2023年银行从业人员考试《个人理财》（中级）考试历年试题

2023年银行从业人员考试《个人理财》（中级）考试历年试题1.在制定退休规划时，应适当多估计支出，少估计收入，预估寿命时最好以当地人均寿命为基准增加（）岁为准。A.

3～5B.

5～7C.

6～8D.

5～10【答案】:

D【解析】:为了防止养老金筹备不足的问题，在制定退休规划时，应适当多估计支出，少估计收入，预估寿命时最好以当地人均寿命为基准增加5～10岁为准。2.投资者投资的资产品种很多，既买基金又买股票、国债，此时就应使用经过市场风险系数调整的超额收益，对应的是______指标，该指标越大，表明组合资产的实际业绩越______。（）A.

夏普；差B.

特雷诺；差C.

夏普；好D.

特雷诺；好【答案】:

D【解析】:特雷诺指数给出了单位风险的平均超额收益率，其风险使用的是系统性风险，当投资人除当前投资组合外，还有其他若干投资组合，亦即投资完全分散化时，则选择β系数作为当前投资组合的风险指标是合适的；而夏普比率等于投资组合在选择期间内的平均超额收益率与这期间收益率的标准差的比值，它衡量了投资组合每单位波动性所获得的回报，当投资人当前的投资组合为唯一投资时，用标准差作为投资组合的风险指标是合适的。3.教育储蓄是国家特设的储蓄项目，它是以（）方式计息。A.

活期存款利率B.

存本取息C.

一年期定期存款利率D.

整存整取【答案】:

D【解析】:教育储蓄按整存整取方式计息，其中，1年期、3年期教育储蓄按开户日同期同档次整存整取定期储蓄存款利率计息；6年期按开户日5年期整存整取定期储蓄存款利率计息。4.制定家庭各项收支预算的内容有（）。A.

制定收入预算B.

制定各项支出预算C.

收支预算调整D.

明确下个阶段的各项预算E.

家庭收支的过程管理【答案】:

A|B|C|D|E【解析】:理财师制定家庭各项收支预算的内容具体包括：①制定收入预算；②制定各项支出预算；③根据收支预算进行相应的调整，并明确下个阶段的各项预算；④家庭收支的过程管理。5.某证券组合今年实际平均收益率为0.15，当前的无风险利率为0.03，市场组合的风险溢价为0.06，该证券组合的β值为1.5。那么，根据詹森指数评价方法，该证券组合绩效（）。A.

不如市场绩效好B.

与市场绩效一样C.

好于市场绩效D.

无法评价【答案】:

C【解析】:αP＝0.15－[0.03＋0.06×1.5]＝0.03，由于詹森指数为正数，所以其绩效好于市场绩效。6.客户家庭财务状况信息的内容主要包括以下哪几个方面？（）A.

收入信息B.

支出信息C.

资产信息D.

负债信息E.

投资账户信息【答案】:

A|B|C|D|E【解析】:客户家庭财务状况信息的内容，主要包括以下几个方面：①收入信息包括收入来源；②支出信息；③资产信息（包括一些储蓄、投资账户信息）；④负债信息；⑤现有保单信息；⑥其他相关的家庭、财务信息。7.关于教育投资规划的流程，以下正确的排列是（）。（1）明确客户的教育投资目标（2）制订教育投资规划方案（3）接触客户，建立信任关系（4）收集、整理和分析客户的家庭财务状况（5）教育投资规划方案的执行（6）后续跟踪服务A.

（4）-（1）-（3）-（2）-（6）-（5）B.

（3）-（4）-（1）-（2）-（5）-（6）C.

（4）-（3）-（6）-（1）-（2）-（5）D.

（3）-（2）-（4）-（1）-（5）-（6）【答案】:

B【解析】:教育投资规划的流程一般包括以下6个步骤：①接触客户，建立信任关系；②收集、整理和分析客户的家庭财务状况；③明确客户的教育投资目标；④制订教育投资规划方案；⑤教育投资规划方案的执行；⑥后续跟踪服务。8.小高以自己的房屋为抵押向银行贷款。银行贷给他35万元，同时为抵押的房屋投保了35万元的1年期房屋火险。按照约定，贷款人半年后偿还了15万元。不久，该保险房屋发生重大火灾事故，则银行可以得到的赔偿金额是（）万元。A.

10B.

15C.

20D.

30【答案】:

C【解析】:被保险人可获得的补偿量，仅以其保险标的遭受的实际损失为限，即保险人的补偿恰好能使保险标的在经济上恢复到保险事故发生之前的状态，而不能使被保险人获得多于损失的补偿，尤其是不能让被保险人通过保险获得额外的利益，这是保险补偿原则的量的限定。题目中银行实际损失为向小高贷款的总额35万元减已偿还的15万元，即20万元。9.翟先生每月从单位获得工资类收入3000元，由于单位工资较低，2019年6月份在甲公司做了一份兼职工作，收入为每月4000元，可一直做到年底。根据以上材料回答（1）～（3）题。(1)假设翟先生与甲公司没有固定的雇佣关系，那么翟先生2019年度综合所得需要缴纳的所得税为（）元。A.

0B.

30C.

40D.

120【答案】:

A【解析】:翟先生与甲公司没有固定的雇佣关系，兼职收入应作为劳务报酬纳税。居民个人的综合所得，包括工资、薪金所得，劳务报酬所得，稿酬所得，特许权使用费所得，以每一纳税年度的收入额减除费用6万元以及专项扣除、专项附加扣除和依法确定的其他扣除后的余额，为应纳税所得额。劳务报酬所得、稿酬所得、特许权使用费所得以收入减除20%的费用后的余额为收入额。因此年收入额＝3000×12＋4000×7×（1－20%）＝58400（元）＜60000元，因此无需纳税。(2)如果翟先生与甲公司有固定的雇佣关系，则翟先生2019年度综合所得应缴纳的个人所得税为（）元。A.

120B.

25C.

50D.

