分红险基础知识

1、分红保险基础知识,成己为人，成人达己,2,分红保险的有关知识,分红保险的定义 分红保险的形态 分红保险的起源和发展历史 分红保险的作用 红利的来源和分配方式,成己为人，成人达己,3,分红保险的定义,分红保险是指保险公司将其实际经营成果优于定价假设的盈余，按一定比例向保单持有人进行分配的人寿保险产品（分红保险管理暂行办法） 。,成己为人，成人达己,4,既可以获得保险保障，又可以参与保险公司的经营收益分配的一种人寿保险。,成己为人，成人达己,5,分红保险的形态,分红终身寿险 分红两全保险 分红型的年金保险,关于印发人身保险新型产品精算规定的通知 （保监发200367号）,成己为人，成人达己,6,1

2、8世纪中后期，英国“公正生命保险社”建立15年后,于1776年进行决算时，发现实际责任准备金比将来必须支付的保险金多出许多，于是将已收保费的10%返还给投保者。,这是世界上最早的分红保险,注释：寿险责任准备金是指保险公司为将来要发生的保险责任而提存的资金。,分红保险的起源,成己为人，成人达己,7,保单红利就其性质而言，实际上应视作被保险人所缴保险费的返还，故不用交纳收入所得税。,那么保单红利是什么?,成己为人，成人达己,8,为何开发分红保险？,经济发展通胀不可避免 顾客需求开始多样化 保险资金运用渠道进一步拓宽 提高保险公司经营的稳定性,这是一场保险公司不得不参加的双赢“游戏”!,成己为人，成

3、人达己,9,200年来，分红保险一直是发达国家用来抵御通货膨胀和利率变动的主力险种。 分红保险在市场上的占比情况：,北美 占据80%的市场份额 德国 占据85%的市场份额 香港 占据90%的市场份额,分红保险的发展,成己为人，成人达己,10,分红保险的发展,自1996年以来，随着寿险公司投资渠道的不断拓宽，作为投资型保险的分红保险产品应运而生，并成为目前寿险市场上的主打产品。,分红保险已成为世界保险市场的主流产品,成己为人，成人达己,11,浮动利率的金融产品,通货膨胀,回报率随通货膨胀率变动，抵御贬值风险,通货膨胀,固定利率的金融产品,回报率下降，甚至损失本金,分红保险可以有效抵御通货膨胀,分

4、红保险的作用,成己为人，成人达己,12,适度的通货膨胀能促进经济的发展，从而刺激资本市场的高涨，投资于资本市场的投资型产品的收益自然水涨船高，因而有效地抵御了通货膨胀。,抵御通胀 = 提高收益,成己为人，成人达己,13,分红保险是双赢的桥梁,分红,+,具有保障和理财双重功能,成己为人，成人达己,14,承保利润,保险公司的利润来源,投资利润,保险公司的投资能力,成己为人，成人达己,15,红利的来源,分红保险的红利主要来自利差益、费差益和死差益。 利差益:指保险公司实际投资收益大于预定投资收益产生的盈余。 死差益:指实际死亡率小于预定死亡率所产生的盈余； 费差益:指保险公司实际的营运管理费用低于预

5、计的营运费用时所产生的盈余。,成己为人，成人达己,16,利差益是最主要的来源 保险公司在世界金融领域中享有最低投资风险的美誉，它稳健的投资渠道、专业的理财队伍和单独核算的独立账户使利差益的存在成为极大的可能。,成己为人，成人达己,17,70%,红利的分配有赖于保险公司分红业务的经营状况。其分配的比例，在保监会下发的分红保险管理暂行办法中有明确规定“保险公司每一会计年度向保单持有人实际分配盈余的比例不低于当年可分配盈余的70%”。,30%,红利如何分配,成己为人，成人达己,18,现金红利（即通常所说的美式分红） 增额红利（即通常所说的英式分红）,目前，包括我公司在内的多数保险公司采用的现金红利方

6、式（对银行代理产品，目前只提供了累积生息方式）；而新华人寿及部分合资保险公司采用的是增额红利。,红利分配方式,成己为人，成人达己,19,一般红利有以下几种处理方式： 1、现金领取 以现金形式定期向客户发放。 2、累积生息 自红利派发日起，将应计红利转入累积生息帐户储存生息，并于合同终止或投保人申请时给付。,现金红利的几种领取方式,成己为人，成人达己,20,红利分配方式,3、抵交保险费 红利用于抵交下一期的应交保险费，如果抵交后仍有余额，用于抵交以后各期应缴保费，但余额不计利息，缴费期满后，自动变更为累积生息 4、购买交清增额保险 以被保险人当时的年龄，红利作为一次交清（趸缴）的保险费，增加保险

