基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识高分复习试题分享

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单选题（共100题）1、下列关于基金服务业务的说法，错误的是（）。A.基金服务业务所涉及的基金财产和投资者财产应当独立于基金服务机构的自有财产B.基金服务机构应当对提供服务业务所涉及的基金财产和投资者财产实行严格的分账管理C.基金托管人不得被委托担任不同基金的基金服务机构D.基金服务机构应当具备开展服务业务的营运能力和风险承受能力【答案】C2、（2018年真题）常用的企业估值方法不包括（）A.折现现金流估值法B.相对估值法C.损益法D.清算价值法【答案】C3、（）按照企业境外投资的不同情形（如是否涉及敏感国家、地区或行业或者金额较高的）实行的备案和核准管理。A.中国证监会B.国家发展改革委或地方发展改革委C.商务部和省级商务主管部门D.外汇局【答案】C4、证监局的监管，主要是对辖区内股权投资基金及市场服务机构进行（）,并和地方政府合作打击非法集资行为。A.监测、统计、检查B.统计、监测、检查C.检查、监测、统计D.监测、检查、统计【答案】B5、在中国境内开展各类非公开募集的基金管理业务，均需在基金业协会登记为（）A.法定代表人B.执行事务合伙人C.基金管理人D.基金托管人【答案】C6、关于企业境外上市，以下表述错误的是（）A.境外上市分为境外直接上市和境外间接上市两种方式B.境外上市一般包括策划上市方案、准备相关文件，上市申报和公开发行及交易四个步骤C.境外上市外资股包括H股，B股，N股和S股等D.我国企业选择境外直接上市，需要向中国证监会提出申请【答案】C7、某有限合伙企业合伙协议的下列约定中，符合合伙企业法律制度规定的是（）。A.普通合伙人以现金出资，有限合伙人以劳务出资B.至少应当有三个普通合伙人C.普通合伙人甲对外代表本合伙企业，执行合伙事务D.合伙企业由普通合伙人1人、有限合伙人99人组成【答案】C8、下列表述错误的是（）。A.合伙企业以每一个合伙人为纳税义务人，合伙企业层面不缴纳所得税B.合伙企业合伙人是自然人的，缴纳个人所得税C.合伙人是法人和其他组织的，缴纳企业所得税D.合伙企业生产经营所得和其他所得采取“先税后分”的原则【答案】D9、（2018年真题）股权投资基金组织形式中，具有独立法人实体地位的是（）A.有限责任公司型基金和股份有限公司型基金B.有限合伙型基金和信托（契约）型基金C.信托（契约）型基金和股份有限公司型基金D.有限责任公司型基金和有限合伙型基金【答案】A10、（2018年真题）使用账面价值法评估目标公司价值时，通常不需要进行专项关注的是（）。A.财务费用合理性B.应收账款可能的坏账损失C.有价证券的市场价值D.尚未核定的税金【答案】A11、(2017年)下列属于企业运行中面临的问题的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D12、关于投资项目清算退出的表述,以下表述错误的是（）。A.清算退出一般能够收回大部分或者全部投资B.清算退出包括解散清算和破产清算两种方式C.清算退出时指通过被投资企业清算实现退出的行为D.一般来说,清算退出是投资项目失败后的一种退出方式【答案】A13、（2017年真题）将基金资产与其他资产以及托管人自有资产严格分离保管是（）的要求。A.合规性原则B.安全性原则C.保密性原则D.独立性原则【答案】D14、股权投资基金的个人合格投资者应当具备相应风险i只别能力和风险承担能力，且金融资产不低于300万元或近三年个人收入不低于50万元，这里的"金融资产"不包括（）A.基金份额B.银行理财产品C.股票D.房产【答案】D15、在投资协议条款中，优先购买权条款是保护老股东的某种特权，这种特权在于优先参与公司的（）A.后续股权融资B.对外并购C.经营管理D.产品采购【答案】A16、(2016年)基金销售机构销售股权投资基金时，错误的做法包括（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ【答案】D17、清算退出主要有两种方式：一是破产清算，二是（）。A.解散清算B.退出C.投资转让D.破产退出【答案】A18、如果基金在募集中超过了募集人数标准，无论募集机构与投资者沟通方式是否满足“特定化”标准，都将构成（）。A.直接发行B.对公发行C.公开发行D.