某银行业务管理特点

银行表外业务管理一、表外业务产生及快速发展的原因二、表外业务的种类三、表外业务的特点及其风险表现四、表外业务的管理表外业务的定义与分类定义：表外业务指商业银行从事的，按通行会计准则不列入资产负债表内，不影响其资产负债总额，但能影响银行当期损益，改变银行资产报酬率的经营活动狭义的表外业务，即或有债权/债务的业分类务，有风险的经营活动广义的表外业务指金融服务类业务，无风险的经营活动关于美国表外业务发展的有关数据1986年，所有银行总资产33890亿美元，表外业务金额63470亿美元286家商业银行经营的表外业务总额是其资产总额的5.25倍1998年，美国商业银行表外业务收入和服务费用收入占银行总收入的比重近50%1998年中外银行表外业务

收入比重（%）项目工行中行建行农行全国商业美国瑞士德国名称银行平均表外业务517838435661收入比一、表外业务的产生及快速发展的原因（一）规避资本管理、增加盈利业务（二）为了适应金融环境的变化（三）为了转移和分散风险（四）为了适应客户对银行服务多样化的需要（五）银行拥有发展表外业务的有利条件（六）科技进步推动了表外业务发展（一）规避资本管制、增加盈利业务（1）1、严格的资本充足度的管理限制了银行表内业务的发展与收益的增加1988年7月，西方12国中央银行行长在瑞士的巴塞尔签署了《巴塞尔协议》，对商业银行的资本结构和各类资产的风险权数作了统一规定（4%、8%）美国1991年12月通过法案，规定对商业银行资本充足度的划分与管理措施美国对商业银行资本充足度的划分（5类）银行资本与风险加第1类资本与第2类资本种类权资产比例风险加权资产比与总资产比①非常充足≥10%以及≥6%以及≥6%②充足≥8%以及≥4%以及≥4%③不足＜8%或者＜4%或者＜4%④严重不足＜6%或者＜3%或者＜3%⑤临界不足有形资本与总资产的比例≤2%对资本不充足银行的管理措施种类

强制性措施酌情处理措施资本取消分红与经营费；提交资本指令调整资本；限制附属公司不足重建计划；限制资产增长；不间的交易；限制存款利率；限允许吸收经纪人存款制某些业务资本严采取上类措施；指令调整资本；采取上类措施；若没有重建或重不足限制附属公司间交易；限制存调整资本，当局采取清算措施款利率；限制对员工的工资支付资本临采取上类措施；90天内实行财务清算；取消对后期偿付债务的支付；界不足若四个季度内无改善，当局进行财务清算；限制其他业务（一）规避资本管制、增加盈利业务（2）2、发展对资本无要求或要求很低的表外业务，扩大业务规模，增加业务收入资本管制与资产业务：信贷业务总规模；对单个客户贷款规模的控制均和资本充足度联系在一起不增加资本金的表外业务：票据发行便利、期权期货、互换等（二）为了适应金融形势的变化1、融资证券化的发展分流了银行资金来源非银行金融机构和非金融机构大量进入证券市场，证券的高收益使大量社会资金脱离银行系统，银行资金来源减少，生存发展受到威胁2、直接融资的快速发展蚕食了银行的贷款需求市场利率自由化及其竞争的加剧，使存贷利差缩小，经营面临严重困难（三）为了转转移和分散风风险1、浮动汇率率制给各国商商业银行的国国际业务和外外汇头寸管理理带来困难，，银行要寻求求规避汇率波波动风险的管管理方法2、1980年代初的的国际债务危危机，严重影影响了国际商商业银行的资资产质量和资资信，银行的的存款来源进进一步减少，，流动性风险险加大（四）为适应应客户对银行行服务

多样样化的需要1、表外业务务经营灵活，，能适应客户户多方面金融融业务的需要要2、在利率、、汇率自由化化的情况下，，客户为规避避金融资产价价值损失，要要求银行为其其提供各种防防范、转移风风险的方法3、银行为了了巩固与客户户的关系，大大力发展代理理客户进行的的衍生工具业业务，推动了了表外业务的的发展（五）银行拥拥有发展表外外业务的的有利条件银行从事表外外业务特有的的优势：信誉高，既可可以直接参与与，也可以充充当中介，风风险相对较小小具有规模经济济效益，成本本较低有大量的优秀秀专业人才，，容易取得客客户的信任（六）科技进进步推动了银银行表表外业业务的发展1、电子技术术、信息技术术在银行业中中的广泛运用用，提高了银银行从事表外外业务的规模模经济效益2、新型金融融工具可有效效地规避风险险，网络技术术提高了银行行处理业务的的效率，使银银行能够在更更广阔的市场场上开展多种种服务性业务务和金融衍生生交易表外业务成了了银行收益的的新的增长点点二、表外业务务的种类（一）或有债债权/债债务的表外业业务（二）金融服服务类业务（一）或有债债权/债务的的表外业务（（1）或有债权/债务的表表外业务也称称为狭义的表表外业务，它它们和表内资资产、负债业业务有密切的的关系，并在在一定条件下下会转化为表表内资产、负负债业务，因因而称为或有有债权与或有有负债，它们们是有风险的的经营活动主要包括：贷贷款承诺、担担保、金融衍衍生工具、投投资银行业务务等几大类（一）或有债债权/债务的的表外业务（（2）1、担保业务务（备用信用用证与商业信信用证）（