（农业经济管理专业论文）企业存货管理研究.pdf

摘要 存货是满足企业正常生产和销售需要而持有的流动性资产，是能够给企业带来经 济利益流入的重要经济资源。目前，我国的企业存货资金占整个资金总量的2 0 3 0 左右，甚至有的企业( 如房地产类的企业) 该比率达5 0 以上，这决定着企业存货资 金管理在整个资金流管理中举足轻重；同时也表明存货资金沉淀现象较为严重和普 遍，增加了企业资金使用成本和存货风险成本。 从工业化开始以来，无论是国内还是国外，人们一直在存货管理的理论和实践方 面不断探索和研究，先后提出了许多存货管理模式和方法，并在实践运用中取得了良 好的效果。在我国，由于存在多种原因的影响，使存货管理中存在许多问题。如我国 从计划经济进入市场经济的时间不长，传统的存货管理思想和方法至今还在约束人们 的思想行为，制约着先进的存货管理理论在实践中应用和发展，使得我国企业总体的 存货管理水平不高，最突出的问题是库存量一直居高不下，甚至呈上升趋势。 本文通过对上市公司报表等资料收集与整理，结合对企业实际调查、问询、观察 等方法，了解企业存货管理水平和存货质量的现状，发现存货管理中存在的问题，找 出存货管理存在问题的原因，进一步分析影响存货管理的因素( 市场风险、技术风险、 信息技术、企业存货管理水平) ；再从影响存货管理的因素角度出发，联系存货管理 中存在的问题，结合e r p 系统应用的案例，对目前在企业广泛使用的e r p 管理软件中有 关存货管理模块进行设计说明，且有针对性地提出改进和完善e r p 管理软件关于存货 业务流程和内部控制设计的建议，从而提出加强存货管理的措旌。通过对存货管理进 行分析和研究，旨在加强企业存货管理，保证企业存货资金安全，保持资金持续的良 性循环，提高存货周转率，降低资金使用成本和库存贬值损失风险，提高存货资金的 使用效率和效益，实现资金在该环节增值，使企业在市场中获得竞争优势，谋求进一 步的发展。 关键词：存货管理，库存水平，e r p 系统，实时动态监控 a b s t r a c t i n v e n t o r yi sa k i n do ff l u i da s s e t st h a tc a l ls a t i s f yt h en o r m a lp r o d u c t i o na n ds a l e s n e e d s i ti sa l s oa ni m p o r t a n te c o n o m i cr e s o u r c et h a tc a r lb r i n ge c o n o m i cb e n e f i t st ot h e e n t e r p r i s e n o w a d a y s ，t h es t o c kf u n d so ft h ee n t e r p r i s e i no u rc o u n t r yo c c u p ya b o u t 2 6 3 0 o ft h et o t a lf u n d s ；t h er a t ec a ne v e na r i s et o5 0 i ns o m ee n t e r p r i s e s ( s u c ha s r e a le s t a t ee n t e r p r i s e s i td e t e r m i n e st h a tt h em a n a g e m e n to f s t o c kf u n d sp l a y sa ne s s e n t i a l r o l ei nt h ee n t i r ef u n d sm a n a g e m e n t m e a n w h i l ei t a l s os h o w st h a tt h ep h e n o m e n ao f p r e c i p i t a t i o no fs t o c kf u n d sa r eq u i t ec o m m o na n ds e r i o u s ，w h i c hl e a dt ot h er a i s eo f t h e c a p i t a lc o s t sa n di n v e n t o r y r i s kc o s t s f r o mt h eb e g i n n i n go fi n d u s t r i a l i z a t i o n , a th o m ea n da b r o a d ，p e o p l e m a k e e x p l o r a t i o na n ds t u d yi nt h em a n a g e m e n to fs t o c ki nt h e o r y a n dp r a c t i c e t h e yp u t f o r w a r d sm a n ym e t h o d sa n dp a t t e r n sa b o u ti n v e n t o r ym a n a g e m e n t ，p u tt h e mi n t ou s ea n d g o tt h eg