基金从业资格考试《基金基础》试题及答案

基金从业资格考试《基金基础》试题及答案一、单项选择题（每题1分，共40分。每题只有一个正确答案，请将正确选项填入括号内）1.某开放式基金T日基金份额净值为1.250元，T+1日净值为1.230元，则T+1日该基金收益率最接近（）。A.–1.60%  B.–1.59%  C.–1.58%  D.–1.57%答案：B2.根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》，股票型基金投资于股票的比例不得低于基金资产的（）。A.60%  B.70%  C.80%  D.90%答案：C3.下列关于ETF申购赎回的说法，正确的是（）。A.投资者可随时以现金申购ETF份额B.申购赎回均采用现金对价C.申购赎回均通过交易所系统完成D.申购赎回均采用一篮子股票对价答案：D4.某基金2019年末资产净值为50亿元，2020年末为55亿元，期间未发生份额拆分或合并，2020年基金收益率为（）。A.5%  B.10%  C.9.09%  D.11%答案：B5.若某债券久期为5年，市场利率下降0.5%，则债券价格约上涨（）。A.2.0%  B.2.5%  C.3.0%  D.3.5%答案：B6.下列关于基金销售适用性的说法，错误的是（）。A.基金销售机构应了解客户风险承受能力B.基金销售机构可将高风险产品销售给保守型投资者C.基金销售机构应匹配产品风险等级与客户风险等级D.基金销售机构应告知投资者产品风险收益特征答案：B7.某基金年度管理费率为1.5%，托管费率为0.25%，若基金平均资产净值为100亿元，则年度管理费和托管费合计为（）亿元。A.1.25  B.1.50  C.1.75  D.2.00答案：C8.下列关于基金估值责任人的表述，正确的是（）。A.基金管理人是基金估值的第一责任人B.基金托管人是基金估值的第一责任人C.会计师事务所是基金估值的第一责任人D.基金销售机构是基金估值的第一责任人答案：A9.某基金投资组合中，股票市值60亿元，债券市值30亿元，现金10亿元，则股票仓位为（）。A.60%  B.66.7%  C.75%  D.80%答案：A10.下列关于基金业绩评价指标夏普比率的说法，正确的是（）。A.夏普比率越高，基金风险越大B.夏普比率衡量单位系统风险带来的超额收益C.夏普比率衡量单位总风险带来的超额收益D.夏普比率与无风险利率无关答案：C11.某基金2020年净值增长率为12%，同期业绩比较基准收益率为8%，则该基金超额收益为（）。A.3%  B.4%  C.5%  D.6%答案：B12.下列关于货币市场基金的说法，正确的是（）。A.可投资于剩余期限超过397天的债券B.可投资于股票C.可投资于可转换债券D.投资组合平均剩余期限不得超过120天答案：D13.某基金采用“T+1”估值，若周五为估值日，则估值结果公布日为（）。A.周五  B.周六  C.周日  D.下周一答案：D14.下列关于基金信息披露的说法，正确的是（）。A.基金合同生效后无需披露招募说明书更新B.基金季度报告无需披露基金投资组合C.基金年度报告需经审计D.基金月度报告需披露基金份额净值答案：C15.某基金资产净值为20亿元，负债为1亿元，则基金净资产为（）亿元。A.19  B.20  C.21  D.22答案：A16.下列关于基金分红方式的说法，正确的是（）。A.现金分红需缴纳个人所得税B.红利再投资需缴纳个人所得税C.现金分红和红利再投资均无需缴纳个人所得税D.现金分红和红利再投资均需缴纳个人所得税答案：C17.某基金2019年收益率为–5%，2020年为15%，则两年累计收益率为（）。A.9.25%  B.10%  C.10.25%  D.11%答案：A18.下列关于基金托管人职责的说法，错误的是（）。A.安全保管基金资产B.办理基金估值C.监督基金管理人投资运作D.复核基金净值答案：B19.某基金申购费率为1.2%，投资者申购金额为100万元，则净申购金额为（）万元。A.98.8  B.98.81  C.98.82  D.98.83答案：B20.下列关于基金销售费用的说法，正确的是（）。A.申购费可从赎回费中抵扣B.赎回费可全部归基金财产C.销售服务费可从基金资产中列支D.管理费可从申购费中列支答案：C21.某基金投资组合β值为1.2，市场收益率上涨10%，则基金预期收益率上涨（）。A.10%  B.11%  C.12%  D.13%答案：C22.下列关于基金关联交易的说法，正确的是（）。A.禁止一切关联交易B.关联交易无需披露C.关联交易应履行信息披露义务D.关联交易无需托管人同意答案：C23.某基金2020年净值波动率为15%，业绩基准波动率为10%，则基金相对基准的跟踪误差为（）。A.5%  B.10%  C.15%  D.