间接发行【答案】C19、国内A股IPO市场包括主板、中小企业板和（）。A.新三板B.区域股权C.创业板D.四板【答案】C20、外币股权投资基金通常采取“两头在外”的方式。。第一，外币股权投资基金无法在国内以基金名义注册法人实体，其（）。第二，外币股权投资基金在投资过程中，通常在境外设立特殊目的公司作为受资对象，并在（）。A.投资项目在境外，境外完成项目的投资退出B.经营实体注册在境外，境外完成项目的管理增值C.投资项目在境外，境外完成项目的管理增值D.经营实体注册在境外，境外完成项目的投资退出【答案】D21、（2020年真题）下列可以作为有限合伙企业普通合伙人的是（）。A.国有企业B.公益性事业单位C.上市公司D.自然人【答案】D22、在基金托管的基本原则中，（）是指在协议约定的托管权限范围内，根据国家法律法规规定和基金合同的要求履行托管职责。A.合规性原则B.保密性原则C.独立性原则D.安全性原则【答案】A23、重组上市的方式中，原上市公司一般处于（），具有收购成本低、股本扩张能力强等特点。A.新兴行业B.成熟阶段C.不景气行业D.成长阶段【答案】C24、我国企业如在境外直接上市，按照合理市盈率预期，其筹资额不少于（）万美元。A.3000B.4000C.5000D.2000【答案】C25、全国中小企业股份转让系统的性质是（）A.会员制B.事业法人C.社团法人D.公司制【答案】D26、股权投资基金合同应当约定，投资者在募集机构回访确认成功前（）基金合同。A.必须执行B.无权执行C.无权解除D.有权解除【答案】D27、（2019年真题）股权投资基金募集机构应当向投资者及时揭示基金风险并安排签署风险揭示书，风险揭示书中的一般风险包括（）A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】D28、信托（契约）型基金的特点有（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D29、股权投资基金销售过程中，不符合现行监管规则的做法是（）。A.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ【答案】B30、基金服务机构应当具备开展服务业务的（）和（）。A.营运能力；风险承受能力B.资金能力；风险承受能力C.资金能力；人事管理能力D.评估能力；基金销售能力【答案】A31、下列关于股权投资基金的说法中，错误的是（）。A.股权投资基金通常采用承诺资本制B.资金来源主要为各类机构投资者和高净值个人客户C.基金的投资周期相对较短、资金规模通常较小D.基金投向以未上市企业的股权和已上市企业的非公开交易股权为主【答案】C32、《企业所得税法实施条例》第九十七条规定，创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业（）年以上的，可以按照其投资额的（）在股权持有满（）年的当年，抵扣该创业投资企业的应纳税所得额。当年不足抵扣的，可以在以后纳税年度结转抵扣。A.1；70％；1B.2；70％；2C.1；80％；1D.2；80％；2【答案】B33、以下（）需要私募基金销售机构应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者。A.中国证监会规定的其他投资者。B.依法设立并在基金业协会备案的投资计划C.以合伙企业汇集的资金D.社会保障基金【答案】C34、股权投资基金对目标企业的尽职调查，包括（）A.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B35、关于杠杆收购中的夹层资本，以下说法正确的是（）A.收益比股权资本高B.通常会要求融资企业提供资产抵押C.灵活性小，无法满足个注化交易需求D.成本比银行贷款高【答案】D36、基金业协会会员可分为（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】B37、（2019年真题）关于清算流程的说法,错误的是（）A.清查公司财产、制订清算方案的工作应由清算组执行B.若公司财产不足清偿债务的清算组有责任向有管辖权的市级人民政府申请宣告破产C.编制公司财务会计报告之后,清算组应当制订清算方案,提出收取债权和清偿债务的具体安排D.清算方案需提交股东大会（股东会）通过或者报主管机关确认【答案】B38、（）对股权投资基金业务活动实施监督管理。A.证券交易所B.中国证券投资基金业协会C.中国证券监督管理委员会D.