2026年证券投资基金从业人员专业能力测试题库

2026年证券投资基金从业人员专业能力测试题库一、单项选择题（共10题，每题1分）1.下列关于基金合同内容的表述，错误的是？A.基金运作方式B.基金份额的发售、交易、申购和赎回的方式C.基金资产净值的计算方法和公告方式D.基金管理人、托管人的权利与义务，但可以不明确基金托管人的具体职责2.中国证券投资基金业协会对基金管理人的监管措施中，不包括以下哪项？A.资质审查B.财务监测C.合规检查D.直接干预基金投资决策3.关于QDII基金的投资范围，以下说法正确的是？A.不得投资于境外股票和债券B.投资于境外市场的比例不得超过基金资产净值的20%C.可以投资于未上市交易的境外权益类资产D.投资于境外房地产、大宗商品的比例不得超过基金资产净值的10%4.基金估值过程中，对于估值难度较大的非上市公司股权，通常采用的方法是？A.市场法B.收益法C.成本法D.现金流量折现法5.以下哪种情况会导致基金份额净值发生负增长？A.基金规模持续扩大B.基金持有的股票价格普遍上涨C.基金发生巨额赎回导致现金流出D.基金管理人对持仓进行调整优化6.LOF基金与ETF基金的主要区别在于？A.交易场所不同B.申购赎回方式不同C.持有资产类型不同D.业绩基准不同7.基金信息披露中，"基金定期报告"通常不包括以下哪项内容？A.基金投资组合报告B.基金管理人报告C.基金财务会计报告D.基金招募说明书8.关于基金业绩评价，以下说法错误的是？A.应剔除规模效应的影响B.可以仅比较基金与同类型指数的收益率C.需考虑风险调整后的收益D.基金排名应基于长期（如3年以上）表现9.基金合同中约定的基金管理人更换条件，通常不包括？A.监管机构处罚B.基金规模低于法定标准C.基金持有人大会决议D.基金管理人财务状况恶化但未触发破产10.关于基金税收政策，以下说法正确的是？A.基金投资者买卖基金份额暂免征收增值税B.基金持有期间产生的股息红利均需代扣代缴20%个税C.QDII基金投资境外市场产生的收益需按中国税法全额纳税D.基金管理人的管理费收入暂免征收企业所得税二、多项选择题（共10题，每题2分）1.基金合同生效的条件包括？A.基金份额持有人人数达到法定要求B.基金财产验资完成C.基金管理人取得相应资质D.基金托管人签署托管协议2.基金管理人内部控制体系应包括哪些要素？A.组织结构控制B.业务流程控制C.信息披露控制D.信息系统控制3.LOF基金的特点包括？A.可以在交易所上市交易B.可以申购赎回实物资产C.基金份额净值每日公布D.基金投资策略相对灵活4.基金资产估值中，需要考虑的"应计项目"包括？A.应收利息B.预提费用C.投资收益D.存货跌价准备5.基金投资者权利包括？A.获得基金份额净值的信息B.参与基金份额持有人大会C.要求基金管理人披露持仓信息D.提前赎回基金份额6.QDII基金的风险特征包括？A.汇率风险B.境外市场流动性风险C.境外监管风险D.投资对象集中度风险7.基金业绩归因分析中，常见的解释变量包括？A.基金持仓集中度B.基金行业配置C.基金个股选择能力D.基金现金管理能力8.基金信息披露的禁止行为包括？A.对基金业绩进行夸大宣传B.未经许可披露非公开信息C.基金管理人承诺收益D.隐瞒重大风险事项9.基金管理人的合规管理职责包括？A.建立合规风险识别机制B.对员工行为进行监督C.定期开展合规检查D.向监管机构报告合规问题10.基金投资者风险承受能力评估应考虑的因素包括？A.投资期限B.投资经验C.财务状况D.投资目标三、判断题（共10题，每题1分）1.基金合同生效后，基金管理人可以随时终止基金。2.LOF基金和ETF基金均需在交易所上市交易。3.