b a m e y ) 、辛西亚蒙哥马利( c y n t l l i am o n t 9 0 m e r y ) 、卡尔库 尔( k a r e lc 0 0 1 ) 等在内的一大批研究人员为此做出了重要贡献。 作为“企业资源论”的一种表现，但更加接近于企业管理实践的相关研究始于九十年代。 1 9 9 0 年，普拉哈拉德( c k p m h a l a d ) 和加里哈梅尔( g a r yh a r n e l ) 在哈佛商业评 论上发表了著名的公司的核心能力( p r a l l a l a da n dh a n e l ，1 9 9 0 ) 一文。其后，围绕“核 心能力”的研究掀起了新的高潮。 资源基础论主要是一种把企业的特殊资源作为企业竞争优势的源泉的理论。这一理论侧 重于研究企业的特殊性质，而不是对同一个产业中所有企业来说一般都相同的市场条件进行 分析研究，如市场竞争等。对资源及其租金生成潜力的分析揭示出企业的产品开发战略就象 资源和市场一样，在一定程度上是一枚硬币的两个侧面：知道了最优的产品组合就会得到最 优的资源组合，反之亦然。 3 ) 能力的细分 在企业资源基础论中，“能力”( c 印a b i l 时) 是一个重要的核心概念，以至于不少学者用 “企业能力论”来指代“企业资源论”。h a i i 对它做了如下细分( d i 疵r e n l i a l s ) ( h a i l ，1 9 9 3 ) ： ( 1 ) 基于资产的能力( c a p a b i l i t i e sb “e do n s e t s ) ，它又可以分为：规制型能力 ( r e g u l a t o r yc 印a b i l i t y ) ：一个企业的规制型能力来源于企业所拥有的法定权益( 1 e g a l e n t i t i e s ) ，比如知识产权、经营合同、商业秘密等。规制型能力是受法律保障的。位势型 能力( p o s i t i o n a lc a p a b i l 时) ：位势型能力通常是企业过去经营行为的结果，比如企业在顾客 心目中的形象和声誉、企业在产业价值链上的定位等。在一般情况下，某个企业在位势型能 力方面的优势依赖于竞争对手达到同等地位所需的时间跨度。( 2 ) 基于专长的能力 ( c 印a b i l i t i e s b a s e do nc o m p e t e n c e ) 。也可以分为两种类型：功能型能力( f l l n c t i o n a j 4 华中理工大学博士学位论文 c a 口a b i i 时) ：企业的功能型能力与其处理特定事务和问题的能力相关联，它来源于公司雇员 以及价值链上其他有关各方( 如供应商、分销商、经纪人、律师、广告代理等) 及其相互之 间的知识、经验和技能。文化型能力( c u l t u r a lc a p a b i l i t y ) ：企业的文化型能力对应于企业 整个组织，它综合了蕴含在构成整个企业的所有个人和团体中的习惯、态度、信念和价值观 等因素。如果个企业的组织文化能够在企业内部产生商品质观念、应对挑战的能力、变革 的能力、学习的能力等等，那么，它的这种文化就是其竞争优势的载体、承担者和提供者。 一种观点认为，资源应界定为企业拥有和控制的资产( w e m e r f e l t ，1 9 8 4 ；p e t e r a f 1 9 9 3 ) 。 另种观点则主张对能力和资源做出区分。格兰特( g r a n t ，1 9 9 1 ) 把资源定义为生产过程 的投入要素，如资本、设备、专利、品牌、单个雇员技能等。他认为，能力是指参与完成 定的任务或活动的一组资源所具有的能量。所以，能力不只是资源的集合或资源簇，能力更 是人与人之间、人与其他资源之间相互协调的复杂模式。但在实践中，资源和能力的应用不 能被分别对待，因为他们之间具有双重关系。