o o dr e s u l t s i n0 1 1 1 c o u n t r y , i n f l u e n c e db ym a n y f a c t o r s ，t h e r ee x i s ts o m ep r o b l e m s i ni n v e n t o r ym a n a g e m e n t s i n c ei t i sas h o r tt i m eo ft h et r a n s f o r m a t i o nf r o mp l a n n e d e c o n o m y t om a r k e te c o n o m y , t h et r a d i t i o n a lp a t t e r no fi n v e n t o r ym a n a g e m e n ts t i l lr e s t r i c t p e o p l e ，st 1 1 0 u g ha n db e h a v i o ra sw e l la st h ea p p l i c a t i o na n dd e v e l o p m e n to f t h ea d v a n c e d t h e o r yo ft h ei n v e n t o r ym a n a g e m e n t a sar e s u l t ，t h eg e n e r a ll e v e lo fm a n a g e m e n t i n i n v e n t o r ym a n a g e m e n t i sn o ts oh i g hi nt h ee n t e r p r i s eo fo u rc o u n t r y t h em o s tp r o m i n e n t p r o b l e mi st h ei n v e n t o r yl e v e lk e e p sh i g h ；e v e ni ts h o w s t h er i s i n gt e n d e n c y t m st h e s i sc 0 l l e c t sa n dr e f r e s h e st h es t a t e m e n t so fp u b l i cc o r p o r a t i o n ，c o m b i n e d 、析lt h es u r v e y 、i n f o r m a t i o na n do b s e r v a t i o n ，r e a l i z et h es t a t u sq u o o ft h el e v e la n dq u a l i t y o fi n v e n t o r ym a n a g e m e n t t h e nf i n do u tt h ep r o b l e mf r o mi ta n d t h er e a s o n , a n da n a l y z e m a n vf a c t o r st h a ti n f l u e n c et h ei n v e n t o r ym a n a g e m e n t ( m a r k e tr i s k ，t e c h n i c a l r i s k , i i l f o n n a t i o nt e c h n o l o g y ，t h el e v e lo fi n v e n t o r ym a n a g e m e n ti ne n t e r p r i s e ) t h et h e s i sa l s o s t a r t s 丘o ms o m ef a c t o r st h a ti n f l u e n c et h ei n v e n t o r ym a n a g e m e n t ，i nc o n n e c t i o nw i t ht h e p i d b l 锄i nt h ei n v e n t o r ym a n a g e m e n ta n dc a s e so f t h ea p p l i c a t i o no fe r ps y s t e m ，a n d f i n a l l yp u tf o r w a r d st h ea d v i c e sa n dm e a s u r e si ns t r e n g t h e n i n gt h ei n v e n t o r ym a n a g e m e n t ，n l ek e yp o i 幽a r et oi m p r o v ea n dp e r f e c tt h ee s s e n t i a li n s t i t u t i o no f t h ee n t e r p r i s ea n dt h e d e s i 醇o fe r ps o f t w a r ea b o u tb u s i n e s sp r o c e s so fi n v e n t o r