0【答案】:

A【解析】:如果与甲公司有固定的雇佣关系，那么翟先生全年工资性收入应纳税所得额＝3000×12＋4000×7－60000＝4000（元），应纳税额＝4000×3%＝120（元）。(3)如果翟先生与甲公司建立固定的雇佣关系，则比没有建立固定的雇佣关系多缴纳税收（）元。A.

45B.

105C.

120D.

325【答案】:

C【解析】:没有固定雇佣关系时，由于劳务报酬收入额可以扣除20%的费用后计入综合所得，因此其应纳税所得额要小于与甲公司建立固定的雇佣关系，因此甲公司建立固定的雇佣关系后需多缴纳120元税款。10.下列对再指定继承人的说法，不正确的有（）。A.

是指遗嘱人于遗嘱中指定在被指定的继承人不能参加继承时由某人继承B.

法律应允许遗嘱人在遗嘱中指定候补继承人C.

后位继承制度符合法律的公平原则D.

后位继承促进了商品经济的发展E.

后位继承人实质上是对指定继承人的继承人的指定【答案】:

C|D【解析】:C项，后位继承制度虽然赋予了遗嘱人以更大范围的遗嘱自由，然而却妨碍和限制了前位继承人行使自己的财产所有权的自由，因而违背了法律的公平原则；D项，后位继承使前位继承人所得的遗产处于静止状态，不利于民事流转，也妨碍了商品经济的发展。11.风险管理效益的大小，取决于是否能以最小成本获得最大保障，同时在实务中还要考虑风险管理和整体目标是否一致，是否具有（）。A.

可行性B.

可操作性C.

有效性D.

普遍性E.

简便性【答案】:

A|B|C【解析】:风险管理效益的大小，取决于是否能以最小成本获得最大保障，同时在实务中还要考虑风险管理和整体目标是否一致，是否可行，即可操作性和有效性。12.马柯维茨投资组合理论中引入了投资者的无差异曲线，每个投资者都有自己的无差异曲线族，关于无差异曲线的特征说法不正确的是（）。A.

向右上方倾斜B.

随着风险水平增加越来越陡C.

无差异曲线是由自己的风险-收益偏好决定的D.

与有效边界无交点【答案】:

D【解析】:D项，有效集向上凸的特性和无差异曲线向下凸的特性决定了有效集和无差异曲线的相切点只有一个，也就是说最优投资组合是唯一的。13.遗产的特征不包括（）。A.

必须是公民死亡时遗留的财产B.

必须是公民个人所有的财产C.

必须是合法财产D.

必须是有确定继承人的财产【答案】:

D【解析】:根据《继承法》的有关规定，遗产必须符合三个特征：①必须是公民死亡时遗留的财产；②必须是公民个人所有的财产；③必须是合法财产。这三个条件必须同时具备，才能称为遗产。14.下列关于自愿保险的说法不正确的是（）。A.

投保人可以自由决定是否投保、向谁投保B.

保险人可以根据情况自愿决定是否承保、怎样承保C.

产生于国家或政府的法律效力D.

投保人可以选择所需保障的类型、保障范围、保障程度和保障期限等【答案】:

C【解析】:自愿保险是在自愿的原则下，投保人与保险人双方在平等的基础上，通过订立保险合同而建立的保险关系。C项是强制保险（法定保险）的特征。15.偿付比率反映的是还债能力的高低，和资产负债率的功能一致，一般在（）以上为宜。A.

20%B.

30%C.

40%D.

50%【答案】:

D【解析】:偿付比率（净资产/总资产）反映的是还债能力的高低，和资产负债率的功能一致，一般在50%以上为宜。16.2018年1月王先生购入某债券，在随后的一年中，市场利率持续大幅上升。2019年1月王先生因急需现金将持有的债券以市场价格出售，则王先生为此将（）。A.

获得收益B.

蒙受损失C.

无收益也无损失D.

无法确定【答案】:

B【解析】:债券的价格和市场利率呈反向变动关系。当市场利率升高的时候，债券的价格会下跌，此时的市场价格将低于其购买时的债券价格，王先生将蒙受损失。17.冬天下雪高速公路上结冰，交通部门将会对高速公路实施必要的封路措施，因为路上结冰有可能导致风险事故、产生损失，关于损失的说法正确的是（）。A.

损失是必然发生的B.

损失是预期的经济价值的减少C.

损失只包括直接损失D.

损失可以用货币来计量【答案】:

D【解析】:损失是指标的物因某种特定事件的发生导致经济单位或个人非故意的、非预期的、非计划的经济价值的减少。损失通常包括直接损失和间接损失两种形态。直接损失是指与风险事故有必然因果关系的、在量上可以确认或界定的损失。间接损失是指风险事故的发生触发了新的风险事故，或改变了风险事故的既定状态而导致的损失。18.（）是我国现行法律框架下遗产继承的两种重要形式。A.

家族信托B.

人寿保险C.

法定继承D.

遗嘱继承E.

联名账户【答案】:

C|D【解析】:现阶段最常用的财富传承方式包括：遗产继承、家族信托、人寿保险等。目前，在我国现行法律框架下，法定继承和遗嘱继承是遗产继承的两种重要形式。19.遗嘱的内容应包括（）。A.

指定继承人、受遗赠人B.

遗嘱生效时间C.

指定遗嘱执行人D.

对遗嘱继承人或者受遗赠人附加义务E.

指定遗产的分配办法或者份额【答案】:

A|C|D|E【解析】:遗嘱的内容是遗嘱人在遗嘱中表示出来的对自己财产的处分的意思，是对其财产以及相关事宜的处置、安排。应明确、具体，便于执行。遗嘱的内容应包括以下几个方面：①指定继承人、受遗赠人；②指定遗产的分配办法或者份额；③遗嘱中可以对遗嘱继承人或者受遗赠人附加义务，即遗托；④再指定继承人；⑤指定遗嘱执行人；⑥其他事项。20.张云预计其子10年后上大学，届时需学费55万，张云每年投资4万元于年投资报酬率6%的平衡型基金，则10年后张云筹备的学费（）。A.

够，还多约2.28万B.

够，还多约0.8万C.