1）备用信信用证：为债债务人融资提提供的担保形形式即企业发行商商业票据筹措措资金，若其其信用等级较较低时则不利利于发行，可可向银行申请请备用信用证证担保开证银行相当当于在借款期期间把自己的的信用借给发发行人，使发发行人的信用用等级从较低低的水平提高高到一个较高高的水平开证银行成为为第二付款人人（一）或有债债权/债务的的表外业务（（3）可撤销的备用用信用证：其其中含有当申申请人的财务务类状状况况发生变化时时，开证行可可撤销或修改改信用证的条款型不不可撤销的的备用信用证证：开证行不不可撤销的付付款承诺，使受益益人有一个确确定的收款保保障；其佣金要高一些些（一）或有债债权/债务的的表外业务（（4）各种利得：借款人可用备备用信用证提提升其信用等等级，以便降降低融资成本本开证行获得可可观的手续费费收入；备用用信用证的业业务对象通常常是与银行业业务关系稳定定的客户，其其业务成本较较低受益人（企业业债券的投资资者）可获得得很高的安全全性保障（一）或有债债权/债务的的表外业务（（5）企业出现清偿偿问题时的追追索合约出售债券开开具信用证证企业代理商大银行销售债券货币市场（一）或有债债权/债务的的表外业务（（6）（2）商业信信用证：银行行在国际贸易易结算中的一一种担保方式式当进出口双方方签订贸易合合同后，进口口商主动请求求其开户银行行为自己的付付款责任作出出保证的方式式产生的原因：：国际贸易中，，进出口商之之间的不信任任，银行充当当中介担保人人（一）或有债债权/债务的的表外业务（（7）特点：一是开证行是是第一付款人人，承担独立立的付款责任任二是信用证是是一项独立的的文件，信用用证一旦开出出，就完全脱脱离了买卖合合同，开证行行只对信用证证负责，而不不管实际的贸贸易情况如何何，即信用证证业务是以单单证而不是货货物作为付款款依据（一）或有债债权/债务的的表外业务（（8）举例：中国①①开具具信用证美美国进口商银行出出口口商银行②文件、信用用证及付款单单⑵⑵⑴⑴付传传③款款送送文通通信信件知知用用传与与证证送货货④取货⑶装货运运单进口商出出口商商（一）或有债债权/债务的的表外业务（（9）各种利得：对进口商的好好处：提高了了进口商的信信誉度，可保保证贸易如数数按期地正常常进行；进口口商只需交纳纳一部分货款款作抵押，实实际上从银行行获得短期资资金融通对出口商的好好处：货款有有较大的保障障；用信用证证结算可避免免进口国家禁禁止进口或限限制外汇转移移产生的风险险对开证行的好好处：获得手手续费收入；；增加流动资资金的来源（一）或有债债权/债务的的表外业务（（10）2、贷款承诺诺贷款承诺是银银行与借款客客户之间达成成的一种具有有法律约束力力的正式契约约银行将在有效效承诺期内，，按照双方约约定的金额、、利率，随时时准备应客户户的要求向其其提供信贷服服务，并收取取一定的承诺诺费（一）或有债债权/债务的的表外业务（（11）（1）分类定期贷款承诺诺：借款人只只可一次全部部或部分提用用承诺额直接的备用承承诺，借款人人可多次提用用承诺额，直直到偿还备用贷贷款前贷款递递减的备备用承诺，附附加承诺额度度定期递减的的规定，鼓励励承诺借借款人尽早早提用或偿还还可转换备用承承诺，直接备备用承诺→定定期贷款承诺诺直接的循环承承诺，在承诺诺期和金额内内可多次提用用，循环承诺只只要在在某一时点上上的贷款不超超过承诺额即即可可转换的循环环承诺，即由由直接的循环环承诺转换为为定期承诺，未使使用的承诺失失效（一）或有债债权/债务的的表外业务（（12）（2）贷款承承诺的定价———承诺费率率的确定收取承诺费的的理由：银行为应付所所承诺的贷款款需求而保持持一定的放款款能力，因此此放弃高收益益的贷款和投投资，借款人人应给予一定定费用作补偿偿（一）或有债债权/债务的的表外业务（（13）影响承诺费率率的主要因素素：借款人的信用用情况、与银银行的关系、、盈利能力、、承诺期限长长短、提用资资金的可能性性等通常承诺费率率不超过1%承诺费=承承诺金额（（或未使用承承诺金额、已已提用承诺金金额）×承诺诺费率（一）或有债债权/债务的的表外业务（（14）（3）贷款承承诺的优点对借款人的优优点：为其提供了较较大的灵活性性，借款人可可根据自身的的经营情况，，灵活决定使使用贷款的金金额、期限，，从而达到最最有效、合理理地使用资金金获取贷款承诺诺，提高了借借款人的资信信度，有利于于降低其直接接融资的成本本对银行的好处处：在可能不动用用资金的情况况下获得较高高的收益（一）或有债债权/债务的的表外业务（（15）3、资产证券券化商业银行在发发放贷款后，，经过一定的的技术处理把把贷款重新组组合，并由这这些贷款支持持发行银行债债券实质：相当于于把贷款由资资产负债表内内移到资产负负债表外，使使业务的扩大大不受资本金金要求的管制制由于此类债券券的收益率比比其他债券高高，商业银行行是此类债券券的主要购买买者（一）或有债债权/债务的的表外业务（（16）（1）资产证证券化过程原始贷款购购买信用担保保信信用担保公司司发放银行信信用出售或转移贷贷款担担保保信用评级公司司评评定信用等级级