基金登记机构【答案】C39、基金服务业务中可能存在的利益冲突，描述错误的一项是（）。A.基金托管人可以被委托担任同一基金的基金服务机构B.基金服务业务所涉及的基金财产利投资者财产应当独立于基金服务机构的自有财产。C.基金服务机构应当对提供服务业务所涉及的基金财产和投资者财产实行严格的分账管理，确保基金财产和投资者财产的安全,任何单位或者个人不得以任何形式挪用基金财产和投资者财产。D.基金服务机构应当具备开展服务业务的营运能力利风险承受能力【答案】A40、关于基金收益分配以下说法错误的是（）A.按单一项目分配，是指每个投资项目投后退出的每一笔资金都按照一定的顺序在基金投资者和管理人之间分配，而不是首先满足基金投资者的全部本金出资和优先收益B.按基金分配，是指投后退出的所有资金首先用于返还全体投资者的出资本金，以及事先约定的优先收益后，基金管理人才参与超额收益的分配C.回拨机制是指在股权投资基金运作时，对已经分配的收益进行重新计算D.在逐笔分配的模式下，针对每一笔投后退出收入，管理人都参与收益分配【答案】C41、基金业协会会长、专职副会长、秘书长、副秘书长组成会长办公会，会长办公会行使的职权包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】B42、董事会的职责有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D43、关于我国股权投资行业的发展趋势，下列说法错误的是（）。A.股权投资基金是投资基金领域的重要组成部分，对于解决中小企业融资难、促进创新创业、支持企业重组重建、推动产业转型升级具有重要作用B.从发展趋势来看，未来我国经济的增长将由过去的要素驱动转向创新驱动，与此相适应，金融市场也将逐步由直接融资为主转向间接融资为主C.股权投资基金的运作模式和发展方式与创新驱动的内在要求高度一致，面临着广阔的发展机遇D.随着我国股权投资基金行业专业化、市场化程度不断提高，政府监管和行业自律不断规范，我国的股权投资基金行业必将进入新的跨越式发展阶段【答案】B44、（）应当向中国证券投资基金业协会报送基金募集结算资金专用账户及其监督机构信息。A.基金托管人B.基金管理人C.基金募集机构D.基金经理【答案】B45、一般而言,并购基金会从以下几个方面寻找价值被低估的企业。不属于的一项是（）A.高市盈率B.经济周期C.运营D.拆分与合并【答案】A46、根据（）的资金募集办法，私募基金管理人、私募基金销售机构不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益。A.《合伙企业法》B.《上交所指引》C.《深交所指引》D.《私募投资基金监督管理暂行办法》【答案】D47、广义的股权投资基金监管，是指有（）对股权投资基金市场、基金市场主体及其活动的监督管理。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D48、关于股权投资基金不同组织形式的特点，以下表述错误的是（）A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B49、被严格禁止的基金拆分类型包括（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ【答案】D50、关于股权投资基金财产保管和基金托管的区别，描述不正确的是（）。A.基金资产保管不同于基金托管B.在选择托管的情况下，仅有托管人对投资者承担受托责任C.选择保管的情况下，基金资产保管机构作为基金管理人的代理人，对基金资产承担保管责任D.在选择托管的情况下，管理人和托管人对投资者同时承担双重受托责任【答案】B51、股权投资协议中，关于他性条款错误的是（）A.一般是投资方单边选择权的条款B.在排他条款结束日期后，融资方可以拒绝现有投资方，与其他投资方达成交易意向C.在规定时间内，投资方有权决定是否投资D.在排他期内，融资方不能与其他投资方洽谈，但融资方子公司可以与其他投资方洽谈融资【答案】D52、基金管理人在中国证券投资基金业协会申请登记的，必须提交的材料或信息包括（）A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A53、在股权投资财务尽职调查中，一般不作为其重点事项的是（）。A.收入与成本确认B.折旧摊销C.关联交易D.