不够，还少约2.28万D.

不够，还少约0.8万【答案】:

C【解析】:计算张云10年后的投资收益总额：PV＝0，PMT＝－4，i＝6%，n＝10，得到：FV＝52.72（万元）；资金缺口为：55－52.72＝2.28（万元）。21.理财规划书的主要结构不包括（）。A.

开场白B.

主要内容C.

其他内容D.

结尾【答案】:

D【解析】:一份专业理财规划书一般由以下几方面的内容构成：①开场白；②主要内容；③其他内容。22.根据资本资产定价模型，下列几项资产中，一定不会选择的有（）。A.

预期收益率10%，收益率标准差13%B.

预期收益率17%，收益率标准差23%C.

预期收益率15%，收益率标准差23%D.

预期收益率10%，收益率标准差12%E.

预期收益率15%，收益率标准差13%【答案】:

A|C【解析】:资本资产定价模型假定投资者都遵循主宰原则：同一风险水平下，选择收益率较高的证券；同一收益率水平下，选择风险较低的证券。23.2018年初，理财经理小邵认识了客户李先生。李先生现年50岁，以50%的出资控股某公司。受益于经济的繁荣，前些年公司一直快速发展，李先生积累了大量财富，但近年因为公司业务有所下滑，李先生开始担心投资风险，正寻求新的财富管理方式。其妻陆女士48岁，协助李先生打理公司，担任销售部经理并持股10%。该公司净资产5000万元，其余40%的股份由公司8名核心员工持有。两人育有一儿一女，儿子现年22岁，女儿现年18岁，分别在美国和英国攻读硕士和本科课程，均无继承家庭公司的计划，且均有留在国外发展的考虑，李先生和陆女士双方的父母都健在，李先生还有3个兄弟和1个妹妹，从事的工作均与李先生公司无关。为了支持公司的发展，夫妻二人将公司经营的大部分收益投入公司的发展中，每月李先生领取5万元税后工资，陆女士领取2万元税后工资。目前家庭有30万元活期存款以备不时之需。除此之外从未进行过任何投资。夫妻二人早年购买了3处房产，目前价值30000万元，除了一处自住外，其余两处均空置。夫妻共有2辆小汽车，家庭无负债，除子女教育支出外，每年家庭日常开支60万元。夫妇二人除去社会养老统筹外，并无其他有效风险保障。理财目标：（1）规避家庭面临风险，建立风险保障体系（2）分散投资，提高收益水平（3）准备充足养老金（4）将资产以合理的方式传承给子女假设条件：（1）国外留学年费用为每人40万元人民币（2）年投资收益率为4%，通胀率为3%请根据该案例的背景信息，回答下列问题。(1)2018年6月，理财经理小邵所在的机构代销了某战略配售基金，下列关于战略配售基金的说法，错误的是（）。A.

基金合同生效后的前三年为封闭运作期，在封闭运作期内，基金不办理赎回业务。在受限开放期内，本基金可以接受基金份额的申购申请，但不接受基金份额的赎回申请B.

战略配售基金仅面向个人投资者公开发售C.

封闭运作期届满后的基金管理费为1.5%/年D.

战略配售基金主要以战略配售方式投资优质创新企业的股票或存托凭证（CDR）【答案】:

B【解析】:B项，战略配售基金除了向个人投资者公开发售，还可以向机构投资者发售。(2)李先生就《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》中提到的资产管理产品应当实行净值管理一事咨询理财经理小邵，他对于产品单位净值的解释，正确的是（）。A.

指产品资产总值减去产品负债后的价值B.

指产品资产总值乘以产品负债后的价值再除以产品份额总数C.

指产品资产总值减去产品负债后的价值再除以产品份额总数D.

指产品资产总值除以产品份额总数【答案】:

C【解析】:资产总值是指全部资产的价值总和，从资产中扣除所有负债即是资产净值。资产净值除以产品份额总数，就是产品单位净值。(3)根据《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》，李先生可以通过（）购买基金管理公司发行的资产管理产品。A.

李先生本人B.

陆女士C.

理财经理小邵所在的金融机构D.

李先生公司【答案】:

C【解析】:根据《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》，资产管理业务作为金融业务，属于特许经营行业，必须纳入金融监管。非金融机构不得发行、销售资产管理产品，国家另有规定的除外。金融机构代理销售其他金融机构发行的资产管理产品，应当符合金融监督管理部门规定的资质条件。未经金融监督管理部门许可，任何非金融机构和个人不得代理销售资产管理产品。(4)理财经理小邵与李先生交流中得知他的公司尚未建立企业年金制度，因此向李先生简要介绍了企业年金的情况，下列内容中小邵介绍有误的是（）。A.

企业年金是指企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上，自主建立的补充养老保险制度B.

企业年金所需费用由企业承担，或由企业和职工个人共同缴纳C.

企业年金基金投资运营收益并入企业账户D.

职工或者退休人员死亡后，其企业年金个人账户余额可以继承【答案】:

C【解析】:C项，企业年金基金投资运营收益，按净收益率计入企业年金个人账户。(5)由于李先生和陆女士持有公司股份比例较高，且家庭成员中无一人有能力、意愿接替李先生夫妻的工作，如果李先生夫妻出现意外将会导致公司经营瘫痪。出于公司经营安全的考虑，理财经理小邵建议李先生通过购买保险的方式解决公司持续经营的问题，下列保险产品中最适合的险种是（）。A.

最后生存者寿险B.

万能保险C.

意外险D.

联合寿险【答案】:

C【解析】:人身意外伤害保险是指被保险人因遭受意外伤害，而导致身体残疾、死亡或保险合同约定的其他事故时，保险公司按照合同约定的残疾给付比例支付残疾保险金、或者按规定的保险金额支付身故保险金、或其他事故的保险金额支付保险金的一种人身保险产品。人身意外伤害保险是专门针对意外伤害事件承担保险责任的保险产品。(6)理财经理小邵根据李先生家庭情况拟定了几份保险方案，下列方案中最适合李先生家的是（）。A.