信信托托公司发行债券定价和推销债债券投资者债债券券承销商（一）或有债债权/债务的的表外业务（（17）说明：一是原始贷款款发放银行将将贷款重新组组合后出售给给信托公司为减少投资者者了解贷款质质量和期限的的成本，银行行通常把使用用目的相同、、利率和期限限接近的贷款款组合在一起起二是原始贷款款发放银行出出售贷款后，，把资产从资资产负债表内内移至表外；；并继续从借借款人处取得得利息和本金金，负责追回回拖欠贷款三是信托公司司有专人监管管原始贷款发发放银行的相相关贷款业务务，帮助承销销商发行债券券（一）或有债债权/债务的的表外业务（（18）四是原始贷款款发放银行以以购买信用证证或保险提高高其信用，信信用担保有利利于提高债券券的吸引力当贷款违约时时，投资者在在一定程度上上受到信用担担保公司的保保护。信用担担保公司收取取佣金五是在承销商商推销债券之之前，信托公公司要了解交交易的信用等等级通常由信用评评级公司评估估贷款的质量量、信用担保保公司的资本本强度和交易易的结构等，，以确定贷款款违约时，投投资者是否能能及时地收回回利息和本金金（一）或有债债权/债务的的表外业务（（19）六是债券承销销商负责向投投资者推销债债券承销商从信托托公司购买债债券，再以较较高的价格出出售给投资者者（较低的回回报率）。价价格差是承销销商的利润来来源七是借款者付付给贷款发放放银行贷款利利息和本金，，银行收款并并扣除一定的的服务费后转转给信托公司司，信托公司司再转给投资资者如果收回的贷贷款额少于投投资者的应得得款，信托公公司会要求担担保公司在保保额内补足余余额（一）或有债债权/债务的的表外业务（（20）（2）资产证证券化的管理理（三个方面面）一是考虑成本本和规模效益益，规模较小小的银行的资资产证券化可可能得不偿失失（美）阿诺德德（Arnold）1986年曾估估计，只有当当其资产规模模大于1亿亿美元时，，银行发行资资产证券化的的债券才可能能有利可图小银行可联合合起来从事资资产证券化（一）或有债债权/债务的的表外业务（（21）二是可用作证证券化的贷款款组合住宅抵押贷款款最容易组合合和证券化。。因为此种贷贷款一般是中中长期、每月月有现金流入入的资产，合合同比较规范范化，投资者者较容易估计计其违约风险险的大小用没有抵押的的贷款（如信信用卡应收账账款）支持的的债券，其信信用等级和价价格在经济衰衰退时会快速速下降（一）或有债债权/债务的的表外业务（（22）三是资产证券券化后的追索索权问题含义：追索权权意味着一旦旦证券化后的的贷款无法收收回，债券投投资者有权向向卖方追回损损失追索权的设置置与证券化后后的信贷资产产移出资产负负债表之间的的矛盾：如果果买方有追索索权，意味着着贷款在证券券化后不能真真正地从资产产负债表中移移出解决的办法：：开立一个专专业帐户，把把部分资产证证券化的收益益存放在这个个帐户里以作作为贷款违约约的准备金由于资产证券券化的收益来来自债券化贷贷款的利率和和债券回报率率之差，该帐帐户又称为利利差帐户准备金的确定定：由该种贷贷款过去的呆呆帐率决定。。贷款发放银银行承担部分分风险如果实际损损失低于准准备金，利利差帐户的的结余算作作银行收入入；当实际际损失超过过准备金时时，投资者者承担额外外的损失如果贷款发发放银行购购买了信用用担保，担担保人会以以信用证方方式增加准准备金。担担保人承担担部分风险险如果贷款损损失超过了了利差帐户户准备金与与信用担保保额的总和和，损失则则由投资者者承担（一）或有有债权/债债务的表外外业务（23）（一）或有有债权/债债务的表外外业务（24）例如：根据据以往的呆呆账率，银银行的准备备金按贷款款的5%存放在在利差账户户里，信用用担保人保保证到贷款款损失的10%如果贷款的的损失在5%--10%之间，，贷款发放放银行承担担第一个5%，不不足部分由由信用担保保人承担如果贷款损损失超过10%，，超过的部部分则由投投资者承担担资产证券化化风险：利利率风险、、信用风险险和流动性性风险承担信用风风险的主体体：原始贷贷款发放银银行、信用用担保公司司、投资者者（一）或有有债权/债债务的表外外业务（25）4、贷款出出售指银行在贷贷款形成后后，采取各各种方式出出售贷款债债权给其他他投资者，，出售贷款款的银行从从中获得手手续费收入入（1）贷款款出售的类类型更改：贷款款的购买者者取代出售售银行与借借款人重新新签订合同同。