历史沿革【答案】D54、（2017年真题）股权投资基金投资后管理的财务监控指标有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A55、（2018年真题）政府引导基金的投资标的和投资目的通常为（）A.创业投资基金，以鼓励创业投资基金投资于早期创业企业，以弥补主要投资于成长期、成熟期企业的不足B.成熟期企业，以直接扶持企业成长并通过退出获得较高收益C.创业投资基金，并通过创业投资基金投资于早期创业企业，以获得超出市场预期的投资回报D.杠杆收购基金，并通过这些基金投资于成熟期企业，以获得更高收益【答案】A56、股权投资基金的投资管理,是（）的核心工作内容,提供优质的投资管理服务也是管理人的价值所在。A.基金托管人B.管理人C.股东D.基金公司【答案】B57、（），中国证券业协会继续推进自律体系建设，设立了基金公司会员部，负责基金管理公司和基金托管银行特别会员的自律管理。A.2005年B.2006年C.2007年D.2008年【答案】C58、下列情况在完成整改前，中国基金业协会将暂停受理该机构的私募基金产品备案申请的是（）A.基金管理人按时履行季度、年度和重大事项信息报送更新义务B.已登记的基金管理人因违反《企业信息公示暂行条例》相关规定，被列入企业信用信息公示系统严重违法企业公示名单C.已登记的基金管理人按要求提交经审计的年度财务报告D.已登记的基金管理人有民间融资情况【答案】B59、（2018年真题）关于股权投资基金风险揭示书提示的风险，属于特殊风险的是（）A.基金未托管风险B.基金运营风险C.税收风险D.资金损失的风险【答案】A60、股权投资基金的业绩评价原则上应以两个时间为前提，即（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ【答案】A61、在基金整个运作过程中，起核心作用的是（）。A.基金份额持有人B.基金管理人C.基金托管人D.基金管理人和基金托管人【答案】B62、投资者的评估结果有效期最长不得超过3年。募集机构逾期再次向投资者推介私募基金时，需重新进行投资者风险评估。（）私募基金产品的投资者持有期间超过（）的，无需再次进行投资者风险评估。A.不同、2年B.不同、3年C.同一、3年D.同一、2年【答案】C63、公司型股权投资基金设立，应向（）办理注册登记手续，并向（）备案。A.工商管理机关；基金业协会B.证券登记结算公司；基金业协会C.工商管理机关；证监会D.基金业协会；证监会【答案】A64、对于公司型基金而言，公司的股东就是（）。A.管理人B.合伙人C.托管人D.投资者【答案】D65、募集机构应当履行（）等相关义务。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】D66、（2016年真题）关于股权投资母基金的运作模式、特点和作用，下列描述错误的是（）。A.分散风险：股权投资母基金通常投资于多只股权投资基金，投资者可以有效地实现风险分散B.直接投资：股权投资母基金直接进行股权投资，对其投资的股权投资基金的每个项目都进行跟投C.投资机会：基于股权投资母基金的专业、资源等优势，对于优秀的股权投资基金具有更好的投资机会D.专业管理：股权投资母基金管理人通常拥有全面的股权投资知识、人脉和资源，能更好地作出投资决策【答案】B67、基金合同应当约定给投资者设置不少于（）小时的投资冷静期。A.48B.24C.72D.36【答案】B68、股权投资基金管理人委托服务机构提供基金服务时，若服务机构在开展业务过程中因发生失误导致基金财产造成损失的，应（）。A.由服务机构承担全部责任B.直接由股权投资基金管理人和服务机构按照一定比例分担赔付责任C.由服务机构先行赔付投资者的损失，再按照服务协议约定与股权投资基金管理人追偿损失D.由股权投资基金管理人先行赔付投资者损失，再按照服务协议约定与服务机构追偿损失【答案】D69、2005年11月，颁布（）。A.《关于促进股权投资企业规范发展的通知》B.《私募投资基金监督管理暂行办法》C.《创业投资企业管理暂行办法》D.《关于私募股权基金管理职责分工的通知》【答案】C70、（2020年真题）某股权投资基金拟投资A公司5000万元,A公司当年的财务数据为:净利润9000万元,利息200万元,所得税税率为25%,按照企业价值/息税前利润倍数法进行投后估值时,使用5倍倍数,则该基金在完成本次投资后在A公司的股权占比为（）。（假设企业价值等于股权价值）A.8.62%B.8.73%C.8.20%D.9.22%【答案】C71、关于清算流程的说法，错误的是（）A.