ym a n a g e m e n ta n d t h ei n t e r n a l c o l l t r 0 1 a f t e rt h ea n a l y s i sa n ds t u d yo f t h ei n v e n t o r ym a n a g e m e n t ，t h ea i mi st os t r e n g t h e n t 1 1 ei n v 啪巧m a n a g e m e n ti ne n t e r p r i s ea n dm a k e s u r et h es a f e t yo fc o r p o r a t es t o c kf u n d s ， m 批i i lt 1 1 ev i r t u o u sc y c l eo fs u s t a i n e dc a p i t a l ，i m p r o v ei n v e n t o r yt u r n o v e r , r e d u c e c a p i t a l c o s t 锄：l dt h er i s ko fi n v e n t o r yd e v a l u a t i o nl o s s e s ，r a i s et h ee f f i c i e n c ya n de f f e c t i v e n e s s o f t h eu s eo fs t o c kf u n d s ，a d dt h ec a p i t a li nt h i sc y c l e ，a n dm a k et h ee n t e r p r i s eg e tc o m p e t i t i v e a d v a n t a g e st os e e kt h ef u r t h e rd e v e l o p m e n t k e yw o r d s ：i n v e n t o r ym a n a g e m e n t ，i n v e n t o r yl e v e l ，e r ps y s t e m ，r e a l - t i m ed y n a m i c m o n i t o r i n g i i i 独创性声明 本人声明所呈交的论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得的研究成 果。尽我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其他人已经发 表或撰写过的研究成果，也不包含为获得安徽农业大学或其它教育机构的学位或证书 而使用过的材料。与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明 确的说明并表示了谢意。 研究生签名：三啦 时间： - 。夕年占月形日 关于论文使用授权的说明 本人完全了解安徽农业大学有关保留、使用学位论文的规定，即：学校有权保留 送交论文的复印件和磁盘，允许论文被查阅和借阅，可以采用影印、缩印或扫描等复 制手段保存、汇编学位论文。同意安徽农业大学可以用不同方式在不同媒体上发表、 传播学位论文的全部或部分内容。 ( 保密的学位论文在解密后应遵守此协议) 研究生签名： 纠j 蕴 第一导师签名： 时i b - j ：易年8 其f 占b 时间：年月 日 1 引言 1 1 研究背景与意义 在市场经济中，每天都有一批批企业雨后春笋般的出现，同时也有一批批企业悄 无声息的消失，探究这些企业失败时不难发现个中的原因：企业的资金流断裂了。如 绍兴最大印染企业江龙控股、台州的飞跃集团、中国金属( 百幕大) 旗下子公司等等 都是主要因为企业缺乏财务管理风险和控制现金流的能力，这种能力的缺失，就如血 液出了问题，企业就会举步维艰，陷入困境【1 】。通常企业的存货占资金总量的2 0 3 0 左右，企业存货管理的好坏在资金流管理中举足轻重，建立适当的存货管理模式和风 险防范机制，保证企业存货资金安全和畅通，维持资金持续的良性循环，降低资金成 本，提高存货资金乃至整个资金的使用效率和效益，使资金在该环节实现增值，企业 才能在目前激烈的市场竞争条件下获得优势，谋求进一步的发展【2 】。 宝钢、武钢、鞍钢等大型国有企业正面临着最艰难的时刻，截止2 0 0 8 年9 月底， 武钢库存约为1 0 0 万吨，宝钢也约为1 0 0 万吨。宝钢库存金额达5 2 1 4 亿元，库存资金 占用增加额较去年同期上升7 4 亿元，现金流较去年同期减少1 3 0 亿元，库存剧增导致 钢企是对高价买进原材料和钢材价格暴跌的最大的买家，损失较大【3 】。存货资金占用 过大是造成企业流动资金紧张的重要原因之一。许多企业面临相同的问题，特别是国 有企业所面临的问题：存货管理较为混乱，存货周转率很低。存货周转率低的原因是 多方面的：有市场风险原因，也有公司体制管理方面的原因和人为因素造成。有相当 部分企业的管理者受计划经济思想影响，经营的产品不能适销对路，造成大量库存积 压，使这部分资产变成无效资产【3 】。由于产品更新换代的速度快，积压的库存商品不 仅占用资金，提高资金使用成本和失去投资收益的机会成本，而且面临巨大的市场贬 值风险。