出售银银行与借款款人和购买买者不再有有任何联系系转让：出售售银行将贷贷款合同中中属于出售售银行的权权利转让给给购买者，，即购买者者取得直接接要求借款款人还本付付息的权利利（一）或有有债权/债债务的表外外业务（26）参与：不涉涉及贷款合合同中法定定权利的正正式转移，，出售银行行与购买者者签订无追追索权的协协议购买者通过过支付一定定金额，取取得获取相相应贷款本本金所产生生收益的权权利出售银行通通常保留服服务权，继继续管理贷贷款，在借借款人和购购买者之间间拨付资金金（一）或有有债权/债债务的表外外业务（27）（2）贷款款出售中的的各种利得得对出售银行行：具有较高的的收益性，，可把获得得的本金用用于利差更更大的贷款款，或再度度形成贷款款后出售，，在不占有有自有资金金的情况下下反复赚取取手续费实现了资产产的流动性性有利于回避避资本金要要求的管制制（一）或有有债权/债债务的表外外业务（28）对购买银行行：有利于充分分实现分散散化的贷款款组合，降降低对外融融资的成本本开辟新的投投资领域对借款人：：促进了融融资的便利利性贷款具有出出售的可能能性，银行行通常会更更易于满足足借款人所所有的资金金要求贷款具有可可销性，银银行会倾向向于形成贷贷款进一步步出售，使使企业扩大大了筹资机机会（一）或有有债权/债债务的表外外业务（29）（3）贷款款出售的定定价优质贷款出出售定价：：出售的贷贷款本金保保持不变，，调整利率率，即出售售银行以低低于自己所所收利率的的利率把贷贷款出售给给购买者利差作为贷贷款出售的的手续费，，由出售银银行获得劣质贷款出出售的定价价：出售的的贷款利率率一般保持持不变，出出售银行采采取折扣方方式以低于于贷款本金金面额的方方式售出，，从而收回回部分自己己的本金出售银行的的目的在于于调整资产产结构（一）或有有债权/债债务的表外外业务（30）5、票据发发行便利是一种具有有法律约束束力的中期期周转性票票据发行融融资的承诺诺（1）内容容：根据事事先与商业业银行等金金融机构签签订的一系系列协议，，借款人可可以在一个个中期内（（一般为5--7年），，以自己的的名义周转转性发行短短期票据，，从而以较较低的成本本获取中长长期资金意义：借款款人以短期期融资成本本获取长期期资金来源源销售对象：：专业投资资者或机构构投资者（一）或有有债权/债债务的表外外业务（31）承诺包销的的银行按照照协议负责责承购借款款人未能按按期售出的的全部票据据，或承担担提供备用用信贷的责责任意义：包销销承诺为票票据发行人人提供了转转期的机会会，从而有有力地保障障了企业获获得资金的的连续性。。银行可从从中收取手手续费实质：银行行出让信用用支持企业业发行票据据（一）或有有债权/债债务的表外外业务（32）（2）种类类：包销的的票据发行行便利和无无包销的票票据发行便便利循环包销的的便利包销种类可可转让的的循环包销销便利多元票据发发行便利（一一））或或有有债债权权/债债务务的的表表外外业业务务（（33））循环环包包销销的的便便利利：：包包销销的的商商业业银银行行有有责责任任承承包包摊摊销销当当期期发发行行的的短短期期票票据据可转转让让的的循循环环包包销销便便利利：：包包销销人人在在协协议议有有效效期期内内，，随随时时可可以以将将其其包包销销承承诺诺的的所所有有权权利利和和义义务务转转让让给给另另一一家家机机构构。。意意义义在在于于增增加加商商业业银银行行在在经经营营上上的的灵灵活活性性和和流流动动性性，，便便于于相相机机抉抉择择多元元票票据据发发行行便便利利：：允允许许借借款款人人以以更更多多更更灵灵活活的的方方式式提提取取资资金金，，它它集集中中了了短短期期预预支支条条款款、、摆摆动动信信贷贷、、银银行行承承兑兑票票据据等等提提款款方方式式于于一一身身（一一））或或有有债债权权/债债务务的的表表外外业业务务（（34））无包包销销的的票票据据发发行行便便利利：：产生生于于1985年年原因因：：包包销销的的票票据据发发行行便便利利很很可可能能转转化化为为表表内内业业务务，，巴巴塞塞尔尔委委员员会会在在测测定定资资本本充充足足度度时时将将此此列列为为表表内内业业务务，，从从而而促促进进了了无无包包销销的的票票据据发发行行便便利利的的产产生生业务务对对象象：：借借款款人人必必须须是是商商业业银银行行的的最最高高信信誉誉客客户户（一一））或或有有债债权权/债债务务的的表表外外业业务务（（35））（3））票票据据发发行行便便利利市市场场的的构构成成借款款人人：：一一般般都都是是资资信信度度较较高高的的企企业业。。借借款款人人信信誉誉越越高高，，银银行行需需要要实实际际履履行行包包销销业业务务的的可可能能性性就就越越小小发行行银银行行：：以以银银行行投投标标小小组组负负责责票票据据发发行行便便利利包销销银银行行：：按按协协议议约约定定，，提提供供期期限限转转换换便便利利，，以以保保证证借借款款人人在在中中期期内内不不断断获获得得短短期期资资金金投资资者者：：资资金金提提供供人人或或票票据据持持有有者者，，承承担担期期限限风风险险（一一））或或有有债债权权/债债务务的的表表外外业业务务（（36））6、、远远期期利利率率协协议议（（FRA））（1））定定义义：：是是一一种种远远期期合合约约，，买买卖卖双双方方商商定定将将来来一一定定时时间间段段的的协协议议利利率率，，并并指指定定一一种种参参照照利利率率，，在在将将来来清清算算日日按按规规定定的的期期限限和和本本金金数数额额，，由由一一方方向向另另一一方方支支付付协协议议利利率率和和届届时时参参照照利利率率之之间间差差额额利利息息的的贴贴现现金金额额协议议建建立立的的前前提提：：交交易易双双方方对对未未来来一一段段时时间间利利率率预预测测存存在在差差异异（一一））或或有有