融资融券客户风险责任告知书模板

融资融券客户风险责任告知书模板一、重要提示与基本信息1.1重要提示本告知书并非形式化文件，是界定融资融券业务双方风险责任的核心法律依据，效力优先于所有业务宣传材料。

本告知书根据《证券公司融资融券业务管理办法》《证券期货投资者适当性管理办法》《上海证券交易所融资融券交易实施细则》《深圳证券交易所融资融券交易实施细则》等规定制定，是《融资融券合同》的法定组成部分，与合同正文具有同等法律效力。

客户签署前必须逐字阅读全部条款，如有疑问应当要求证券公司工作人员逐一解释；签署后视为已完全理解并接受所有条款，自愿承担融资融券业务的全部风险与责任。融资融券业务具有杠杆放大效应，风险显著高于普通证券交易，客户应当结合自身风险承受能力、投资经验、资产状况审慎决定是否参与。1.2客户基本信息与适当性匹配本页信息由客户本人如实填写，信息变更需在3个工作日内通过证券公司官方渠道更新，否则因信息失效导致的风险由客户自行承担。项目内容备注客户类型□个人客户□机构客户客户姓名/全称证件类型□居民身份证□营业执照□其他：证件号码普通资金账号联系电话用于接收风险通知，需为本人常用号码联系地址最近一次风险承受能力等级□C1（保守型）□C2（谨慎型）□C3（稳健型）□C4（积极型）□C5（激进型）需在1年有效期内两融业务风险等级R4（中高风险）监管统一划定等级适当性匹配结果□匹配□不匹配（客户坚持申请，需另行签署《风险警示书》）初始授信额度人民币（大写）：（小写：￥元）以最终审批结果为准二、告知书效力与适用范围2.1效力界定本告知书的效力覆盖融资融券业务全周期，从账户开立到业务终止的所有环节均受本条款约束。1.本告知书为《融资融券合同》的补充文件，未尽事宜以《融资融券合同》、交易所规则及监管机构最新规定为准；涉及风险揭示的内容与合同约定不一致的，以表述更严格的条款为准。2.证券公司工作人员的口头解释仅为辅助理解，最终权利义务以书面（含电子）形式的本告知书、《融资融券合同》为准。3.客户签署本告知书后，不得以“未仔细阅读”“不了解规则”“未收到通知”等为由主张免除自身责任。2.2适用范围1.适用于客户在[证券公司名称]（以下简称“公司”）办理的所有融资融券相关业务，包括但不限于融资买入、融券卖出、担保品划转、合约展期、强制平仓、权益补偿、账户注销等。2.适用于客户通过公司所有渠道办理的业务，包括营业部现场、官方APP、官方网站、电话委托、自助终端等。三、核心风险揭示与责任划分本章所列风险为融资融券业务特有且客户大概率会面临的风险，客户需逐条确认已知晓触发条件、演化路径与最终责任。3.1市场波动与强制平仓风险强制平仓是两融业务与普通交易最核心的差异，也是客户损失扩大的最主要原因，其触发无需客户同意。1.基本规则与阈值：公司执行的维持担保比例阈值如下（如《融资融券合同》另有约定以合同为准）：◦预警线：160%◦追保线：140%◦平仓线：120%维持担保比例计算公式：维2.风险演化路径：标的证券价格大幅下跌（融资端）/大幅上涨（融券端）→维持担保比例跌破追保线→客户未在规定期限内补足担保品或了结负债→维持担保比例跌破平仓线→公司启动强制平仓→极端行情下（连续涨跌停、长期停牌）无法及时平仓导致穿仓→客户需承担全部损失并补足资金缺口，否则公司有权通过法律途径追偿。3.具体责任划分：◦维持担保比例跌破预警线时，公司将通过APP推送、短信至少1种方式发送预警通知，客户应当主动关注账户情况，提前做好担保品补充或负债了结安排。