方面，某种有效能力的应用依赖于特定资源 的储备，另方面，某种资源的获取也依赖于企业的有关能力。在我们看来，资源应当是一 个比能力更高级，更一般，更具普遍意义的概念。 4 ) 知识资本和知识资源 把知识视为一种经济资源或经济投入并不是新概念，随着“知识经济”的提出，知识的 作用已经受到越来越多的重视。按照o e c d 的观点( o e c d ，1 9 9 6 ) ，知识可分为四种类型。 ( 1 ) 知道是什么的知识( 1 ( 1 1 0 w w h a t ) ，即关于事实的知识，它们通常可分解为信息单位一 一比特，从而被编码化( c o d m e d ) ；( 2 ) 知道为什么的知识( 1 ( 1 1 0 w w h y ) ，是指自然原理和 规律方面的科学理论，此类知识在多数产业中支撑着技术的发展及产品和工艺的进步：( 3 ) 知道怎么做的知识( k n o w - h o w ) ，是指做某些事情的技艺和能力。企业家判断一个新产品的 市场前景，或人事经理选择和培训员工都需要运用他们的1 【r i o w - h o w ，操作复杂机器的熟练 工人也是如此。典型的k n o w _ h o w 是各个企业发展并保存于企业内部的一些专门技术或诀 窍。( 4 ) 知道是谁的知识( k n o w w h o ) 。涉及谁知道如何某些事的信息，它包含了特定社会 关系的形成，即有可能接触有关专家并有效地利用他们的知识。k n o w h o 属于在社会上深 埋着的知识。 知识资本或智力资本( i m e i i e c 加a lc a p i 诅1 ) 是一个较新的概念，但它也经历了一个逐步 明晰的过程。加尔布雷思( j k g a l b r a i n t h ) 第一个提出了知识资本概念。在他看来，知 识资本是一种知识性的活动，是一种动态的资本，而不是固定的资本形式。美国财富 ( f o r t u n e ) 杂志编辑托马斯斯图尔特( t h o m a sa s t e w a n ) 在其经典性论文知识资本： 如何成为美国最宝贵的资产( s t e w a n ，1 9 9 1 ) 中进一步揭示了知识资本的内涵。在斯图尔 特看来。员工的技能和知识、客户忠诚以及公司的企业文化、制度和运作中所包含的集体知 识( c o l i e c “ek n o w i e d 咎) 都体现着知识资本( s t e w a n ，1 9 9 7 ) 。莱弗埃德文森( l e i f 华中理工大学博士学位论文 e “i n s s o n ) 和帕特里克苏利文( p a 仃i c ks u i i i v a n ) 则认为知识资本是企业真正的市场价值 与帐面价值之间的差距，是企业物质资本与非物质资本的合成( e d v i n s s o na 1 1 d s u l l i v a n ， 1 9 9 6 ) 。 虽然存在认识上的不致，但在知识资本是对传统资本概念的扩展这一点上则是共同 的。这一概念将企业的基本活动整合在知识资本的运动中。在知识资本理论中，企业的目标 是知识资本的积累、增殖和实现，是知识资本的营运和管理。知识资本概念的提出，将企业 信誉、商标、员工知识和忠诚、顾客满意、经营关系等这类被传统管理理论所忽视、但却臼 益成为企业关键资源和企业核心能力的组成因素整合在一起，并与企业的组织结构、生产能 力、技术创新能力、市场开拓能力以及企业的财务状况紧密联系在一起。共同构成企业的核 心能力和经营资产。因此，知识资本拓展了物质资本和非物质资本概念，将无形资产与有形 资产整合在一起。就知识资本这一概念本身来说它是革命性的，因为它揭示了企业和其他组 织真正有价值的东西一种以员工和组织的技能和知识为基础的资产，从而为企业的经营 指明了正确的方向。 