清查公司财产、制订清算方案的工作应由清算组执行B.若公司财产不足清偿债务的清算组有责任向有管辖权的市级人民政府申请宣告破产C.编制公司财务会计报告之后,清算组应当制订清算方案,提出收取债权和清偿债务的具体安排D.清算方案需提交股东大会（股东会）通过或者报主管机关确认【答案】B72、公司型基金的税收规则是（）。A.先税后分B.先分后税C.先税后证D.先证后税【答案】A73、（）指的是通过公开渠道向非特定对象推介基金产品。A.自行募集B.非公开募集C.公开募集D.委托募集【答案】C74、（2018年真题）股权投资基金进行清算的原因是（）A.投资项目撤销IPO计划B.投资项目被上市公司并购C.投资项目从新三板摘牌D.投资项目都实现了退出【答案】D75、资产负债表项目中，不属于需重点核查真实性的资产项目的真实性（）。A.公司货币资金B.无形资产C.销售成本D.坏账计提【答案】C76、不同组织形式基金的所得税缴纳都包含三个环节，即（），各种组织气式的税负差异主要集中在后面两个环节。A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】B77、股权投资基金应在《风险揭示书》中作为特殊风险进行特别揭示的事项有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ【答案】C78、股权投资基金的合格投资者是指具有相应风险识别能力和风险承担能力的单位或个人，其中个人投资要求包括金融资产不低于300万元或最近3年个人年均收入不低于50万元。这里的金融资产不包括（）。A.股票B.房产C.银行存款D.债券【答案】B79、下列（）不是私募股权投资母基金的特点。A.高收益；低风险B.精挑细选;有效分散风险C.高效投资;专业动态管理D.投资机会;规模优势【答案】A80、股权投资基金的定期报告中不涉及的内容是（）。A.基金会计数据B.基金托管协议C.基金管理人报告信息D.基金已投资项目的基本情况【答案】B81、企业价值/息税前利润倍数法的企业价值计算公式为（）。A.EV=股权价值+净利润B.EV=净利润+所得税+利息C.EV=EBITx（EV/EBIT倍数）D.EV=EBITDAx（EV/EBITDA倍数）【答案】C82、从专业化运营角度来看，通常股权投资基金不得投资（）公开交易的股票，但是所投资的未上市企业上市后，股权投资基金所持股份的未转让部分及其配售部分不在此限。A.一级市场B.二级市场C.三级市场D.四级市场【答案】B83、企业债券累计超过（）人的,应当认定为《刑法》第一百七十九条规定的擅自发行股票，公司、企业债券?A.100B.150C.200D.300【答案】C84、有限责任公司的股东之间可以相互转让其全部或者部分股权。股东向股东以外的人转让股权，应当经其他股东经（）以上同意。A.1/2B.1/3C.1/4D.1/5【答案】A85、我国股权投资基金的监管经历了从国家发展改革委监管到（）的演进过程。A.从中国银监会监管到国家发展改革委监管B.从国家发展改革委监管到中国银监会监管C.从中国证监会监管到国家发展改革委监管D.从国家发展改革委监管到中国证监会监管【答案】D86、私募基金管理人内部控制总体目标说法错误的是（）A.保证基金最低投资收益B.保证遵守私募基金相关法律法规和自律规则C.防范经营风险，确保经营业务的稳健运行D.确保私募基金、私募基金管理人财务和其他信息真实、准确、完整、及时【答案】A87、（）作为公司内部专门行使监督权的监督机构，对公司董事和高管的行为是否符合法律法规和公司章程的规定行使监督权力，是公司法人治理结构的重要组成部分。A.监事会B.理事会C.董事会D.股东大会【答案】A88、下列哪项不是管理人内部控制的原则（）A.全面性原则B.独立性原则C.优先性原则D.适时性原则【答案】C89、（2019年真题）基金管理人应及时、准确收集、传递与内部控制相关信息，确保信息在内部、企业与外部之间进行有效沟通，体现管理人内部控制构成要素的（）。A.控制活动B.内部环境C.内部监督D.信息与沟通【答案】D90、红利折现模型较为适用的公司类型是（）。A.不稳定的周期性行业公司B.分红较少的公司C.稳定而非周期性的行业公司D.未获得盈利的公司【答案】C91、根据我国相关法律规定，契约型股权投资基金的投资者人数最多可以达到______人，而合伙型股权投资基金投资者的上限为______人。（）A.100；50B.200；50C.100；100D.200；100【答案】B92、（2020年真题）关于私人股权，