李先生父母购买重疾险，李先生夫妻购买医疗险和意外伤害险，李先生子女购买重疾险B.

李先生父母购买医疗险，李先生夫妻购买重疾险和医疗收入补充险，李先生子女购买养老金险C.

李先生父母购买养老金险，李先生夫妻购买子女教育险和意外伤害险，李先生子女购买医疗险和意外伤害险D.

李先生父母购买意外伤害险，李先生夫妻购买重疾险和医疗收入补充险，李先生子女购买定期寿险【答案】:

D【解析】:老年人的建议保险组合为意外伤害险＋意外医疗保险，中年人建议保险组合为重疾险＋住院险＋津贴型保险，年轻人建议保险组合为意外险＋定期寿险＋住院医疗险。(7)如果陆女士为李先生购买了一份重疾险并指定其子为受益人后，夫妻两人因琐事导致离婚，则（）。A.

保单应属于陆女士个人所有B.

李先生无法作为保单的被保险人C.

保单的现金价值归属夫妻二人共同所有D.

其子女均需改为受益人【答案】:

C【解析】:该重疾险是在二人婚内购买的，因此保单不应该属于陆女士个人所有，保单的现金价值应该属于夫妻二人所有。李先生在保单继续有效时可以作为保单的被保险人，子女无需均改为受益人。(8)如果李先生以陆女士作为被保险人在A、B两家寿险公司分别购买了终身寿险100万元和150万元，陆女士在合同生效后一年就因突发事故导致身故。则下列说法中正确的是（）。A.

若合同受益人选为法定受益人，则李先生、他们的子女、他们的双方父母均可以作为受益人获取保险赔偿金B.

若合同受益人选为李先生是唯一收益人，则他们的子女无法获得保险赔偿金C.

根据孰高原则，陆女士的保险赔偿金应为150万元D.

保险公司可以退还保费，并宣布解除保险合同，以避免承担赔偿责任【答案】:

B【解析】:A项，李先生的父母不属于第一顺序继承人；C项，在人身保险业务惯例中，一般对重复保险没有限制；D项，保险公司应承担给付保险金的责任，不能退还保费解除保险合同。(9)在与李先生讨论家族财富传承问题时，理财经理小邵说起了家族信托业务，他的下列说法中错误的是（）。A.

家族信托的财产只能是金融资产，不能是房产B.

家族信托的受益人数没有法律限制C.

家族信托可以聘请不同的投资顾问打理信托内的各类财产D.

个人也可以单独成为家族信托的受托人【答案】:

A【解析】:家族信托中可持有的财产没有限制，只要该信托财产的所有权能够被转移即可。可持有的资产可以是房产、保单、股票、家族企业的股权、基金、版权和专利等。(10)如果李先生和太太一起出行时突发生意外，陆女士和李先生先后去世且没有留下任何遗嘱，则下列人物中无法直接获得陆女士遗产的是（）。A.

李先生他本人B.

他们的子女C.

陆女士的父亲D.

李先生的母亲【答案】:

D【解析】:陆女士没有留下任何遗嘱，因此遗产按照法定继承办理。A项，“陆女士和李先生先后去世”可知李先生于陆女士之后死亡，因此可以获利陆女士的遗产；BC两项均为第一顺序继承人；D项，李先生的母亲即陆女士的婆婆不属于陆女士的法定继承人，不能直接获得陆女士遗产。(11)李先生家庭处在生命周期的哪一时期，应当如何配置资产？（）A.

形成期，在保持流动性前提下配置高收益类金融资产B.

衰老期，积累资产逐年增加，养老护理和资金传承是该阶段的核心目标C.

成熟期，以资产安全为重点，保持资产稳定收益回报，进一步增加固定收益资产的比重D.

成长期，进一步提升资产安全性，将80%以上资产投资于储蓄及固定收益类理财产品，同时购买长期护理类保险【答案】:

C【解析】:根据生命周期理论，人的一生被大致划分为四个时期：形成期、成长期、成熟期和衰老期。成熟期的特征是：从子女经济独立到夫妻双方退休。养老金的筹措是该阶段的主要目标，家庭收入处于巅峰期，支出降低，财富积累加快。因此，该阶段建议以资产安全为重点，保持资产稳定收益回报，进一步增加固定收益类资产的比重，减少持有高风险资产。(12)李先生认为自己的公司业务发展存在潜在风险，下列指标中能够较好反映出李先生判断的是（）。A.

该公司的应收账款周转次数由2次上升3次B.

该公司的流动比率由0.9上升到1C.

该公司的净资产利润率由10%上升到15%D.

该公司的资产负债率由60%上升到95%【答案】:

D【解析】:资产负债率＝负债总额/资产总额，资产负债率越高，说明财务负担也就越大，流动性风险较大，公司业务发展存在潜在风险。(13)出于企业长期发展的考虑，李先生听取了理财经理小邵关于股权激励方面的介绍，下列关于股权激励的说法中错误的是（）。A.

股权激励包括：股票期权、员工持股计划和管理层分红等形式B.

股权激励会让企业的创始人很快失去企业的管理权，但仍将享受企业的分红C.

因为没有转让权益的公开市场与定价机制，中小企业的股权转让一般只能在内部（优先）转让D.

股权激励是通过经营者获得公司股权，让企业经营者得到一定经济权利，使他们能够以股东的身份参与企业决策、分享利润、承担风险，从而勤勉尽责地为公司的长期发展服务【答案】:

B【解析】:上市公司全部有效的股权激励计划所涉及的标的股票总数累计不得超过公司股本总额的10%。股权激励不会使企业的创始人很快失去企业的管理权。(14)因为子女在外留学，李先生有每年用人民币换美元为子女交学费的需要。假设2018年初人民币兑美元即期汇率为6.2，1年后的人民币兑美元远期汇率为6.5，1年期人民币理财产品的收益率为5%，1年期美元理财产品的收益率为2%。则理财经理小邵应该建议（）。A.

现在不做任何事情，2年后直接兑换美元B.

一半的资金购买人民币理财，到期后换美元，另一半换美元并购买美元理财产品C.