2 0 0 6 财政部发布的新会计制度再次明确了资产的定义，对存货等多项资产中 不能带来未来经济利益的部分要求计提减值准备。一项调查研究报告表明：仅就上市 公司而言，有三家公司因资产“缩水”而计提资产减值准备，使2 0 0 5 年年末净资产减少 9 - - - 2 5 4 。 库存管理是企业物流管理中的一个核心环节，如何实施正确的库存管理模式和策 略，达到高效库存管理，是企业急需解决的问题。在长期的管理实践中产生了很多存 货管理研究成果，尤其在2 0 世纪中期以来，在经济全球化和科技进步飞速发展的推动 下，对存货管理提出了许多新的思想和方法。在我国，这些先进的管理思想和方法也 广泛的传播和应用。如即时生产( 简称j i t ) 、联合库存管理( j m i ) 、供应商管理库存 ( v m i ) 以及协同式供应链库存管理( c p f r ) 和r f i d ( r a d i of r e q u e n c yi d e n t i f i c a t i o n ) 等，都在生产和流通领域发挥着极其重要的作用p j 。数控和传感技术、计算机信息技 术在企业中的运用，对存货管理模式和方法都产生了深刻的变化。 在西方国家，自十九世纪以来，随着工业经济进一步的发展，对存货管理提出更 高的要求，这时在存货理论方面的研究成果也越来越多。近年来，我国在存货管理理 论方面的研究学者也越来越多，研究成果也越来越多，但从实际存货管理的现状来看 还需要更多的新的研究成果推陈出新，满足存货管理实际需要。 我国企业存货管理水平到底如何? 影响存货管理水平和存货资产质量因素有哪 些? 怎样去探索更好的存货管理方法和风险防范机制? 本文通过客观了解、观察和分 析存货管理状况，探讨改进存货管理的途径，对提高企业存货管理具有现实的意义和 价值。 1 2 国内外研究现状 自工业化开始，西方国家不管是在理论方面还是实践方面，都一直不断探索各种 存货管理模式。传统的存货管理理论与方法孕育于卖方市场，在物质产品相对溃乏的 时候，企业不愁产品卖不出去的风险。这个时期，企业存货管理思路只是从企业内部 改善管理条件，加强和完善企业生产经营过程，保证存货资产的安全，降低库存水平， 提高企业经营效益。传统的存货管理理论与方法有a b c 分类控制法和经济订货批量法 等，现代管理理论与方法有适时制、约束理论、供应链管理模式( 联合库存管理、供 应商管理库存模式和协同式供应链库存管理) 等。现代存货管理理论和方法产生于买 方市场，面对变幻莫测的市场和技术不断的进步，顾客需求差异化要求与之相适应的 产品丰富多元化，企业必须提高快速市场反应能力，适时调整战略，提供满意的产品 或服务给消费者，谋取在市场中获得一席发展之地【6 1 。 1 9 5 3 年，日本丰田公司创造了一种高质量、低库存的生产方式“即时生产”( j i t ) ， 该模式理想目标是对企业存货进行“零库存”管理或库存达到最小的生产管理，后来 又被人们称为看板管理【7 1 。事实证明“即时生产”技术成功地运用到日本汽车工业领 域，并取得令人瞩目的成就。7 0 年代，日本丰田公司率先对生产过程进行改革，运 用精密机床以及计算机等技术使得工厂的产品生产准备时间从原先的几小时缩短到 几分钟，使在制品和间接费用等随之减少，劳动率也提高了一倍左右。9 0 年代信息 技术和互联网技术兴起之后，通过信息技术在企业中的运用( 如e r p 等) ，可以使 企业的生产计划与市场销售信息充分共享提供了可能，利用信息技术平台，企业管 理层可以实时掌握了解整个企业的库存管理情况【引。而通过互联网技术可以了解整 个市场相关信息，企业对市场预测较以前更准确可靠，提高企业的采购计划、生产 计划和销售计划的准确性，同时也使企业各部门之间可以更好地协同配合。戴尔公 司利用互联网技术的优势，展开互联网上直销模式，按照顾客的要求下达订单并定 制产品，从而达到零库存量管理例。 经过三次管理创新后，存货管理仍然没有解决一个问题，即整个供应链上的上下 游企业之间信息共享，没有企业间的信息共享平台提供信息交换，要想从根本上消除 2 整个产业链上的存货，似乎不太可能，结果可能造成存货在产业链的上下游之间移动， 也即从一个企业转移到另一个企业【i0 1 。从2 0 0 0 年底美国经济开始出现萧条，而欧美企 业在信息技术和互联网的帮助之下，及时地控制了他们的存货，而在亚洲，由于信息 技术和互联网技术的落后，其亚洲的供应商没有及时获取这一消息，因而造成了这些 供应商的存货从次年年初开始急剧膨胀【1 1 1 。通过对存货管理的模式和方法的发展变化 进行分析，我们发现我国的许多的著名企业如联想、海尔、康佳等积极大力推行其互 联网战略是适时需要。 改革开放以来，我国逐步走向世界市场这个经济大舞台，各种存货管理理论和 方法不断被引进和涌入到我国，为国内的学者进行相关研究提供有力的帮助。随着西 方国家的存货管理理论和方法在我国生产实践中运用的同时，适合我国国情的存货管 理理论也相应产生。如上世纪九十年代，在对运杂费、采购单价、保管费、订货费等 相互之间的综合平衡关系的基础进行分析和研究之后，胡愈彬提出了材料价格折扣的 采购数学模型、多种物资同时采购的数学模型和整批间隔进料的数学模型三个存货决 策模型【1 2 1 ，这些理论方法一直以来广被人们参照和采用。 