斯图尔特( s t e w a n ，1 9 9 7 ) 提出了知识资本的h s c 结构，认为知识资本的价值体 现在人力资本( h u m mc 印i t a l ) 、结构资本( s 仉l c t u r a lc a p i 诅1 ) 和客户资本( c u s t o m e r c a p i t a l ) 三者之中。人力资本是指企业员工所具有的各种技能与知识，它们是企业知识资本的重要基 础。这种知识资本是以潜在的方式存在的，往往容易被忽视。结构资本是指企业的组织结构、 制度规范、组织文化等。客户资本则是指市场营销渠道、客户忠诚、企业信誉等经营性资产。 人力资本、结构资本、客户资本三者相互作用，共同推动企业知识资本的实现与增殖。 埃德文森和苏利文( e d v i n s s o na 1 1 ds u l l i v a n ，1 9 9 6 ) 则将企业的知识资本分为人力资源 ( h u m a nr e s o u r c e s ) 和结构资本( s 咖c t i l r a lc a p i t a l ) 两部分，其中人力资源指组织中所有与 人的因素有关的方面。人力资本代表了企业解决问题的个人能力。他们所具有的知识和技能 往往以隐含的( t a c h ) 形式存在，因此知识资本中的人力资本部分是附着于个人的，个人拥 有对这种未编码知识的所有权。结构资本指不依附于企业人力资源而存在的组织的其他所有 能力，包括有形的和无形的成分。 虽然众多的学者对资源进行了大量的研究，也提出了各种富有启发性的见解，但总的来 说，从资源的功能性分化、资源对企业制度( 所有权分配形态、治理权分离体制) 和企业经 营的功能性影响的角度的研究成果仍然有所欠缺。 1 2 2 企业所有权分配与治理结构问题的有关研究 在国内外，4 关于企业产权制度、所有权与经营权分离问题的研究可谓汗牛充栋、浩如烟 海，这里我们仅就代表性的文献给以概括。 在古典政治经济学中，亚当斯密( a d ms m i 也) 设想的市场经济运行模型是由无数为 6 华中理工大学博士学位论文 其个人利益驱使的经济利益主体组成，每个人都追逐着自己的利益，形成无政府的竞争，而 由一只“看不见的手”( t h e i n v i s i b l e h a n d ) 在背后将这种盲目的、自发的活动引向相对均衡 的协调状态。萨伊定律( s a y s t h e o r e m ) 指出，资本主义市场经济是一个具有自我调节能力 的系统。在其中每一次买同时又是卖，供给自动创造出需求，一切资源都会得到台理配置。 凯恩斯理论( k e y e n s t h e o r y ) 否定了萨伊定律，承认现实的市场机制是有缺陷的。 1 9 3 7 年，英国经济学家罗纳德哈里科斯( r o n a l dh c o a s e ) 发表了一篇经典性的论 文企业的性质( t h e n a t u r eo f t h ef i m ) 。在这篇论文中，科斯“试图发现企业在个专业 化的交换经济中出现的根本原因”。他认为，“市场的运行是有成本的”，“通过形成一个组 织，并允许某个权威( 一个“企业家”) 来支配资源，就能节约某些市场运行成本。”而这样 的组织就是企业( c o a s e ，1 9 3 7 ) 。1 9 6 0 年，科斯对庇古( a c p i g o u ) 等人提出的“外部性” 问题给予了进一步的分析，并引出了著名的科斯定理：如果交易费用为零，无论权利如何界 定，都可以通过市场交易达到资源的最优配置( c o a s e ，1 9 6 0 ) 。 科斯突破了对市场运行机制本身进行的肤浅分析，进而探讨市场结构的制度基础，促进 了产权理论的兴起。1 9 7 3 年，美国著名经济学家和经济史学家道格拉斯诺思( d o u 酣a s n o n h ) 与罗伯特托马斯( r o b e r lt h o m a s ) 发表了西方世界的兴起一书，从产权制度 的角度说明西方近代文明的兴起( n o n la f l dt h o m a s ，1 9 7 3 ) 。 