无法确定答案：D24.下列关于基金清算的说法，正确的是（）。A.基金合同终止后立即清算B.清算组由基金管理人单独组成C.清算剩余资产按份额比例分配D.清算期间可继续投资答案：C25.某基金持有某股票1000万股，该股票2020年末收盘价为20元，则该股票市值为（）亿元。A.2  B.20  C.0.2  D.200答案：A26.下列关于基金估值频率的说法，正确的是（）。A.货币市场基金可每周估值一次B.开放式基金应每个交易日估值C.封闭式基金可每月估值一次D.QDII基金可每月估值一次答案：B27.某基金2020年最大回撤为–18%，则该基金年内净值最高点到最低点的跌幅为（）。A.16%  B.17%  C.18%  D.19%答案：C28.下列关于基金销售机构宣传推介材料的说法，正确的是（）。A.可预测基金未来业绩B.可承诺保本保收益C.应登载基金过往业绩D.可使用“安全”“无风险”表述答案：C29.某基金2020年末份额为10亿份，资产净值为12亿元，则份额净值为（）元。A.1.0  B.1.1  C.1.2  D.1.3答案：C30.下列关于基金持有人大会的说法，正确的是（）。A.持有人大会由托管人召集B.持有人大会决议需经全体持有人一致通过C.持有人大会可决定更换基金管理人D.持有人大会每年必须召开一次答案：C31.某基金2020年收益率为10%，标准差为20%，无风险利率为2%，则夏普比率为（）。A.0.3  B.0.4  C.0.5  D.0.6答案：B32.下列关于基金投资限制的说法，正确的是（）。A.单只基金持有一家公司股票市值不得超过基金资产净值的15%B.同一基金管理人旗下全部基金持有一家公司股票不得超过该公司总股本的20%C.单只基金持有一家公司股票市值不得超过基金资产净值的10%D.单只基金持有一家公司股票市值不得超过基金资产净值的5%答案：C33.某基金2020年净值增长率为8%，同期CPI上涨2%，则实际收益率为（）。A.5.88%  B.6%  C.6.12%  D.6.5%答案：A34.下列关于基金销售结算资金的说法，正确的是（）。A.可由基金管理人直接收取B.可由基金销售机构直接收取C.应由基金销售结算资金专用账户收取D.可由基金托管人直接收取答案：C35.某基金2020年每10份分红0.5元，则分红收益率为（）。A.0.5%  B.5%  C.50%  D.无法确定答案：D36.下列关于基金估值方法的说法，正确的是（）。A.交易所上市股票采用收盘价估值B.交易所上市债券采用成本价估值C.非公开发行股票采用成本价估值D.货币市场工具采用摊余成本法估值答案：A37.某基金2020年净值增长率为–3%，同期业绩基准收益率为–5%，则基金相对基准超额收益为（）。A.–2%  B.2%  C.–8%  D.8%答案：B38.下列关于基金销售机构人员资质的说法，正确的是（）。A.无需通过考试即可销售基金B.需通过基金从业资格考试C.仅需公司内部培训即可销售基金D.需通过证券从业资格考试答案：B39.某基金2020年净值波动率为12%，业绩基准波动率为10%，相关系数为0.9，则基金β值最接近（）。A.0.9  B.1.0  C.1.08  D.1.2答案：C40.下列关于基金信息披露违规责任的说法，正确的是（）。A.仅处罚基金管理人B.仅处罚基金托管人C.可处罚直接负责的主管人员D.不处罚基金销售机构答案：C二、多项选择题（每题2分，共20分。每题有两个或两个以上正确答案，多选、少选、错选均不得分）41.下列属于基金合同必备条款的有（）。A.基金运作方式  B.基金收益分配原则  C.基金持有人大会召集程序  D.基金销售机构名单答案：A、B、C42.下列关于基金估值错误处理的说法，正确的有（）。A.基金管理人应立即公告  B.托管人应复核并督促更正  C.给投资者造成损失的应承担赔偿责任  D.无需向监管机构报告答案：A、B、C43.下列属于基金销售适用性管理制度内容的有（）。A.投资者分类  B.产品风险等级划分  C.销售行为检查  D.投资者投诉处理答案：A、B、C、D44.下列关于基金费用计提的说法，正确的有（）。A.管理费按前一日资产净值计提  B.托管费按前一日资产净值计提  C.销售服务费按前一日资产净值计提  D.申购费按前一日资产净值计提答案：A、B、C45.下列关于基金信息披露媒体的说法，正确的有（）。A.应在指定报刊披露  B.应在管理人网站披露  C.应在销售机构网站披露  D.应在交易所网站披露答案：A、B46.下列关于基金持有人权利的说法，正确的有（）。A.分享基金收益  B.参与持有人大会并行使表决权  C.查阅基金账目  D.直接处分基金资产答案：A、B、C47.下列关于基金投资风格的说法，正确的有（）。A.价值型关注低估值股票  B.