从上世纪八十年代以来，我国一些机构和学者采取调查、培训和举办各种学术 等各种活动来交流、了解和学习存货管理理论和管理经验，达到提高企业存货管理水 平。值得高兴的是一些西方国家的存货管理理论和方法己被许多企业运用到管理实践 中，并取得实效。如在7 0 年代引进即时生产制，8 0 年代引进m r p ( m r p i i ) ，9 0 年代 引进供应链管理理论与e p r 信息管理系统等，自2 0 0 4 年以来发展起来的射频识别标签 ( 又称电子标签，r a d i of r e q u e n c yi d e n t i f i c a t i o n 简称r f i d ) 技术，这些理论和方法在 我国实践中的应用，对我国国内的企业产生深刻的影响，大大地提高了企业存货管理 水平，降低了企业存货库存量。在企业长期的存货管理实践中，我国国内企业自己还 摸索出了许多好的存货管理控制方法，这些方法包括团购、成本否决、采购性价比、 链锁制、招标法、加盟制、代理制、采购价格论证管理、计算机模拟采购、经济现值 分析法和战略采购管理等【1 3 。1 4 j ，并不断地改进，被同行业参考和运用，取得良好的效 果。 1 3 本文的技术路线 本文通过对上市公司报表等资料收集与整理，结合对企业实际调查、问询、观察 等方法，了解企业存货管理水平和存货质量的现状，发现存货管理中存在的问题，找 出存货管理存在问题的原因，进一步分析影响存货管理的因素( 市场风险、技术风险、 信息技术、企业存货管理水平) ；再从影响存货管理的因素角度出发，联系存货管理 中存在的问题，结合e r p 系统应用的案例，且有针对性地提出改进和完善e r p 管理 软件关于存货业务流程和内部控制设计的建议，从而提出加强存货管理的措施。 技术路线如下： 引言 l 存货管理概述 0上上 上 存货 影加 结 管理 响 强 语 现状 存存 及存 货货 在问 管 管 题的 理理 原因 的的 因建 素议 分 和 析 措 施 1 4 研究方法 本文的研究方法：通过深入企业调研，搜集相关资料；参加各类财务知识的培训 活动和实践活动；自主学习和研究国内外存货管理领域文献资料，学习和研究国家新 颁布的相关法律、法规，并运用会计、企业管理和新会计准则等相关知识，做到定性 分析与定量分析相结合，提出加强存货管理的措施，并列举案例，分析说明目前企业 广泛使用e r p 管理软件，对企业原有的存货管理业务流程和内部控制制度等管理方 法和措施提出新的要求。 1 5 可能的创新与不足 本文的可能的创新之处在于： 1 从宏观和微观两个方面，运用自己所学的理论知识和实际经验，结合定性和定量 分析方法，分析存货管理存在问题的原因：宏观上，是整个国内生产过剩，消费 不足造成的；微观上，主要是企业本身内外部管理水平不高造成的。 2 运用多种的方法和手段，针对当前企业特别是对上市公司存货管理现况进行调查 和研究，发现存货管理中存在的实际问题，其中最突出的问题是：存货库存量很 高且呈逐年上升趋势。 3 。通过e r p 系统案例说明，对当今企业普遍使用的e r p 系统对原来的业务流程和 内部控制等方面提出完善建议和改进措施。特别是在供应链环境下，借助通讯技 术和互联网技术的发展，通过手机上网和企业e r p 系统连接，对e r p 系统的模 4 块功能设计提出进一步要求，延伸了供应链的广度和深度，加大企业合作的范围， 努力寻找更科学更合理的存货管理方法，解决困绕企业存货管理问题。 本文可能的不足之处在于： 由于本人学术能力有限，研究能力不足，对企业情况和相关政策的了解不够透彻， 尽管努力查询和收集国内外相关的文献资料，但由于种种客观条件所限，收集的资料 样本数量少，查阅的相关研究资料可能不够全面，可能不足以提出尽善尽美的对策。 2 存货管理的概述 2 1 存货的概念及特点 2 1 1 存货的概念 存货是指企业在正常生产经营过程中持有以备出售的产成品或商品，或者为了出 售仍然在生产过程中的在产品，或者将在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料、物 料等。存货属于企业的流动资产，在很多企业中，存货占流动资产的比重很大。企业 存货必须同时满足以下两个条件时，才能确认：一是该存货包含的经济利益很可能流 入企业；二是该存货的成本能够可靠地计量。 企业存货种类繁多，各种存货在企业生产经营过程中所起的作用不完全相同，为 了做好企业的存货管理和核算工作，就需要按一定的标准对其进行分类。按存放地点 不同分为：库存存货、在途存货和在制存货；按取得来源不同分为外购的存货、自制 的存货、委托加工的存货、接受捐赠的存货、非货币性资产交易取得的存货、债务人 抵债形成的存货以及盘盈的存货等。 存货在资产负债表中是一个非常重要的项目，是报表分析的重要指标t 存货对利 润表中销售成本的确定有直接影响。所以存货数量的确定、价值的计量，直接关系到 资产计价和损益的确定。 2 1 2 存货的特点 当经济危机发生时，经济学家们除了想到有效需求不足外，积压在企业仓库的庞 大库存商品又是困绕他们的另一问题，这个问题同时又困绕着企业经营者们。存货不 仅占用大量的资金，而且会不断贬值，同时会消耗企业的储存费用，因此企业如果存 货管理不善，就会消耗企业资源，导致资金链紧张，企业就会陷入困境。