债债权权/债债务务的的表表外外业业务务（（37））协议议的的买买方方（（担担心心利利率率上上升升使使其其负负债债成成本本上上升升的的银银行行））→→预预测测利利率率上上升升→→力力求求把把未未来来的的负负债债成成本本确确定定在在现现在在可可接接受受的的利利率率水水平平上上→→与与预预测测未未来来利利率率下下降降的的另另一一方方达达成成协协议议注：：协协议议的的买买方方在在资资产产负负债债的的期期限限结结构构上上，，通通常常是是利利率率敏敏感感性性负负债债大大于于利利率率敏敏感感性性资资产产（一一））或或有有债债权权/债债务务的的表表外外业业务务（（38））若利利率率上上升升→→买买方方从从卖卖方方获获得得名名义义利利率率和和协协议议利利率率间间的的差差额额利利息息收收入入→→弥弥补补实实际际筹筹资资成成本本上上升升所所需需增增加加的的利利息息费费用用若实际利利率下降降→未未来实实际筹资资中的利利息费用用减少→→减减少的部部分支付付给协议议的卖方方→卖卖方获得得协议利利率高于于名义利利率间的的差额利利息收入入（一）或或有债权权/债务务的表外外业务（（39））协议的卖卖方（担担心利率率下降使使其资产产业务收收益损失失的银行行）→→预测测利率下下降→→把未未来收益益率按现现在的利利率水平平固定下下来注：协议议的卖方方在资产产负债的的期限结结构上，，通常是是利率敏敏感性资资产大于于利率敏敏感性负负债（一）或或有债权权/债务务的表外外业务（（40））若未来利利率下降降（低于于协议利利率）→→从从买方获获得差额额利息收收入→→弥补补实际投投资中利利息收入入的减少少若未来利利率上升升（高于于协议利利率）→→卖卖方的实实际投资资增加了了利息收收入→→用于于支付给给买方获获得的差差额利息息收入（一）或或有债权权/债务务的表外外业务（（41））（2）协协议交易易双方的的结算交易双方方按结算算当日参参照利率率与协定定利率的的差额计计算应支支付利息息差额，，由应付付利息额额高的一一方向应应付利息息额低的的一方进进行支付付结算日按按本金借借贷的起起息日，，而不是是按本金金借贷的的到期日日，则利利息差额额应按结结算日的的参照利利率（市市场利率率）进行行贴现交易双方方交换的的利息差差额计算算公式：：（一）或或有债权权/债务务的表外外业务（（42））其中：P为本金，，L为指定的的市场参参照利率率，R为协定利利率，D为协议天天数英镑、澳澳元等货货币的年年计息天天数为365天；；本金额额P为协议本本金额按按协定利利率的贴贴现美元等其其他货币币的年计计息天数数为360天天；计计算中的的本金额额P为协议本本金额（一）或或有债权权/债务务的表外外业务（（43））（3）远远期利率率协议的的特点双方以降降低收益益为代价价，用预预先固定定远期利利率的办办法来防防范未来来利率的的波动，，实现稳稳定贷款款成本和和资产保保值的目目的远期利率率协议产产生的原原因商业银行行资产和和负债在在期限上上的不匹匹配，容容易导致致流动性性风险和和利率风风险（一））或有有债权权/债债务的的表外外业务务（44））（4））远期期利率率协议议的作作用一是锁锁定未未来筹筹资成成本。。可用用于对对未来来一笔笔借款款的成成本或或一笔笔借款款在未未来展展期的的成本本进行行保值值二是锁锁定再再投资资成本本三是创创造浮浮动利利率敞敞口。。远期期利率率协议议可用用来将将固定定利率率的投投资或或负债债转换换为浮浮动利利率的的投资资或负负债假如，，一个个投资资者有有一笔笔固定定利率率的投投资，，可买买进远远期利利率协协议，，当市市场利利率上上升时时收到到利息息差额额，在在利率率下降降时付付出利利息差差额，，从而而相当当于拥拥有一一笔浮浮动利利率的的投资资（一））或有有债权权/债债务的的表外外业务务（45））四是对对浮动动利率率的长长期负负债中中的高高风险险段进进行保保值如果预预测一一笔浮浮动利利率的的长期期负债债将在在未来来某个个阶段段受到到剧烈烈波动动的市市场利利率的的影响响，导导致利利息支支付急急剧上上升，，则买买进远远期利利率协协议，，对未未来该该投资资高风风险段段的利利息支支付进进行保保值五是用用于套套利和和投机机（二））金融融服务务类业业务（（1））广义的的表外外业务务指金金融服服务类类业务务，主主要包包括：：信托与与咨询询服务务支付与与结算算代理人人服务务与贷款款有关关的服服务，，如贷贷款组组织、、贷款款审批批、辛辛迪加加贷款款代理理等进出口口服务务，如如代理理行服服务、、贸易易报单单、出出口保保险业业务等等（二））金融融服务务类业业务（（2））商业银银行发发展金金融服服务类类业务务的原原因：：（1））赚取取手续续费收收入（2））提供供金融融服务务的收收入比比其他他来源源收入入稳定定，较较少受受到市市场利利率波波动和和利率率的期期限结结构变变化的的影响响服务收收入和和银行行其他他现金金流的的相关关程度度较小小，是是稳定定的收收入现现金流流（3））开展展金融融服务务一般般没有有资本本充足足度方方面的的要求求，属属于银银行的的“无无本生