立即兑换美元并购买美元理财产品D.

购买人民币理财产品，产品到期后再换美元【答案】:

C【解析】:人民币理财产品相对于美元理财产品的收益不足以弥补汇率损失，所以应兑换美元并购买美元理财产品。24.理财师在为客户进行投资规划前，首先要了解客户的风险属性，判断客户的风险属性，要将（）与风险容忍态度两者综合考虑。A.

风险承受能力B.

风险偏好C.

家庭财富D.

个人收入【答案】:

A【解析】:理财师在为客户进行投资规划之前，首先要了解客户的风险属性。客户的风险属性分为客户的风险承受能力与风险容忍态度两个层面。判断客户的风险属性，要将风险承受能力与风险容忍态度两者综合考虑。25.下列关于计算资金缺口的说法，正确的是（）。A.

客户应该自筹的退休资金，即为退休规划的资金缺口B.

退休养老基金的“大缺口”＝PV退休需求－PV退休后既定养老金C.

“小缺口”＝“大缺口”－已经积累退休养老金基金的现值D.

养老金赤字＝养老金总需求－养老金总供给E.

“小缺口”＝PV退休需求－（FV退休前资金积累＋PV退休后既定养老金）【答案】:

A|B|D|E【解析】:C项，“大缺口”减去已经积累退休养老金在退休时刻的总价值，这样就得到了退休养老基金的小缺口，简称“小缺口”，又称“养老金赤字”。26.叶天是某大学的退休老师，热心公益事业。叶天的父母、妻子早已亡故，有一个儿子叶强，已长大成人并结婚单过，对叶天捐助公益事业十分不满。2012年3月5日，叶天亲笔立下遗嘱，要将自己多年的积蓄50万捐献给某公益机构，自己居住的房子赠给学生胡志军。2012年6月10日，叶天突然精神失常，一直没有医治好。2013年7月，叶天去世。叶天唯一的弟弟叶明原是一家上市公司的会计师，2012年5月10日出车祸致残，生活不能自理，一直由某家护理机构照料，叶天负担其所有的费用和开支。丧事料理完毕后，某公益机构和胡志军都要求按照遗嘱处分叶天的遗产，遭到叶强的拒绝。经查，叶天在2010年6月还给自己买了一份人寿保险，保额10万，但没有指定受益人。根据以上材料回答（1）～（8）题。(1)（）是本案涉及的法律关系。A.

遗嘱继承和法定继承B.

法定继承和遗赠C.

遗赠D.

遗赠抚养协议【答案】:

B【解析】:法定继承和遗嘱继承是我国《继承法》中的两种基本继承制度。法定继承又称为无遗嘱继承或非遗嘱继承，是指全体继承人按照《继承法》规定的继承人范围、继承人顺序、遗产分配原则等继承遗产的一种继承方式。子女属于第一顺序法定继承人。遗赠是公民以遗嘱方式将个人财产赠给国家、集体或者法定继承人以外的人，而于其死亡时发生法律效力的民事行为。(2)关于遗嘱，下列说法正确的是（）。A.

遗嘱必须办理公证B.

遗嘱可以在遗嘱人死亡时生效，也可以由遗嘱人自行确定遗嘱生效的时间C.

遗嘱是一种多方法律行为D.

遗嘱设立后，遗嘱人可以随时变更或撤销遗嘱【答案】:

D【解析】:遗嘱人可以随时变更或者撤销遗嘱。A项，遗嘱的法定方式有公证遗嘱、自书遗嘱、代书遗嘱、录音遗嘱和口头遗嘱；B项，遗嘱是于遗嘱人死亡后才发生法律效力的民事行为；C项，遗嘱是一种单方法律行为，只要有遗嘱人一方的意思表示即可成立，不需征得他方的同意。(3)叶强拒绝按照遗嘱处理财产，下列（）理由可以使他的要求成立。A.

他是唯一合法的继承人，应该继承所有遗产B.

叶天是无民事行为能力的人，遗嘱无效C.

遗产应当保留叶明的份额D.

遗产中应有他的必留份额【答案】:

C【解析】:遗嘱没有为缺乏劳动能力又没有生活来源的继承人保留必要份额的，对应当保留的份额的处分无效。题目中，叶天唯一的弟弟叶明身体残疾，生活不能自理，遗产应当保留叶明的份额。(4)在本案例中，（）属于法定第一顺序继承人。A.

某公益机构B.

叶强C.

叶明D.

胡志军【答案】:

B【解析】:法定第一顺序继承人包括：配偶、子女及其晚辈直系血亲、父母以及对公婆、岳父母尽了主要赡养义务的丧偶儿媳和丧偶女婿，所以叶强作为叶天的儿子属于法定第一顺序继承人。(5)关于胡志军在本案例的权利，说法正确的是（）。A.

胡志军最后不能取得对房子的继承B.

胡志军是遗嘱继承人C.

胡志军应当在知道叶天将房子留给他的两个月内明确做出接受的表示，到期没有表示接受的，视为放弃D.

胡志军无权放弃房产【答案】:

C【解析】:遗赠是公民以遗嘱方式将个人财产赠给国家、集体或者法定继承人以外的人，而于其死亡时发生法律效力的民事行为。受遗赠人在知道或应当知道受遗赠后两个月内未做出接受遗赠表示的，视为放弃，即丧失受遗赠权。(6)从本案例中不能得到体现的是（）。A.

遗嘱是否有效也是影响遗产分配的重要因素B.

遗嘱人在立遗嘱以后必须是完全民事行为能力的人C.

遗嘱并不能完全消除争议D.

遗嘱人通过遗嘱还不能完全实现自己的意愿【答案】:

B【解析】:从上题知，遗嘱是否有效也是影响遗产分配的重要因素，遗嘱人通过遗嘱还不能完全实现自己的意愿，所以遗嘱并不能完全消除争议。(7)关于叶天人寿保险金的分配，（）说法正确。A.

叶强是第一顺序继承人，全部由其获得B.

叶明是第二顺序继承人，不能参与分配C.