理论上，存 货是企业可以控制的因素，但事实上，对企业来说，存货一直是一个管理的难题，受 各种因素的影响，它的自我膨胀的特性是企业难以控制的【i s 。存货的自我膨胀特性 与以下两个因素相关：一是从订货与交货的间隔时间，由于市场瞬息万变，这个时间 越长，销售部门的预测准确性就会降低，随之企业的库存就会膨胀t 二是企业的生产 部门和销售部门等部门的职责和目标不一致所致。销售部门因为来自领导层的压力， 往往盲目过高的估计销售量，是导致库存膨胀的一个原因；生产部门为了确保生产的 连续性，不至于发生因缺货而停产，往往制定较高的生产计划，因此采购部门就会根 据生产计划而进行大量采购原材料，来完成本部门的职责，这样会导致存货增加风险。 在供应链环境下，人们一直在探索存货管理模式，随着信息技术和互联网技术的 发展，一些存货的管理理论和管理模式随之产生，并被运用到实践中，取得了很好的 成绩。但是经济危机发生时，许多企业还是难逃厄运，库存商品积压严重。截至2 0 0 9 6 年2 月1 7 日，从已公布年报的统计数据显示，受这次金融危机的影响，上市公司去 年库存上升较快，存货期末数较期初数增加逾三成，库存消化压力进一步加大【1 6 1 。人 们经过相关的调查和研究，发现原来库存从供应链的上游企业转移至下游企业，也就 是说从一个产业层面转移至另一个产业层面。所以要想根本上消除产业链上的存货， 企业间需要信息共享，这或许能解决供应链上存货自我膨胀的方法。 存货的第二特点是占用较多的资金，增加资金成本。存货库存数量越多，占用的 资金越多，就会导致存货周转率下降和流动资金的减少，同时也会导致资金成本的上 升，企业的成本费用也会随之上升，降低企业的盈利能力。企业家们越来越意识到现 金流的重要性，企业的现金流就好比人的血液，如果资金周转不灵，造成现金流断了， 企业就没有了生命力。 存货的第三个特点是不断贬值，同时会消耗企业的资源。市场经济条件下，生产 技术是日新月异，产品更新换代更是迅速发生着变化，新产品的不断推出，促使老产 品不断的贬值，迫使企业不得不降价销售，给企业造成降价损失，缩小利润空间，甚 至亏损。积压的存货还不断消耗企业的仓储费、保险费和保管人员的工资等，存货保 管过程中可能发生霉变、损坏和偷盗等各种潜在的损失。当出现经济危机时，对于较 高的库存，一旦产品价格出现跳水，公司管理层将无法回避存货价值缩水的事实。 2 2 存货管理的功能 企业在日常生产经营过程中很难做到随时购入所需的原材料或商品，从发出采购 指令到存货入库，这个阶段需要一定的时间，这就要求企业储存一定的存货，并因此 占用一定的资金，避免因缺货造成相关损失。在日常的生产经营过程中，存货的功能 主要表现为以下三个方面： 2 2 1 是维持企业生产或销售的均衡需要 如果企业持有充足的存货，不仅有利于生产正常进行，节约采购费用，而且能够 迅速地满足订单的需要，从而为企业的生产与销售提供保证，避免存货不足带来的各 种损失。实际上存在各种原因，比如企业距供货点较远、运输过程中可能出现的运输 故障，企业很难能随时购入生产或销售所需的各种存货，即使是市场供应充足存货的 时候也会出现这问题，如果市场不时会出现某种存货短缺，情况更是如此。企业因所 需的存货短缺，就会被迫停止生产或销售，造成停产损失和相应的机会损失。所以企 业需要储存一定的存货来维持企业生产或销售的均衡需要。 2 2 2 是考虑采购成本的需要 零星采购存货，采购成本往往较高，批量采购在价格上会有一定的折扣优惠，而 且采购过程中的相关采购费用( 如采购员的差旅费、运杂费等) 也会降低。但是过多 的存货也会占用较多的资金，资金成本就会增加，相关的仓储管理费、保险费、管理 7 人员的工资等各项成本都会增加，结果会导致企业成本的上升，利润的减少。企业要 综合考虑存货成本和收益二因素之间的关系，选择合理的存货采购方式和储存水平。 2 2 3 是为应付市场行情的变化 企业的管理人员在对市场行情做出准确分析之后，预计某个存货的未来价格行情 会大幅上升或货源紧缺，此时生产型企业可以大量采购存货，来降低生产成本或避免 停产而造成损失。批发或零售企业大量采购商品，待行情上升时销售，便可赚取更大 的差价空间，把握难得的盈利机会。 2 3 存货管理的模式 2 3 1 传统库存管理模式 企业从自身管理需要出发，采用经济订货量、独立需求库存、设置安全库存 量等策略管理存货，管理目标是降低缺货和需求不确定风险等。传统库存管理模式主 要有a b c 分类法和经济订货量法。该模式的缺点是企业各自为政，协作信任程度弱， 会导致供应链上的库存过高，是独立的静态的库存管理模式。 2 3 2 联合库存管理模式 该模式( j o i n tm a n a g e di n v e n t o r y ，j m i ) 通过建立快速响应的联合库存管理中心和 供需协调机制等方法，实现企业间共享库存信息，共同参与库存计划管理，保证各企 业对需求预测水平的一致性，降低供应链上的存货成本和风险。该模式缺点是建立和 运行合作联盟难度大且成本高，需要有网络通信系统和e r p 等系统技术的支持。 