成长型关注高成长股票  C.指数型主动选股  D.平衡型股债混合答案：A、B、D48.下列关于基金风险指标的说法，正确的有（）。A.标准差衡量总风险  B.β值衡量系统风险  C.跟踪误差衡量主动风险  D.最大回撤衡量下行风险答案：A、B、C、D49.下列关于基金销售机构宣传材料的说法，正确的有（）。A.应提示基金投资风险  B.应登载基金合同生效日  C.应登载基金过往业绩  D.可预测未来业绩答案：A、B、C50.下列关于基金关联交易审批程序的说法，正确的有（）。A.应履行内部审批程序  B.应进行信息披露  C.应经托管人同意  D.应经持有人大会批准答案：A、B、C三、填空题（每空1分，共10分）51.某基金2020年末资产净值为80亿元，份额为50亿份，则份额净值为______元。答案：1.652.根据《基金法》，基金管理人应当自收到核准文件之日起______个月内进行基金募集。答案：653.某债券久期为4年，利率上升0.25%，则债券价格约下跌______%。答案：154.某基金2020年收益率为10%，标准差为25%，无风险利率为3%，则夏普比率为______。答案：0.2855.某基金2020年净值最高为1.500元，最低为1.200元，则最大回撤为______%。答案：2056.某基金2020年每10份分红0.8元，投资者持有5万份，则可获得分红______元。答案：400057.某基金2020年净值增长率为–4%，同期CPI上涨1.5%，则实际收益率为______%。答案：–5.4258.某基金2020年份额为20亿份，年末资产净值为26亿元，则年末份额净值为______元。答案：1.359.某基金2020年净值波动率为18%，业绩基准波动率为15%，相关系数为0.8，则基金β值为______。答案：0.9660.某基金2020年净值增长率为6%，业绩基准收益率为5%，则超额收益为______%。答案：1四、简答题（每题10分，共30分）61.简述开放式基金与封闭式基金在交易方式、价格形成机制、流动性等方面的主要区别。答案：（1）交易方式：开放式基金通过基金管理人或其销售机构按净值申购赎回，封闭式基金在交易所二级市场买卖。（2）价格形成机制：开放式基金按每日基金份额净值交易；封闭式基金价格由二级市场供需决定，可能溢价或折价。（3）流动性：开放式基金每个交易日可申购赎回，流动性高；封闭式基金存续期内份额固定，流动性依赖二级市场，可能受折价影响。（4）规模变化：开放式基金规模随申购赎回变动；封闭式基金规模固定。（5）信息披露频率：开放式基金每日公布净值；封闭式基金每周公布一次净值。62.简述基金销售适用性的核心要求及实施流程。答案：核心要求：将合适的产品销售给合适的投资者，确保投资者风险承受能力与产品风险等级匹配。实施流程：（1）投资者分类：通过问卷了解投资者风险承受能力、投资经验、财务状况等，划分为保守型、稳健型、积极型等。（2）产品风险等级划分：由基金管理人或第三方机构对产品进行风险评级，划分为低风险、中低风险、中风险、中高风险、高风险五级。（3）匹配原则：禁止向投资者销售高于其风险承受能力的产品，允许向下兼容。（4）告知与确认：告知投资者产品风险收益特征，由投资者书面确认自愿承担风险。（5）持续管理：定期更新投资者信息，动态调整匹配结果。63.简述基金估值责任人及其职责，并说明估值错误的处理程序。答案：估值责任人：基金管理人为第一责任人，基金托管人负有复核监督责任。职责：（1）基金管理人：制定估值政策、选择估值方法、进行日常估值、公告净值。（2）基金托管人：复核估值结果、监督估值政策执行、发现错误及时要求更正。估值错误处理程序：（1）发现错误后立即公告，并向监管机构报告；（2）托管人复核并督促管理人更正；（3）因估值错误造成投资者损失的，管理人应承担赔偿责任；（4）记录并归档错误情况及处理结果。五、计算与分析题（共30分）64.（本题10分）某基金2020年初资产净值为40亿元，年末为46亿元，年内未发生份额拆分或合并，年内分红2亿元。（1）计算2020年基金总收益率；（2）若2020年初份额为30亿份，年末份额为32亿份，计算年初、年末份额净值；（3）若投资者年初持有10万份，选择红利再投资，计算年末持有份额及收益金额。答案：（1）总收益率=（期末净值–期初净值+分红）/期初净值=（46–40+2）/40=20%。（2）年初份额净值=40/30=1.333元；年末份额净值=46/32=1.438元。（3）年初市值=10×1.333=13.33万元；分红再投资份额=2/30×10=0.6667万份；年末份额=10+0.6667=10.6667万份；年末市值=10.6667×1.438=15.34万元；收益金额=15.34–13.33=2.01万元。65.（本题10分）某基金2020年