◦维持担保比例跌破追保线时，客户必须在2个交易日内（T+2日15:00前）通过追加担保品、了结部分负债的方式，将维持担保比例回升至160%以上；逾期未完成的，公司有权于第3个交易日（T+3日）开盘后启动强制平仓。◦维持担保比例跌破平仓线时，公司有权立即启动强制平仓，无需提前征得客户同意，直至维持担保比例回升至160%以上。◦强制平仓时，公司有权自主选择平仓的证券品种、数量、价格、时机与交易顺序，客户不得提出异议，也不得通过撤单、挂失、账户冻结等方式阻碍平仓。◦极端行情下导致平仓无法完成、出现穿仓的，客户必须在公司通知后3个交易日内补足穿仓资金；逾期未补足的，公司有权冻结客户普通账户资产、将逾期记录纳入征信系统，或通过诉讼、仲裁等方式追偿。4.特别说明：强制平仓是公司的权利而非义务，公司有权根据市场情况、客户信用状况等选择是否平仓、何时平仓；因公司未及时平仓导致损失扩大的，公司不承担任何责任，全部损失由客户自行承担。3.2信用账户交易规则差异风险信用账户的交易、清算、权益规则与普通账户存在12项以上差异，直接套用普通账户操作经验大概率会触发风险。1.标的证券范围调整风险◦公司有权根据交易所规定、自身风控要求，随时调整融资买入、融券卖出标的证券范围，调整无需提前通知客户。◦标的证券被调出范围的，客户不得再对该证券进行融资买入或融券卖出，已存续的合约可继续持有至到期，但公司有权要求客户提前了结。◦因标的证券调整导致客户无法交易或需提前了结负债产生的损失，由客户自行承担。2.担保品折算率调整风险◦公司有权根据证券的波动率、业绩表现、监管要求等，定期或不定期调整可充抵保证金证券的折算率，调整无需提前通知客户。◦折算率下调将直接导致维持担保比例下降，可能触发追保或强制平仓，由此产生的损失由客户自行承担。3.合约期限与展期风险◦每笔融资、融券合约的最长期限为180天，自合约生效之日起计算，到期自动终止，不自动续期。◦客户需展期的，应当在合约到期前3个交易日通过公司官方渠道提交展期申请，经公司审核通过后方可展期；展期期限最长不超过180天，累计展期次数不超过3次。◦有下列情形之一的，公司有权拒绝展期申请：1.客户最近6个月有逾期还款记录；2.申请展期时维持担保比例低于160%；3.标的证券被调出两融标的范围；4.客户信用等级下调至不合格；5.监管规定或公司风控要求的其他情形。◦合约到期客户未了结也未通过展期审核的，视为逾期，逾期合约按日利率0.05%计收罚息，按月复利计息。4.融券业务特有风险◦券源供应风险：公司融券券源有限，客户提交的融券卖出申请可能因券源不足无法成交，公司不保证任何时候都能提供充足的融券标的。◦权益补偿风险：融券期间，标的证券发生现金分红、送股、配股、增发、可转债配售等权益分派事项的，客户应当向公司支付对应权益的补偿，补偿标准按交易所规则及合同约定执行；客户可选择在权益登记日前了结融券合约以避免补偿义务。◦还券限制风险：融券卖出所得资金仅可用于买券还券及公司允许的其他用途，不得转出信用账户或用于其他证券交易；融券标的停牌的，客户可能无法通过买券还券方式了结合约，需按公司要求以现金或其他方式补偿。3.3合规与征信风险两融业务受全流程监管，违规操作不仅会导致账户受限，还会影响个人/企业征信，甚至承担刑事责任。1.账户使用禁令严禁客户出借、出租、转让信用账户，或将信用账户交由他人操作（违规操作将被监管部门处以50万元以下罚款，且账户资产安全不受法律保护）→客户应当本人操作账户，确需委托他人的，需办理经公证的授权委托书并向公司报备，报备后委托操作的全部责任仍由客户承担。