2 3 3 供应商管理库存模式 该模式( v e n d o rm a n a g e di n v e n t o r y ，v m i ) 是一种库存决策代理模式，通过建立 制造和分销两种资源计划信息系统和供需协调机制等管理方法，由上游组织对下游组 织进行库存管理和控制，即由实力雄厚的供应商管理分销商或批发商的库存，使双方 的库存水平和成本最低，提高库存周转率和客服水平。该模式的缺点是分销商或批发 商对供应商的依存度和信任高，对供应商的管理水平和系统集成水平提出更高的要 求j 加大供应商的风险。 2 3 4 协同式供应链库存管理模式 该模式( c o l l a b o r a t i v ep l a n n i n gf o r e c a s t i n g & r e p l e n i s h m e n t ，c p f r ) 是各供应链合 作伙伴通过建立顾客情报系统和销售网络系统，应用一系列的技术模型等共同管理业 务和共享信息，提高预测的及时性和准确性，最终达到降低库存水平、提高工作效率 和客户满意度。c p f r 采用共赢的原则，兼顾多方的利益，制定统一的管理措施和目 标，实现供应链各伙伴更加广泛深入的合作。该模式的缺点是要求供应链各伙伴都要 有较好的i t 系统和业务流程的一致性，要快速响应和预测客户的需求【1 6 以7 1 。 3 企业存货管理现状及存在问题的原因 3 1 企业存货管理的现况及存在的问题 对存货管理现状调查的方法主要是对上市公司( a 股) 的资料进行收集与整理， 结合我的实际工作经验和理论知识，对存货管理现状作出分析研究。 这次调查随机抽取了1 6 家上市公司的报表等资料以及引用分析证券报和相关评 论网站的相关数字资料，调查对象主要是针对库存数较大的行业，金融保险业和文化 服务业等库存数很少的行业没有考虑在内i l 引。抽取的行业分布：制造业5 家、批发零 售业3 家、房地产业4 家和服装纺织业4 家。从企业所有制性质来看，这次抽查对象 包括国有大中型企业和民营企业。收集资料过程中发现一家上市公司的经营业务往往 涉及两个或两个以上的行业，行业不同，存货管理要求不同，对分析的结果可能造成 一定的影响。上市公司经营业绩较好的占抽查总数4 3 ，亏损的为1 3 ，经营业绩 一般的为4 4 。收集的资料主要包括公司近5 年( 即2 0 0 3 年- 2 0 0 7 年) 与存货有关数据， 通过对这5 年的资料进行分析比较，了解存货管理的一些现状。 3 1 1 存货资产结构的分布 从收集的资料来看，如表3 1 ，存货规模总体上是每年呈上升趋势，主要原因是 公司规模在不断地扩大，总资产规模也在不断地上升，公司对存货随之进行适当的储 备所造成的。表3 2 表明：存货占流动资金的比值超过3 0 的有房地产业和纺织服装 业，说明这些企业的流动性较差，短期偿债能力风险较高。如表3 3 所示，这次抽查 纺织业的公司业务涉及房地产，剔除受该因素的影响，存货资金与总资产的比例除房 地产业外每年变动基本上是比较平稳的，并且各行业存货水平分布也不尽相同，房地 产行业该比例是逐年上升的，存货占用的资金最多且逐年越来越高。房地产行业是近 十年发展起来的新兴行业，土地储备是该行业近几年来所热衷追求的目标，导致该行 业的存货资金占用不断攀升的重要原因。存货水平分布的差异表明行业特点可能是影 响存货管理的一个因素。 9 表3 一l ：存货资金历年分布( 单位：万元) 表3 2 ：存货与流动资产比例的历年分布( ) 表3 3 ：存货与总资产比例的历年分布( ) 0 7 年 1 21 56 22 0 除地产波动不大 企业的管理模式也决定存货库存水平，体现在企业存货结构分布上1 1 9 j 。如表3 - 4 所示：制造业和纺织服装业的原材料、产成品和在产品等占存货的比例比较均匀，这 里的批发零售业存在原材料主要是抽取的公司业务涉及生产制造所致，而房地产业原 材料和产成品占存货的比值非常低，主要受房地产行业特点影响所致，近年来房地产 企业成长较快，房产销售的季节性、商品房销售市场火热以及公司大力储备土地资源， 导致这一比例的异常变动。另外产成品占存货比重较原材料占存货比重普遍高，这种 l o 现象值得引起我们的注意和研究。从根本上说影响企业管理模式因素之一的行业特点 也是影响企业存货的因素之一。 表3 - 4 ：公司存货结构分布情况 上述资料显示存货水平逐年上升，特别是2 0 0 8 年底各行业的库存数额有较大幅 度地增长，库存情况较为严重，给2 0 0 9 年消化上年的库存造成一定的压力，这与2 0 0 8 年的世界金融危机波及我国经济负面影响是分不开的。一项调查数字显示，截止2 0 0 9 年4 月2 7 日，1 0 2 4 家上市公司一季度存货数量总计约9 6 1 亿元，较去年底的9 6 7 亿 元下降了o 6 ，整体国内库存压力依然存在。一季度有5 3 3 家存货出现下降，下降 总计为4 3 3 亿元，另有4 8 4 家公司存货呈现上升，总计增加4 0 7 亿元，增幅超过3 0 的有6 l 家，如五矿发展、中国南车、中兴通武、招商地产、保利地产等存货增幅位 于前列。其中电力、零售两行业存货一季度末下降情况较为明显，降幅分别为去年底 库存的1 2 和6 2 5 1 1 8 】；但钢铁、汽车、房地产、纺织等行业库存水平一季度末有 所下降，较去年末库存量占比轻微，整体库存高于正常水平，依旧面临一定的库存压 力。 