胡志军可以参与分配D.

叶明可以获得部分【答案】:

A【解析】:当被继承人生前未立遗嘱处分其财产或遗嘱无效时，应按法定继承的规定继承。本题中，叶强是第一顺序继承人，叶明是第二顺序继承人，根据《继承法》的规定，继承开始后，应由第一顺序人继承，第二顺序的继承人不能继承。只有在没有第一顺序法定继承人的情况下，或者第一顺序继承人全部放弃继承权或丧失继承权的情况下，第二顺序继承人才可以继承遗产。(8)关于本案，（）说法正确。A.

某公益机构不是自然人，不能取得50万B.

胡志军与叶强在继承叶天的遗产问题上，所享有的法律上的权利是一致的C.

叶天可以以叶强为受托人，叶明为受益人设立信托D.

理财师分析本案例时，需要了解客户婚姻的有效性【答案】:

C【解析】:由题意叶天的妻子早已亡故，所以理财师分析本案例时，不需要了解客户婚姻的有效性，而且遗嘱人须对财产享有处分权，遗嘱应当对缺乏劳动能力又没有生活来源的继承人保留必要的遗产份额，叶明可以获得部分，所以叶天可以以叶强为受托人，叶明为受益人设立信托。遗嘱继承人只能是法定继承人范围以内的人，而受遗赠人可以是法定继承人以外的公民，也可以是国家或集体单位，两者在法律上的权利不同。27.下列关于财富传承规划基本概念的认识，不正确的是（）。A.

对象是客户的资产和负债B.

财富传承都是基于特定受益人或继承人，而特定受益人大多是家庭中重要的成员C.

财富转移或传承时机选择多是为了提升其以货币计价的财富转移的效率D.

当转移对象为慈善机构时，主要考虑因素是税负【答案】:

D【解析】:当转移对象为慈善机构时，转移财产一般完全免税，即税负不是考虑因素，财富控制权是主要考虑因素。如果财富升值的速度快、财富拥有者又不想过早失去控制或决策权，转移的时间就应当尽可能地延迟。28.一般情况下，个人年金要比联合及生存者年金的保费（）。A.

高B.

低C.

相等D.

无法确定【答案】:

B【解析】:个人年金是指以一个被保险人的生存为年金给付条件的年金保险；联合及生存者年金是指以两个或两个以上被保险人中至少还有一人生存为年金给付条件的年金保险。从总体上看，由于联合及生存者年金要比个人年金支付的时间长，它的保费也要比后者高得多。29.李先生打算为刚上小学的儿子筹备大一的开支。他准备采用教育储蓄的方式进行。为此，他向理财师咨询有关问题。根据以上材料回答（1）～（7）题。(1)利用教育储蓄的最长期限，李先生应当在他儿子（）时开立教育储蓄账户。A.

小学四年级B.

小学五年级C.

小学六年级D.

初中一年级【答案】:

D【解析】:教育储蓄的存期分为1年、3年和6年。为了利用最长期限，李先生应在其儿子上大学一年级的六年前（即初中一年级）开立教育储蓄账户。(2)李先生的教育储蓄账户本金最高限额为（）万元。A.

1B.

2C.

5D.

6【答案】:

B【解析】:教育储蓄50元起存，每户本金最高限额为2万元。(3)在满足最长期限、本金最高限额的条件下，李先生每月固定存入（）元。A.

555.55B.

333.33C.

277.78D.

185.19【答案】:

C【解析】:20000÷（6×12）＝277.78（元）。(4)假设开户日1年期、2年期、3年期、5年期的整存整取定期储蓄存款利率分别为3.87%、4.41%、5.13%和5.58%。那么，李先生教育储蓄到期本息和为（）元。A.

21571B.

22744C.

23007D.

23691【答案】:

D【解析】:教育储蓄6年期按开户日5年期整存整取定期储蓄存款利率计息。计算李先生教育储蓄到期本息和：PV＝0，PMT＝－277.78，i＝5.58%/12＝0.465%，n＝6×12＝72，得到：FV＝23691（元）。(5)如果李先生儿子大学第一年的费用较高，约为30000元。那么，除定期储蓄的本息和之外，需要补充的资金缺口为（）元。A.

6309B.

6993C.

7256D.

8439【答案】:

A【解析】:30000－23691＝6309（元）。(6)如果李先生在开立教育储蓄账户的次年，开立一个与教育储蓄账户到期日相同的整存整取定期存款账户，以弥补资金缺口。假设开户日1年期、2年期、3年期、5年期的整存整取定期储蓄存款利率分别为3.87%、4.41%、5.13%和5.58%。那么，李先生定期存款账户应存入（）元。假设不考虑利息税因素。A.

4932.76B.

5293.96C.

5493.06D.

6388.60【答案】:

A【解析】:定期存款采用单利，李先生定期存款账户应存入：6309/（1＋5.58%×5）＝4932.76（元）。(7)如果李先生在开立教育储蓄账户的次年，开立一个活期储蓄存款，以弥补资金缺口。活期储蓄存款利率为0.72%。那么，李先生活期账户应存入（）元。假设不考虑利息税因素。A.

6086.11B.

6105.82C.

6246.62D.

6724.42【答案】:

A【解析】:活期账户每季度算一次复利，李先生活期账户应存入：6309/（1＋0.72%/4）5×4＝6086.11（元）。30.A公司向B汽车运输公司租入5辆载重汽车，双方签订的合同规定，5辆载重汽车的总价值为240万元，租期3个月，租金为12.8万元。则A公司应缴纳印花税税额（）元。A.

32B.

128C.

150D.

240【答案】:

B【解析】:印花税为比例税率，“租赁合同”适用0.001的税率，故应缴纳的印花税税额＝128000×1‰＝128（元）。31.下列关于实质性重要事实的说法正确的是（）。A.

指保险人认为重要的事实B.

指被保险人认为重要的事实C.

以某一个特定保险人的看法为标准D.