严禁客户利用信用账户进行内幕交易、操纵市场、洗钱、恐怖融资等违法违规活动（违规操作将被追究行政或刑事责任，公司有权配合监管部门冻结账户、强制平仓）→客户应当合法合规进行交易，主动配合公司的反洗钱、适当性回访、监管协查等工作。2.授信调整风险◦公司有权每半年定期、或根据风控需要不定期对客户的信用状况、资产状况、交易行为进行评估，根据评估结果调整授信额度（调高、调低或取消）。◦客户出现下列情形之一的，公司有权调低授信额度、提前收回全部或部分融资融券负债，甚至终止两融业务资格：1.客户金融资产规模大幅下降，不足以覆盖授信风险；2.客户有逾期还款、穿仓未补等不良信用记录；3.客户交易行为异常，涉嫌违反交易所规则；4.客户提供的身份信息、资产证明等材料存在虚假；5.监管规定或公司风控要求的其他情形。◦因授信调整导致客户无法交易或产生损失的，由客户自行承担。3.征信影响风险◦客户的两融负债、逾期记录、穿仓未补记录等将按规定纳入个人/企业征信系统，对客户的贷款、信用卡申请、招投标等活动产生影响。◦客户因逾期、穿仓等导致征信不良的，由客户自行承担所有后果。3.4技术与操作风险两融交易高度依赖信息系统，技术故障导致的损失并非全部由公司承担，客户需提前准备备选操作路径。1.系统故障风险◦因公司交易系统、行情系统、内部通讯线路故障导致客户无法交易的，如故障是由公司过错导致，公司按《融资融券合同》约定承担赔偿责任，赔偿范围仅限直接交易损失，不包括预期收益、间接损失、精神损害抚慰金等。◦因下列原因导致的系统故障，公司不承担任何责任：1.交易所、登记结算公司系统故障或规则调整；2.电信运营商、电力供应部门等第三方原因导致的线路中断、电力中断；3.地震、洪水、火灾、战争、暴乱等不可抗力因素；4.客户自身设备、网络、软件故障。◦客户遇线上系统故障的，应当优先通过公司客服热线95XXX进行电话委托，若仍无法操作可前往就近营业部现场办理，不得因系统故障拒绝承担已提交的交易指令责任。2.操作失误风险客户因自身操作失误（包括但不限于输错证券代码、数量、价格、选错交易方向、误点确认按钮等）导致的损失，由客户自行承担，公司不承担任何责任。3.信息泄露风险客户应当妥善保管账户账号、交易密码、资金密码、验证码等信息，不得向他人泄露，不得在公共设备（如网吧、公共图书馆电脑）上登录信用账户。因客户密码泄露、保管不当导致账户被他人操作的，所有损失由客户自行承担。四、客户权利与义务清单明确双方权利义务是避免纠纷的核心前提，客户需对照清单履行义务，同时合法主张自身权利。4.1客户权利1.有权要求公司工作人员对本告知书、《融资融券合同》的条款进行解释说明；2.有权通过公司官方APP、官网、客服热线、营业部现场等渠道查询信用账户的资产、负债、维持担保比例、合约到期时间、利息费用等信息；3.对强制平仓结果有异议的，有权在平仓完成后3个工作日内向公司提交书面异议并申请核查，公司将在5个工作日内给予书面答复；4.符合条件的，有权申请调整授信额度、合约展期、提取担保品等业务；5.有权对公司工作人员的违规行为进行投诉举报，投诉渠道为：客服热线95XXX、官网投诉专栏、营业部现场投诉点。4.2客户义务1.必须如实提供身份信息、资产证明、风险承受能力相关材料，不得弄虚作假，如信息发生变更，应当在3个工作日内通过公司官方渠道更新；2.应当每日登录账户查看维持担保比例、合约到期时间等风险指标，不得以“未收到公司通知”为由拒绝承担责任；公司的风险通知通过APP推送、短信、邮件、电话中的至少1种方式发送即视为有效送达，客户需保证预留联系方式准确有效；3.必须按时足额偿还融资融券的本金、利息、罚息及其他交易费用，穿仓的需在规定时间内补足资金；4.应当遵守交易所、监管部门的相关规定及公司的业务规则，不得从事违规交易；5.配合公司的征信评估、适当性回访、反洗钱调查、监管协查等工作。五、风险承担基本原则风险承担遵循“买者自负、过错担责”的核心原则，法定或约定的免责情形下公司不承担赔偿责任。5.1买者自负原则客户应当对自身的交易决策、操作行为负责，因市场波动、客户自身判断失误、操作失误导致的所有损失，由客户自行承担，公司不承担任何责任。5.2过错担责原则公司存在过错的，按过错程度承担相应的赔偿责任，赔偿范围仅限直接损失，不包括预期收益、间接损失、精神损害抚慰金等。5.3不可抗力免责原则因不可抗力因素（包括但不限于地震、洪水、火灾、战争、暴乱、监管政策重大调整、交易所系统故障、全国性电力中断、骨干电信线路中断等）导致的损失，双方互不承担责任，损失由各自自行承担。5.4违规自担原则客户因违规操作导致的损失、罚款、罚金等，由客户自行承担；如违规行为给公司造成损失的，客户还应当向公司赔偿全部损失（包括但不限于直接损失、律师费、诉讼费等）。六、签署与留痕管理要求规范的签署与留痕是本告知书具备法律效力的必要条件，双方均需严格遵守操作流程，不得简化。6.1线下签署要求1.个人客户必须本人携带有效身份证件原件到公司营业部现场签署，不得委托他人代签；机构客户需由法定代表人或授权代理人签署，并加盖公章，同时提供经公证的授权委托书原件。2.签署前，营业部两名工作人员（其中至少1名为合规岗或适当性管理岗）必须当面逐条向客户解读本告知书的核心风险，尤其是强制平仓、穿仓责任、账户使用禁令、合约期限等重点内容，客户有疑问的应当场解答。3.签署过程必须全程录音录像（双录），录像内容需包含：工作人员身份介绍、核心风险解读过程、客户口头确认已知晓全部风险的表述、客户签署文件的完整过程；双录资料保存期限为业务关系终止后不少于5年。4.客户签署时必须填写完整的日期（精确到年月日），不得空缺；签署字迹应当清晰可辨。6.2线上签署要求1.客户必须通过公司官方APP或官网的身份验证环节（人脸识别+身份证正反面上传+短信验证码），确认为本人操作后方可进入签署页面。2.系统设置强制阅读时间为不少于5分钟，客户必须滚动至页面底部，完成12项核心风险的逐一勾选（需全部勾选“我已知晓该风险”）后，方可点击“确认签署”按钮。3.签署过程同步进行线上双录（人脸抓拍+语音确认：“我已阅读并完全理解《融资融券客户风险责任告知书》的全部内容，自愿承担所有风险”），系统自动记录签署时间、IP地址、设备序列号等信息。4.电子签署的告知书与纸质签署的具有同等法律效力，电子档案保存期限与线下双录要求一致。七、争议解决争议解决的路径与管辖地直接影响客户维权成本，签署前需明确知晓并确认。