7、金额,成己为人，成人达己,21,累积生息,成己为人，成人达己,22,红利用于抵交保费，若有余额继续抵交以后各期保费。 抵交保险费方式下红利余额不予计息。 抵交保费方式在交费期满后自动变更为累积生息方式。,抵交保费,成己为人，成人达己,23,红利趸缴买保额 以后年缴保费不变，保额增加 本年度生存给付不增加给付金额,交清增额,成己为人，成人达己,24,可以用下列公式计算每张保单实际分配的红利：,每年的红利金额可能是不一样的 公司对未来的红利分配水平不得做任何保证或承诺,现金红利的计算方法,成己为人，成人达己,25,我们能分多少？,购买了多少份分红保险 保单的保险金额与风险保额 保单的现金价值,年龄

8、，性别，职业等众多因素都将影响到我们的分红。,成己为人，成人达己,26,分红产品的年度分配流程,成己为人，成人达己,27,分红保险个人产品分红报告,如何保证客户的利益,公司的资金运作与管理,成己为人，成人达己,29,保险公司投资运作渠道,银行大额协议存款 （收益率4） 国债、金融债券、AA级以上企业债券 （平均收益率） 金融机构同业拆借市场 （收益率） 证券投资基金的发行与二级市场交易 （平均收益率）,成己为人，成人达己,30,银行存款； 买卖债券、股票、证券投资基金份额等有价证券； 投资不动产； 国务院规定的其他资金运用形式。,新保险法为保险公司投资保驾护航,新保险法,成己为人，成人达己,3

9、1,资金管理,高度集中及时上划资金 单独立帐建立分红保险资金专户 独立核算设立独立的财务报表,成己为人，成人达己,32,投资运用,分红保险资金上划总公司后，设立独立帐户，由专业投资人士制定投资策略和投资组和。（总公司投资部） 机构投资逐渐取代散户投资，这是一个必然的趋势，也是市场成熟的前提条件。 保险资金投资优势：庞大规模的资金，源源不断的资金，资金运用期限长。,成己为人，成人达己,33,多元投资组合，规避风险，获利均衡，长期收益高,用于保证年度红利分配的资金实行“稳健”的投资策略，以协议存款和国债为主，在保证资金整体安全性的基础上获得相对稳定的收益。 用于积累终了红利的资金实行“积极”的投资

10、策略，尝试企业债券、证券基金和股票等投资，力求通过合理组合配比获得相对较高的收益，但总额度严格限制在监管部门所规定的可投资比率之内，避免金融市场的剧烈波动。,对客户讲解的注意事项,成己为人，成人达己,35,A：保监会规定保险公司的分红保险单独列帐进行投资运作。红利来源于死差益和利差益，死差益即预计死亡率与实际死亡率的差，利差益即是我们的投资所得。,红利是怎么来的,成己为人，成人达己,36,A：因为公司的红利是根据这一年的经营所得来分配，这一年没有过去，所以我们也无法预计红利的分配情况，但是我们可以分析一下：红利来源于死差益和利差益。因保险定价的保守性，死差益是存在的；因我们保险公司的投资渠道是

11、国家规定的安全投资渠道，如同业拆借、银行协议存款、国债等，况且保监会进行监督，因是大额投资，收益比我们个人投资要大的多，如我们的银行协议存款年息达到3.5%以上，您认为我们的投资渠道怎么样？投资收益有保证吗？所以我们对公司的分红充满信心，您不这么认为吗？,红利有保证吗？,成己为人，成人达己,37,A：您是一个非常有远见的人，是啊，我们都在担心通货膨胀的问题。怎样抵御通货膨胀给我们带来的损失是我们每个人都应该思考的问题。在国际上，专家认为购买分红保险是抵御通货膨胀比较有效的办法，因为水涨船高，红利也会高，分配给客户的也会多一些，有效的帮我们规避风险。,万一将来钱不值钱了，怎么办？,成己为人，成人

12、达己,38,A：保监会规定保险公司不得承诺红利，不得公布分红率。况且红利是根据这一年的经营所得来分配，这一年没有过去，所以我们也无法预计红利的分配情况，但是我们-（引入“红利有保证吗”的处理话术）,红利到底能分配多少,成己为人，成人达己,39,A：接上条话术， 以往几年同业公司的红利分配约1-1.5%左右，但这仅仅做参考，因为红利分配原则之一是您所缴的保费在公司的被利用率有多大，就象银行存款的1年息和五年息利率不同。所以红利分配的多少与保险期限，性别、缴费期限、险种类别等都有关系,红利到底能分配多少,成己为人，成人达己,40,A：我们公司是今年成立的新公司，为了更好地立足市场，扩大公司影响力和市场占有率，好的产品和高于同业的客户投资回报率是我们达成目标的有利保证，相信第一年，我们公司的客户一定会获得高于期望的投资回报的。,红利到