对保险人而言，是指那些影响谨慎的保险人承保决策的每一项事实【答案】:

D【解析】:实质性重要事实是指那些影响保险双方当事人做出是否签约、签约条件、是否继续履约、如何履约的每一项事实。对保险人而言，是指那些影响谨慎的保险人承保决策的每一项事实；对于投保人而言，则是指那些会影响善意的投保人做出投保决定的事实，如有关保险条款、费率以及其他条件等。32.下列关于遗产的表述错误的是（）。A.

是公民死亡时遗留的财产B.

是公民个人所有的财产C.

是合法财产D.

指死者生前个人享有的财物和可以继承的其他合法权益【答案】:

D【解析】:遗产指被继承人死亡时遗留的个人所有财产和法律规定可以继承的其他财产权益，可以分为积极遗产和消极遗产两种。积极遗产指死者生前个人享有的财物和可以继承的其他合法权益；消极遗产指死者生前所欠的个人债务。33.下列人员能够作为遗嘱见证人的是（）。A.

继承人、受遗赠人B.

继承人或者受遗赠人共同经营的合伙人C.

无民事行为能力人D.

与继承人、受遗赠人没有利害关系的人【答案】:

D【解析】:根据《继承法》第十八条规定，下列人员不能作为遗嘱见证人，其证明起不到见证的效力：①无行为能力人、限制行为能力人。②继承人、受遗赠人。他们与遗嘱有着直接的利害关系，由他们作为见证人难以保证其证明的真实性、客观性。③与继承人、受遗赠人有利害关系的人。继承人能否取得遗产以及取得遗产的多少会直接影响其利益的人，包括：继承人或者受遗赠人的近亲属、债权人、债务人、共同经营的合伙人等。34.投资组合的概念在20世纪50年代就已经被提出了，下列关于投资组合的说法中正确的是（）。A.

构建投资组合可以降低系统性风险B.

构建投资组合一定会减少系统性风险C.

投资组合里的资产越多越好D.

在构建投资组合时要尽量选择不相关的资产才能尽量降低风险【答案】:

D【解析】:AB两项，系统性风险是由那些影响整个投资市场的风险因素所引起的。这类风险影响所有投资资产变量的可能值，因此不能通过分散投资相互抵消或者削弱，因此又称为不可分散风险。C项，n个证券组合的风险的计算公式为：公式中：为资产组合P的方差；ρij表示相关系数。可见，风险与资产间的相关性有关，并非资产越多越好。35.税收管理的主体可以是（）。A.

税务机关B.

海关C.

财政部门D.

行政事业单位E.

行业主管部门【答案】:

A|B|C【解析】:税收的主体是国家，税收管理的主体是代表国家的税务机关、海关或财政部门，而费的收取主体多是行政事业单位、行业主管部门等。36.小何与朋友合伙购买了一辆卡车，小何负责驾驶与经营，他为车投保了第三者责任险和车损险，并指定自己为受益人。不久，小何在一次交通意外中死亡，车辆全损，则（）。A.

保险公司不赔，因为小何与朋友合伙购车B.

保险公司赔付，因为小何负责驾驶经营，有可保利益C.

保险公司不赔，因为小何已死亡D.

保险公司赔付，保险金给小何的朋友【答案】:

B【解析】:保险利益是保险合同有效成立的要件，保险合同有效必须建立在投保人对保险标的具有保险利益的基础上。题中小何与朋友合伙买车且负责驾驶与经营，具有可保利益，保险合同成立，保险公司应该理赔。37.净储蓄率衡量的是客户的（）。A.

理财积极性B.

家庭储蓄能力C.

家庭偿债能力D.

家庭还贷能力【答案】:

B【解析】:净储蓄率衡量的是客户家庭的储蓄能力，根据经验法则，净储蓄一般不低于家庭可支配收入（税后收入）的25%为宜。38.从税制构成要素的角度探讨，利用税收优惠进行税务规划的方法中可利用的优惠要素有（）。A.

利用免税筹划B.

利用税率差异筹划C.

分劈技术D.

利用税收扣除筹划E.

利用退税筹划【答案】:

A|B|C|D|E【解析】:从税制构成要素的角度探讨，利用税收优惠进行税务规划主要利用以下几个优惠要素：①利用免税筹划；②利用减税筹划；③利用税率差异筹划；④分劈技术；⑤利用税收扣除筹划；⑥利用税收抵免筹划；⑦利用退税筹划。39.推动客户关系管理思想和方法的诞生、发展的因素有（）。A.

社会企业经营理念的变化B.

社会生产方式的变化C.

客户消费观念的改变D.

客户投资观念的变化E.

信息技术的推动【答案】:

A|C|E【解析】:客户关系管理思想和方法的诞生、发展，有着下列三方面的因素：①社会企业经营理念的变化；②客户消费观念的改变；③信息技术的推动。40.对中小企业而言，其理财目标与普通企业的区别在于（）。A.

使资金最大限度地提升B.

保证资金安全，规避资金风险C.

企业和个人风险的有效隔离D.

保证资金流的充足性【答案】:

C【解析】:一般而言，企业理财的主要目标包括保证资金安全，规避资金风险，保证资金流的充足性，以应对内外部压力，使资金最大限度地升值。对于中小企业而言，理财的目标不仅包括资金安全性、流动性与收益性，还面临其他问题，其中包括企业经营所必需的资金需求、企业和个人风险的有效隔离等。41.ABC公司面临甲乙两个投资项目，经测算，它们的期望报酬率相同，甲项目的标准差小于乙项目的标准差。则以下对甲乙两个项目的表述正确的是（）。A.

甲项目优于乙项目B.

乙项目优于甲项目C.

两个项目并无优劣之分，因为它们的期望报酬率相等D.

因为甲项目标准差较小，所以取得高报酬率的概率更大，应选择甲项目【答案】:

A【解析】:风险可以理解为通过计算一组数据偏离其均值的偏差程度。这组数据越离散，其波动也就越大，标准差越大；这组数据越聚合，其波动也就越小，标准差越小。预期收益率的标准差越大，预期收益率的分布也越大，不确定性及风险也越大。甲乙项目预期报酬相同，但甲项目风险较小，因此甲项目优于乙项目。42.王某（男）丧偶，一日，王某随儿子王甲乘车外出，坠入山涧，王某不幸当场死亡，王甲经抢救无效，于当天晚些时候也死亡。王某有一笔财产，并且生前未留遗嘱。本案涉及的法律关系是（）。A.