诺思和托马斯认为，经济增长的关键在于制度因素，在各种制度因素中，财产关系的作 用最为突出。“只有当资源相对于社会需要变得日益短缺时，才会出现改变所有权的压力”。 在他们看来，“有效率的组织需要在制度上做出安排和确立所有权以便造成一种刺激，将个 人的经济努力变成私人收益率接近社会收益率的活动。”诺思和托马斯用交易成本的观点来 解释所有权和制度的变换：所有权始终置于一个社会的制度结构之内，新所有权的创造需要 新的制度安排。 对于在现代西方工业文明中扮演重要角色的股份公司这一新型企业制度的出现，美国学 者阿道夫贝尔勒( a d o l p hb e r l e ) 和加德纳米恩斯( g a r d n e rm e a n s ) 在他们1 9 3 2 年 出版的著名著作现代化公司与私有财产( t h em o d e mc o r p o r a t i o na n dp r i v a t ep m p e r t y ) 一书中首次给予了经典性论述，他们揭示出新兴的公司形态组织出现之后企业所有权日益分 散的趋势( b e r l ea 1 1 dm e a n s ，1 9 3 2 ) 。此后，许多学者又进行过类似的研究，并得出了相近 的结论( m a 丌i s ，1 9 6 l ；l a m e r ，】9 6 3 ；m a l l n e ，1 9 6 5 ；h e n i l a n ，1 9 8 1 ：e t c ) 1 9 7 7 年，美国企业史学家阿尔弗雷德钱德勒( a i 丹e d d c h a i 】d l e rj r ) 在其看得见的 手美国企业的经理革命( t h ev i s i b l eh a n d ：t h em a n a g e r i a lr e v o l u t i o nj na m e r i c a n b u s i n e s s ) 一书中，利用编年纪事的方法，详细记载了美国和其他地方的现代化、多部门、 科层式( h i e r a r c h i c ) 公司的崛起及其治理结构的形成过程，指出现代工商企业的兴起，使企 业的经营管理权与企业所有权越来越分离，为美国经济带来了一种新型的资本主义经理 7 华中理工大学博士学位论文 式资本主义( c h a n d l e r ，1 9 7 7 ) 。 以上仅对经典的研究文献进行了简述。综览各种代表性的相关文献，大量的研究( 包括 国内文献) 都深入到了经济增长、企业发展的制度基础，对制度形成背后的原因也有各种分 析，但具体到资源分化引起的特定资源( 企业家能力资源、技术能力资源、管理能力资源及 有形资源) 的功能变迁对企业制度转化的影响的研究仍然不够充分，特别是针对中国民营企 业的制度改革缺少现实性的成果。 1 3 本文的研究特色和创新 本文在分析现代企业资源的分化、组合和生长机制的基础上，根据企业资源安全性和增 长性准则，对现代企业的所有权分配形态、治理权结构的演进以及经营模式的选择等问题进 行了研究。本文研究的主要内容及其体系结构如图l 一1 所示。 首先，本文从三个方面建立问题研究的基础：( 】) 根据企业的价值创造功能追溯到企业 的价值来源于企业所拥有的特定资源，从而引导出企业资源分化的必然性，并对有形资源、 技术能力资源、管理能力资源与企业家能力资源等四类资源进行了界定；( 2 ) 根据上述四类 资源之间的使动与受动关系，分析企业资源组合的内在机制，概括出资源组合的基本命题， 勾画出企业资源组合运行的一般模型：( 3 ) 从企业的目标价值增值深化到资源组合的目 标资源生长，廓清资源生长的专业化方向及具体生长方式和条件。然后，本文通过进一 步分析四类资源在不同经济发展阶段对于企业经营的效用差别，深入探讨资源分化对企业所 有权分配形态转变的基础性影响，总结出现代企业产权结构演变的基本特征。接着，本文依 据资源的生长性准则和作为资源生长自然前提的安全性准则，对现代企业的各种治理权结构 模式的形成机理进行了分析，提炼出三种典型模式存在的必然性。