基金资产估值需考虑非交易过户的基金份额。4.基金投资者可以通过基金管理人直接转换基金份额类型。5.QDII基金可以投资于境外市场的衍生品。6.基金业绩排名应基于短期（如1个月内）表现。7.基金管理人更换需经监管机构批准。8.基金税收政策在不同地区可能存在差异。9.基金信息披露只需披露好消息，无需披露风险。10.基金投资者风险承受能力评估结果需定期更新。四、简答题（共5题，每题4分）1.简述基金合同的主要内容。2.基金管理人内部控制体系的核心要素有哪些？3.LOF基金与ETF基金的主要区别是什么？4.基金资产估值的基本原则是什么？5.QDII基金的主要风险特征有哪些？五、论述题（共2题，每题10分）1.论述基金信息披露的重要性及其监管要求。2.结合中国市场情况，分析基金投资者风险承受能力评估的实践意义。答案与解析一、单项选择题答案与解析1.D解析：基金合同必须明确基金托管人的具体职责，不得含糊其辞。2.D解析：协会主要进行资质审查、财务监测、合规检查，但不直接干预投资决策。3.D解析：QDII基金可投资境外房地产、大宗商品，比例限制需参考具体法规。4.B解析：非上市公司股权估值多采用收益法，因其缺乏活跃市场。5.C解析：巨额赎回导致现金减少，可能引发被动卖出持仓，推低净值。6.B解析：LOF场外申购赎回，ETF仅限场内交易。7.D解析：招募说明书是基金募集时的文件，定期报告是事后披露。8.B解析：业绩评价需考虑风险调整，仅比较收益率不全面。9.B解析：基金规模低于法定标准通常触发清盘，而非更换管理人。10.D解析：基金管理人的管理费收入需按税法纳税，其他选项有误。二、多项选择题答案与解析1.A、B、C、D解析：均为基金合同生效的法定条件。2.A、B、C、D解析：内部控制体系需覆盖组织、流程、信息、系统等要素。3.A、D解析：LOF可上市交易，投资策略相对灵活；ETF场内交易，实物申购赎回较少。4.A、B解析：应计项目包括应收利息、预提费用等，非交易性项目。5.A、B、C、D解析：均为基金投资者的法定权利。6.A、B、C、D解析：QDII基金需面对汇率、境外监管、流动性等多重风险。7.A、B、C、D解析：归因分析需考虑持仓、行业配置、个股选择及现金管理能力。8.A、B、C、D解析：均为基金信息披露的禁止行为。9.A、B、C、D解析：合规管理需覆盖风险识别、员工监督、检查及报告等环节。10.A、B、C、D解析：评估需全面考虑投资期限、经验、财务状况及目标。三、判断题答案与解析1.×解析：基金终止需满足法定条件，不能随意终止。2.×解析：LOF可场外交易，ETF仅限场内。3.√解析：非交易过户需纳入估值范围。4.√解析：部分基金支持份额转换。5.√解析：QDII可投资境外衍生品，需符合监管要求。6.×解析：业绩排名应基于长期表现，短期波动不可靠。7.√解析：更换管理人需监管批准。8.√解析：税收政策因地区而异（如跨境投资税负不同）。9.×解析：信息披露需全面揭示风险。10.√解析：风险偏好可能随市场变化，需定期更新。四、简答题答案与解析1.基金合同主要内容基金运作方式、投资范围、管理人职责、托管人职责、份额持有人权利义务、信息披露规则、风险揭示、终止条件等。2.内部控制体系核心要素组织结构控制、业务流程控制、信息控制、系统控制、合规控制、风险控制。3.LOF与ETF区别交易场所（LOF场内外均可，ETF仅场内）、申购赎回方式（LOF可实物，ETF仅现金）、投资策略灵活性（LOF更高）。4.基金资产估值原则客观性、公允性、及时性、一致性。5.QDII基金风险特征汇率风险、境外监管不确定性、流动性风险、投资对象集中度风险。五、论述题答案与解析1.基金信息披露的重要性及监管要求重要