生意””（二））金融融服务务类业业务（（3））1、信信托业业务（1））内涵涵：指指以信信用为为基础础，以以财产产为中中心，，以委委托为为方式式的财财产管管理制制度，，银行行作为为受托托人代代为顾顾客经经营资资产经营原原则：：商业业银行行按顾顾客的的收益益/风风险偏偏好而而不是是银行行自身身的偏偏好来来经营营信托托资产产运作的的基本本程序序：委委托人人依照照契约约的规规定，，为自自己或或第三三者（（受益益人））的利利益，，将财财产的的权利利转让让给受受托人人，由由受托托人依依据谨谨慎原原则占占有、、管理理和使使用信信托财财产，，并处处分其其收益益在现代代信托托业务务中，，商业业银行行一般般为受受托人人（二））金融融服务务类业业务（（4））（2））意义义：银行可可获得得较高高的手手续费费收入入，为为银行行开辟辟了新新的利利润来来源，，其收收费标标准一一般根根据信信托资资产的的本金金额度度的大大小而而订信托业业务丰丰富了了银行行业务务种类类，分分散了了银行行经营营风险险有利于于扩大大客户户群体体1980年年代中中期以以来，，个人人信托托的人人个退退休金金账户户和公公司信信托的的投资资基金金管理理、养养老基基金管管理，，已成成为各各家银银行激激烈竞竞争的的焦点点（二））金融融服务务类业业务（（5））（3））银行行信托托业务务的种种类一是融融资性性信托托（主要要有三三种类类型））甲种委委托贷贷款：指委委托单单位把把按规规定提提留的的可自自主支支配的的各种种预算算外资资金交交存银银行，，作为为委托托基金金，并并委托托银行行按指指定的的贷款款对象象、用用途、、期限限、金金额、、利率率发放放贷款款这种贷贷款的的风险险主要要由委委托人人承担担，银银行按按规定定收取取1%---2.5%的的手续续费（二））金融融服务务类业业务（（6））乙种委委托贷贷款：指委委托单单位在在未完完全确确定贷贷款对对象或或贷款款项目目细节节的情情况下下，先先与银银行原原则商商议委委托贷贷款事事宜，，并交交存委委托贷贷款基基金。。一旦旦委托托单位位确定定贷款款发放放时，，再将将乙种种委托托基金金转为为甲种种委托托基金金在未转转以前前，银银行按按信托托存款款的利利率支支付利利息，，并可可动用用这笔笔资金金，但但必须须承担担全部部风险险专项委委托贷贷款：指银银行接接受地地方政政府和和企业业主管管部门门等单单位的的委托托，办办理经经国家家计划划批准准的能能源开开发、、交通通运输输、新新技术术新产产品的的开发发以及及设备备更新新改造造等某某种专专项资资金的的筹措措，并并按指指定对对象发发放委委托贷贷款（二））金融融服务务类业业务（（7））二是公公益性性信托托。目前我我国主主要有有公积积金信信托和和社会会保险险基金金信托托对公益益基金金信托托业务务经营营管理理的基基本原原则：：保证证本金金的安安全；；实现现公益益金的的流动动性与与收益益性公益基基金的的收益益主要要用于于扩大大基金金，银银行除除收取取一定定的手手续费费外，，不可可谋取取其他他收益益公益基基金的的用途途：退退休保保险金金和失失业保保险金金的发发放、、住房房公积积金贷贷款等等，公公益金金的稳稳定金金额银银行可可用于于盈利利性资资产的的投入入（二））金融融服务务类业业务（（8））三是个个人理理财和和公司司理财财。这是一一种信信托、、代理理和咨咨询三三位一一体的的新型型银行行业务务个人理理财：：个人人委托托投资资咨询询管理理、巨巨额款款项处处理、、综合合理财财服务务，以以实现现包括括现金金、存存款、、外汇汇、债债券、、股票票、房房地产产等个个人资资产的的最佳佳配置置公司理理财：：企业业委托托银行行提供供财务务咨询询、担担任投投资顾顾问，，为企企业以以较低低成本本筹集集资金金、有有效运运用资资金出出谋划划策（二））金融融服务务类业业务（（9））四是信信托投投资。。信托机机构将将个人人、企企业或或团体体的投投资资资金集集中起起来，，代替替投资资者进进行有有价证证券投投资，，最后后将投投资收收益和和本金金偿还还给收收益人人，银银行收收取手手续费费的金金融信信托业业务意义：：一是集集中许许多小小额投投资者者的资资金，，投资资于多多种股股票和和债券券，分分散风风险二是投投资者者作为为受益益人，，可随随时出出售持持有的的受益益证书书，从从而保保持流流动性性（二））金融融服务务类业业务（（10）说明：：传统统的信信托服服务不不收费费，只只要求求顾客客在银银行的的帐户户上保保留一一笔低低息的的存款款余额额原因：：当时时顾客客信托托自己己的资资产只只是为为了方方便而而不是是追求求高收收益变化：：浮动动利率率，特特别是是利率率上升升引起起的收收益变变化，，使客客户对对退休休养老老基金金的投投入要要求和和现有有基金金的收收益挂挂起钩钩来，，银行行改变变了信信托业业务的的经营营方针针和策策略（二））金融融服务务类业业务（（11）2、银银行代代理业业务指银行行接受受政府府、企企业单单位、、其他他银行行或金金融机机构，，以及及居民民个人人的委委托，，以代代理人人的身身份代代表委