最后，以对国外企业的研 究为背景，讨论了中国民营企业的发展和改革问题。 本文的研究特色与创新之处主要表现在以下几个方面： ( 1 ) 研究的角度比较独特。资源作为企业的最基本要素，从不同资源的具体特性差异 及其特殊的相互作用关系出发研究企业，可以更准确、更容易地把握企业各种宏观表现的内 在根据，掌握现代企业发展变化的基本规律和趋势，从而为中国企业提供具有说服力、切实 可行的行动准则。 ( 2 ) 研究的内容比较广泛。既讨论了企业的所有权分配，又分析了企业的治理权结构， 还涉及了企业的经营方式；既研究了古典型和科层式企业又研究了知识型企业；既比较了外 国企业，又探讨了中国企业。 ( 3 ) 本文提出了企业的价值来自企业所拥有的资源的价值，现代企业的价值主要地不 是体现在企业的有形资产或资源上，而是体现在企业的某些特殊无形资源，特别是企业的三 种技能之上这一鲜明观点。 华中理工大学博士学位论文 ( 4 ) 本文认为在人力资源( 无形资源) 从非人力资源( 有形资源) 分离出来的基础上， 现代企业的无形资源又进一步分化为企业家能力资源、管理能力资源和技术能力资源，明确 指出管理能力是现代企业资源的基础，技术能力是现代企业资源的关键，而企业家能力则是 现代企业资源的核心。 ( 5 ) 本文把企业资源分为四个层次( 级别) 、使动型和受动型两种类型，展示了其间的 使动与受动关系，明确了企业家能力资源所具有的最高级使动功能。 ( 6 ) 本文归纳出了资源组合运作的九大命题，给出了企业资源组合的一般模型，指出 现代企业经营的实质既是资源经营又是知识经营： ( 7 ) 本文揭示了企业 资源的生长方向是专业 化，分析了核心资源的各种 杠杆作用及企业资源的专 业化生长方向。揭示出多元 化经营模式的局限性，指出 了现代企业从多元化模式 向专业化模式回归的必然 趋势。 ( 8 ) 本文分析了资源 分化下的新型企业形态即 知识型企业的结构特征及 劳动雇佣资本一一人力资 源所有者拥有企业的合理 性，描绘了知识型企业中有 形资源、管理能力资源、技 术能力资源和企业家能力 资源在人力依附性、相对稀 缺性、相对重要性等方面的 差异，从而不同资源的所有 绪论( 1 章) l l 企业资源的分化( 2 章) 企业资源的组合与生长( 3 章) 资源分化与企业所有权分 配形态的转变( 4 章) 资源禀赋与企业治理权 结构的形成( 5 章) 中国企业资源分析与模式选择( 6 章) 总结与展望( 7 章) 图1 1 本文各章研究内容之间的逻辑关系 者在知识型企业中所有权的分配呈现出独特的格局，指出了知识型企业中企业所有权分散程 度的有限性。 ( 9 ) 本文描绘了企业治理结构的演进过程，分析了知识型企业与古典型企业和科层式 企业在治理结构上的差异，指出从古典型企业的有形资源到科层式企业的管理能力，再到知 识型企业的创新组台能力，企业核心资源的这种转变导致了企业所有权分配形态的变化。也 9 华中理工大学博士学位论文 根本上决定了企业治理权结构的调整方向，即知识型企业将主要由企业家和技术人才控制， 所有权与经营权可以只是有限分离这一新观点。 ( 1 0 ) 本文对当代最典型的三种治理模式，即英美企业治理模式、日德企业治理模式和 韩国及东南亚华人企业治理模式进行了比较分析，揭示了它们各自形成的内在资源基础是资 源的安全性差异、人力资源的特性和结构差异。 ( 1 1 ) 本文从有形资源、管理能力资源、技术能力资源和企业家能力资源四个方面分析 了中国民营企业的资源状况及其背景，并从相对优势资源、核心资源、资源的安全性、资源 的增长性、企业治理模式理论上的先进性、实践上的有效性等方面对五种企业类型，即英美 企业、日德企业、东南亚华人企业、中国民营企业以及中国国有企业进行了比较，认为中国 民营企业的资源安全性较差，相对优势资源在于企业家能力资源。 ( 1 2 ) 本