遗嘱继承B.

代位继承C.

转继承D.

法定继承和遗嘱继承【答案】:

C【解析】:转继承又称为转归继承、再继承或者连续继承（即第二次继承），是指继承人在继承开始后实际接受遗产前死亡时，继承人有权实际接受的遗产转归其法定继承人承受的一项法律制度。43.小王和妻子现卖出10年前在北京购置的一处房产，因房屋价格上涨获得的盈利属于（）。A.

投资收入B.

家庭经营所得C.

个人经营所得D.

其他收入E.

意外所得【答案】:

A|B【解析】:家庭收入的分类主要包括：工作收入、投资收入和其他收入三大类。其中，投资收入通常是指家庭的财产性收入，其中包括了特许权使用费所得，利息、股息、红利所得，资产增值，财产租赁和财产转让所得等。在一些情况下，家庭经营所得也可以列入投资收入。44.“有限套利”理论（）。A.

主要探讨现实证券市场中套利行为的作用不可能充分实现B.

解释了为什么价格对信息会存在着不适当的反应C.

解释了为什么在噪声交易者的干扰下市场会保持非有效状态D.

研究现实世界中投资者在买卖证券时是如何形成投资理念和对证券进行判断的E.

是行为金融学的一大理论基础【答案】:

A|B|C|E【解析】:行为金融学由“基于认识和决策相关的心理学研究的投资者心态与行为分析”和“有限套利及市场非有效性”这两个理论基础构成。“有限套利”主要探讨现实证券市场中套利行为的作用不可能充分实现，它解释了为什么价格对信息会存在着不适当的反应，也解释了为什么在噪声交易者的干扰下市场会保持非有效状态；而“投资者心态和行为分析”则要研究现实世界中投资者在买卖证券时是如何形成投资理念和对证券进行判断的。45.境外人士在境内居住满183天而未超过6年的个人，不向其（）征收个人所得税。A.

境内所得境内支付或负担B.

境内所得境外支付或负担C.

境外所得境内支付或负担D.

境外所得境外支付或负担【答案】:

D【解析】:在中国境内无住所的个人，在中国境内居住累计满183天的年度连续不满六年的，经向主管税务机关备案，其来源于中国境外且由境外单位或者个人支付的所得，免予缴纳个人所得税；在中国境内居住累计满183天的任一年度中有一次离境超过30天的，其在中国境内居住累计满183天的年度的连续年限重新起算。在中国境内无住所的个人，在一个纳税年度内在中国境内居住累计不超过90天的，其来源于中国境内的所得，由境外雇主支付并且不由该雇主在中国境内的机构、场所负担的部分，免予缴纳个人所得税。46.下列不属于遗嘱继承适用条件的是（）。A.

被继承人立有合法有效的遗嘱B.

遗嘱中指定的遗嘱继承人未丧失继承权，也未放弃继承权，具有继承资格C.

遗嘱继承不能对抗遗赠抚养协议中约定的条件D.

有被继承人的子女先于被继承人死亡这一法律事实【答案】:

D【解析】:遗嘱继承是指法定继承的对称。在被继承人死亡后，只有具备以下条件，才按遗嘱继承办理：①被继承人立有合法有效的遗嘱；②遗嘱中指定的遗嘱继承人未丧失继承权，也未放弃继承权，具有继承资格；③遗嘱继承不能对抗遗赠抚养协议中约定的条件。D项是代位继承的条件之一。47.节税筹划的特征有（）。A.

合法性B.

政策导向性C.

策划性D.

后期无风险性E.

倡导性【答案】:

A|B|C【解析】:节税筹划，即采用合法手段，利用税收优惠和税收惩罚等倾斜调控政策，为客户获取税收利益的筹划。节税筹划的特征如下：①合法性；②政策导向性；③策划性。48.激发客户寻找理财师服务的动因主要包括（）。A.

个人投资资产的严重缩水B.

重要资产的购买C.

重要资产的出售D.

接受馈赠或遗产E.

离职或临近退休【答案】:

A|B|C|D|E【解析】:从长期实践经验来看，激发客户寻找理财师服务的动因往往是客户自身的情况变化，如资产状况发生改变，由于证券市场的低迷，导致个人投资资产的严重缩水，重要资产的购买或出售、接受馈赠或遗产等；或者是因为家庭状况发生改变，如结婚、离婚、丧偶、迁居移民等；或是事业上的变化，如失业、创业、离职或临近退休等。49.下列可能是财产保险的被保险人的是（）。A.

财产的所有者B.

财产的经营者C.

财产的使用者D.

财产的抵押者E.

财产的管理者【答案】:

A|B|C|D|E【解析】:财产保险的被保险人是对保险财产具有保险利益的人，如所有权人、经营管理人、使用权人、抵押权人等。50.甲企业向乙企业买了一批货物，约定由乙企业负责运送，甲企业负责对货物投保，甲企业根据约定与某保险公司签订了保险合同。货物运输过程中，乙企业运送货物的船舶与丙公司的船只发生碰撞，导致货物和船只均受损，经调查，本次碰撞事故丙公司船舶负主要责任，对此，下列说法错误的是（）。A.

甲企业有权请求保险公司赔偿保险金B.

甲企业有权要求丙公司赔偿损害C.

乙企业有权请求保险公司赔偿保险金D.

保险公司赔偿保险金后，享有对丙公司的追偿权【答案】:

C【解析】:被保险人和受益人享有保险金请求权。乙企业既不是被保险人，又不是保险合同的受益人，无权请求保险公司支付保险金。51.子女教育规划的极大的不确定性主要体现在（）。A.

子女的资质与学习能力无法预测B.

子女素质教育方面的支出无法提前预知C.

子女对学习的爱