委托人人办理理一些些经双双方议议定的的经济济性的的业务务种类：：代理理收付付款业业务、、代理理融通通、代代理行行业务务，保保付代代理业业务其他代理业业务（现金金管理、代代理承销和和兑付债券券、代理清清欠、代理理监督、代代理会计事事务、代理理保管、代代购代销、、代客理财财、代办集集资、个人人外汇、证证券买卖业业务等）（二）金融融服务类业业务（12）传统往来银银行的代理理业务：清清算支付、、保管有价价证券、代代为交易有有价证券、、电话转帐帐和交割清清算有价证证券特点：收费费很低，联联系行须在在往来行留留存相当高高余额的活活期存款（二）金融融服务类业业务（13）变化的原因因：美国联邦储储备银行改改变了其介介入往来银银行业务的的政策，由由以前的免免费提供支支票清算服服务改为有有偿收费，，并针对不不同服务制制定了不同同的收费标标准结果：加大大了往来银银行业务的的竞争压力力。中央银银行成了商商业银行的的竞争对手手（二）金融融服务类业业务（14）商业银行的的业务调整整：（1）把原原来捆在一一起的定价价政策改为为分离的定定价政策，，即对每一一项服务单单独收费，，并尽量使使自己的价价格具有竞竞争力（2）向联联系行提供供支票清算算、数据处处理等有偿偿服务（3）向联联系行提供供短期贷款款，帮助其其买卖中央央银行基金金，以保持持往来业务务（二）金融融服务类业业务（15）（4）为非非金融机构构提供现金金管理服务务，包括：：代收、代代付、预估估现金余额额、帮助企企业在货币币市场进行行短期投资资等（5）为工工商企业提提供财务咨咨询、处理理财务数据据和开发管管理信息系系统等在提供信息息管理服务务方面，最最重要的是是建立电子子数据交换换系统，采采取电子技技术记录企企业的应收收应付款，，自动转移移的结算资资金（二）金融融服务类业业务（16）主要的收入入来源：一是支票清清算二是数据处处理和向联联行提供短短期贷款收入增长情情况：仅就就现金管理理业务而言言，1990年和和1991年间，，美国300家家最大银行行的现金管管理服务收收入增长了了7.5%（二）金融融服务类业业务（17）3、商业银银行介入证证券业务证券业务内内含：有价价证券的发发行、分销销（包销和和经销）、、投资、咨咨询等；债债券、股票票的买卖交交易活动1979年年，美国国商业银行行被允许作作为顾问提提供咨询和和作为代理理机构销售售商业票据据1980年年代后期期，被允许许发行市政政收益债券券和资产支支撑的债券券，如房地地产抵押贷贷款支撑的的债券和其其他证券化化产品1989年年初美国国五大银行行持股公司司首次发行行企业债券券1990年年初六大大银行持股股公司被允允许发行企企业股票（二）金融融服务类业业务（18）相关的限制制条件：要要求持股公公司在参与与发行业务务的机构和和其他所属属机构之间间建立财务务“防火墙墙”如：参与发发行的机构构必须有相相当好的资资本实力银行发行证证券的收入入在其总收收入中的比比例不能超超过某一上上限。等等等（二）金融融服务类业业务（19）商业银行介介入证券业业务的优势势：资源优势：：商业银行行具有和大大型投资者者的广泛而而良好的业业务关系，，了解发行行证券企业业的经营和和财务状况况，并具有有从事财务务分析的专专业知识和和技术法律空子：：商业银行行在提供有有价证券的的私募等经经纪服务方方面，没有有法律上的的障碍（二）金融融服务类业业务（20）（1）主要要的介入方方式一是代理承销销赚取手续费费二是包销与分分销，赚取买买进卖出价差差三是以与大型型经纪人公司司建立合作或或合伙关系的的方式，或者者以兼并收购购经纪人公司司的方式，介介入有价证券券的经纪业务务四是积极开拓拓共同基金的的业务领域。。这是商业银银行介入证券券业务的最新新方式，银行行普遍向个人人和家庭投资资者出售共同同基金和其他他投资工具（二）金融服服务类业务（（21）（2）动力与与意义：动力力是追逐利润润意义：一是起到了总总体分散金融融风险的作用用。商业银行行的介入，使使证券业务在在整个金融系系统内分散经经营风险二是商业银行行在开展证券券业务方面所所具备的信息息和技术资源源，使整个金金融系统享受受到经济规模模效益的好处处问题：大规模模的固定资产产投资，使固固定成本较高高，营业杠杆杆较大，收入入不够稳定（二）金融服服务类业务（（22）4、商业银行行介入保险业业务（1）介入方方式一是参与保险险发行：商业业银行和保险险公司分担事事故发生后的的赔偿责任，，以分享保险险费作为报偿偿。即参与分分担保险公司司的收益和风风险二是充当经纪纪人：帮助保保险公司推销销出售保险合合同，从中赚赚取手续费（二）金融服服务类业务（（23）（2）商业银银行特别提供供的保险服务务一是信用人寿寿保险：当投投保的借款人人死亡时，由由出售此种保保险的银行代代为偿付债务务向银行贷款的的借款人，如如果在贷款合合同中购买了了信用人寿保保险，一旦死死亡，未偿还还的贷款也就就一笔勾销。。银行从中赚赚取保险费二是年金保险险：购买年金金保险的人在在退休以后可可持续地每年年从出售保险险的银行领取取一笔年金。。