因本告知书引起的或与本告知书有关的任何争议，双方应当首先协商解决；协商不成的，按照《融资融券合同》约定的争议解决方式处理：

□向[证券公司住所地]有管辖权的人民法院提起诉讼；

□提交[仲裁委员会全称]仲裁，仲裁裁决为终局裁决，对双方均有约束力。附件1：融资融券客户风险确认书（签署页）本人/本单位已认真阅读并完全理解《融资融券客户风险责任告知书》的全部内容，经独立判断，自愿申请参与融资融券业务，愿意承担融资融券业务的所有风险及由此产生的全部损失，不会以“未阅读告知书”“未收到通知”“不了解规则”等为由向贵公司主张任何权利。

本人/本单位确认，贵公司工作人员已向本人/本单位逐条解读了告知书的核心风险条款，本人/本单位对所有条款均无异议。项目签署/内容日期客户签署（个人签字/机构公章）年月日经办人签字年月日合规岗见证签字年月日附件2：两融业务风险告知核对清单（工作人员用）序号风险告知内容是否已告知客户是否确认备注1两融业务具有杠杆放大效应，风险显著高于普通证券交易□是□否□是□否2维持担保比例的三个阈值（预警线、追保线、平仓线）及计算方式□是□否□是□否3追保期限为2个交易日，逾期将启动强制平仓□是□否□是□否4强制平仓无需客户同意，公司可自主选择平仓标的与顺序□是□否□是□否5极端行情下可能出现穿仓，客户需补足穿仓资金□是□否□是□否6标的证券范围、担保品折算率可随时调整，无需提前通知□是□否□是□否7合约期限180天，到期不自动续期，展期需提前3个交易日申请□是□否□是□否8融券业务的券源不足风险、权益补偿义务□是□否□是□否9严禁出借/出租信用账户，违规将面临监管处罚□是□否□是□否10公司有权调整授信额度，逾期/穿仓将影响征信记录□是□否□是□否11系统故障的免责情形与备选操作渠道□是□否□是□否12客户需主动关注账户风险，通知发送即视为有效送达□是□否□是□否附件3：信用账户风险通知记录表（