表3 5 数据显示：目前尽管各行业企业经过2 0 0 9 年一季度的大力消化库存，各 行业的库存水平依然很高，同时也暴露出我国企业存货管理水平还存在诸多问题，诸 多的原因导致各行业沉淀的存货资金相当大，在经济繁荣时，问题一般不会严重，当 出现金融危机等问题时，公司会因此可能造成资产缩水，盈利水平下降，流动资金紧 张，抗风险能力会因此下降【l 川。 表3 5 ：存货消化量前2 0 位( 单位：万元) 证券代码证券简称 ( 2 0 0 9 年第一季度) ( 2 0 0 8 年末期) 环比下降值( 万元) 0 0 0 0 0 2 6 0 0 6 8 8 s 0 0 0 7 6 1 6 0 0 0 l l 6 0 0 5 6 9 0 0 0 1 0 0 6 0 0 0 2 2 0 0 0 8 3 0 o 0 0 9 6 0 0 0 0 9 1 2 6 0 0 0 6 0 6 0 0 1 0 2 0 0 0 9 6 6 6 0 0 0 8 9 6 0 1 5 8 8 0 0 0 7 5 9 9 0 0 9 5 0 6 0 0 0 9 6 6 0 0 5 3 l 万科a 上石化 本钢板材 8 4 2 5 5 4 0 1 48 5 8 9 8 6 9 6 5 31 6 4 3 2 9 5 1 2 4 3 3 8 7 4 8 4 4 9 2 2 1 511 0 4 7 3 5 6 7 7 4 5 1 1 2 5 37 8 5 9 7 4 3 4 4 2 1 0 8 5 2 3 2 1 8 9 华能国际4 1 5 9 1 0 。5 5 0 75 1 6 9 8 4 。7 1 6 1 1 0 1 0 7 4 1 6 5 4 安阳钢铁6 2 5 5 9 0 9 0 3 27 2 2 4 0 2 8 9 8 8- 9 6 8 i1 9 9 5 6 t c l 集团 3 6 9 9 6 7 1 6 5 84 5 5 3 9 9 1 4 2 8 5 4 3 1 9 7 6 2 济南钢铁4 1 6 0 4 6 0 3 2 84 9 8 3 7 2 4 6 7 88 2 3 2 6 4 3 5 鲁西化工5 0 9 0 3 3 5 2 21 2 1 4 2 4 8 8 2 97 0 5 2 1 5 3 0 7 锡业股份1 5 3 4 0 4 2 4 2 52 0 8 8 9 5 6 4 1 45 5 4 9 1 3 9 8 9 泸天化1 4 1 4 2 3 8 5 9 11 9 2 3 5 6 2 7 6 15 0 9 3 2 4 1 7 海信电器7 1 9 6 2 2 2 5 61 1 9 3 3 1 6 3 0 8- 4 7 3 6 9 4 0 5 2 莱钢股份2 3 2 1 9 3 0 3 5 12 7 7 9 0 4 ，9 5 6 7- 4 5 7 1 1 9 2 1 6 长源电力 特变电工 3 5 5 2 3 9 0 27 7 6 5 0 9 5 6 6- 4 2 12 7 0 5 4 6 2 1 8 2 5 4 6 3 2 5 8 8 5 4 8 0 3 2- 4 0 6 0 0 1 7 3 2 北辰实业1 3 4 11 8 4 9 5 31 3 7 9 l7 4 4 4 5- 3 7 9 8 9 4 9 1 5 武汉中百 新城b 股 云天化 豫光金铝 6 7 2 2 6 2 9 6 41 0 5 0 2 7 3 9 8 2- 3 7 8 0 i 1 0 1 8 7 7 2 1 1 7 8 4 9 58 0 8 4 4 9 3 9 43 6 3 3 1 5 4 4 5 1 2 5 3 4 0 7 8 6 21 5 8 3 9 7 8 8 13 3 0 5 7 0 9 4 8 1 4 1 1 0 2 8 6 3 l1 7 3 5 0 2 4 6 5 13 2 3 9 9 6 0 2 6 0 0 1 1 7 西宁特钢 1 0 2 9 4 2 0 2 1 6 1 3 4 8 8 0 4 9 1 33 1 9 3 8 4 6 9 7 3 1 2 存货资产质量状况 抽取的1 6 家上市公司中，除s t 申龙上市公司未获取到相关资料外，共有1 2 家 公司计提存货跌价准备，占抽取总数8 0 ，另外3 家公司报表资料显示存货未减值。 对抽取的公司近5 年( 2 0 0 3 2 0 0 7 ) 计提存货跌价准备进行整理得出表3 5 3 2 1 ，该表 显示不良存货占存货总额超过5 以上的提取次数为1 0 左右，大多数情况下提取的 该比例不超过5 。表3 - 6 表明行业计提情况也不一样，制造业计提比例相对较低， 不到l ，批发零售业计提比例最高，波动幅度在2 5 之间。 据另一份资料对2 0 0 8 年末上市公司7 5 家化工企业计提存货跌价准备和净利润进 行统计，计提存货跌价准备最多的是湖北宜化，计提金额为2 2 4 9 0 万元，其次是澄星 股份计提金额为1 7 2 2 3 万元，存货质量不容乐观，严重影响公司的经营业绩。存货跌 价i j 略和净利润的比值前5 名的情况如表3 7 ，公司的净利润已严重不能弥补存货跌 价损失，同时潜在表明公司的库存很高，对2 0 0 9 年造成不利影响，除非这些企业的 下游企业需求回暖。 表3 5 ：不良资产提取存货跌价准备情况( 2 0 0 3 2 0 0 7 ) 存货跌价准备占存货总额比例提取减值次数的