年金保险实实质上是一种种储蓄工具（二）金融服服务类业务（（24）（3）银行介介入保险业务务的有利因素素一是只需要很很少的固定资资产投资，不不需要增添更更多的员工，，营业杠杆比比率较低，收收入较稳定二是有利于从从总体上降低低银行的经营营风险研究表明，财财产/负债保保险的现金流流与银行业务务的现金流呈呈负相关关系系。银行若同同时开展两种种业务，其风风险可以起到到对冲互抵的的作用三是保险业务务诱人的盈利利性四是银行开展展保险业务享享有规模经济济效益（二）金融服服务类业务（（25）5、其他的新新型金融服务务（1）与不动动产投资和管管理有关的收收费服务：如如物业管理、、不动产经纪纪、不动产转转让认证等不动产业务将将会成为银行行、特别是银银行持股公司司积极开拓的的新领域（2）各种与与资产负债表表表外项目有有关的新型服服务：如买卖卖掉期、利率率上限、下限限和双限等（3）开展风风险投资业务务：在风险投投资中，银行行临时性成为为企业的所有有者；如果企企业营运成功功，银行可以以比原先投资资高得多的价价格转让其所所有权，从中中获取高收益益三、表外业务务的特点及风风险表现（一）表外业业务的特点（二）表外业业务的风险（一）表外业业务的特点（（1）1、灵活性大大（1）银行参参与方式的多多样性银行可直接作作为交易者进进入市场，如如期权、期货货、票据发行行便利、贷款款承诺、信用用证业务等还可以在表外外业务中充当当中介人（2）交易方方式的多样性性可选择场内交交易，也可以以选择柜台交交易银行经营的表表外业务可在在有形市场进进行，也可在在无形市场进进行（一）表外业业务的特点（（2）2、规模庞大大现行金融法规规一般对表外外业务不要求求资本金或只只要求较少的的资本金，使使其杠杆比率率较高，即只只需要较少的的资本金就能能从事巨额的的交易活动大多数表外业业务在几千万万美元到上亿亿美元3、交易集中中从事表外业务务的机构以大大银行、大公公司居多到1993年年底，美国国的J．P．摩根、摩摩根斯坦利等等从事的衍生生工具合约价价值高达7.2万亿亿美元，占当当年全球未清清偿合约价值值的40%左右（一）表外业业务的特点（（3）4、盈亏巨大大许多表外业务务操作建立在在对利率、汇汇率的预期基基础上，加之之交易规模巨巨大，预期正正确与否，带带给银行的收收益和损失是是对等的。5、透明度低低表外业务的规规模和质量不不能在财务报报表上得到真真实体现，使使金融管理当当局、股东、、债权人、银银行外部和内内部的工作人人员难以了解解银行经营的的风险状况。。（二）表外业业务的风险（（1）根据巴塞尔委委员会的定义义，表外业务务主要有10种风险：：1、信用风险险指借款人还款款能力发生问问题而使债权权人遭受损失失的风险。主要表现在或或有债权与债债务的表外业业务中，如信信用证、包销销的票据发行行便利业务；；场外期权交易易，期权卖方方因破产或故故意违约而使使买方避险目目的落空等。。（二）表外业业务的风险（（2）2、市场风险险指由于市场价价格波动而使使债权人蒙受受损失的风险险。如因利率汇率率变化使银行行预测失误，，导致资产损损失。3、国家风险险指银行以外币币供给国外债债务人的资产产受到损失的的可能性。主要由债务人人所在国政治治、经济、军军事等因素造造成的。（二）表外业业务的风险（（3）国家风险引发发的三个派生生风险：（1）转移风风险：由于债债务人所在国国限制外汇出出境而使债务务人不能按期期履约而引起起的风险。（2）部门风风险：由于债债务人所在国国经济政策调调整而使债务务人所在行业业或部门经营营受到影响，，使债务人不不能按期履约约。（3）主权风风险：由于债债务人所在国国的信用等级级下降而给债债权人带来的的风险。（二）表外业业务的风险（（4）4、流动性风风险指在表外业务务活动中，特特别是在金融融衍生交易中中，交易一方方想进行对冲冲，轧平其交交易标的的头头寸时，找不不到合适的对对手，无法以以合适的价格格在短时间内内完成抛补而而出现资金短短缺所带来的的风险。通常发生在银银行提供过多多的贷款承诺诺和备用信用用证时，因无无法满足客户户随时提用资资金的要求而而表现出的风风险。（二）表外业业务的风险（（5）5、筹资风险险指银行因自有有资金不足，，又无其他可可动用资金，，在交易到期期日无法履行行合约的风险险。6、结算风险险指在从事表外外业务后，到到交割日不能能即时履约产产生的风险。。结算风险会使使银行面临信信用风险、市市场风险和流流动性风险。。（二）表外业业务的风险（（6）7、运作风险险由于银行内部部控制不力，，对操作人员员的授权管理理失误，或者者是业务人员员工作失误，，内部工作人人员利用电脑脑犯罪作案等等给银行带来来的损失8、定价风险险指由于表外业业务内在风险险尚未被人们们完全掌握，，无法对其作作出正确的定定价而丧失或或部分丧失弥弥补风险能力力的损失（二）表外业业务的风险（（7）9、经营风险险指由于银行经经营决策失误误，导致在表表外业务，特特别是金融衍衍生交易中搭搭配不当，银银行在交易中中处于不利地地位，或在资资金流量时间间上不对称，，而在一段时时间内面临风风险头寸敞口口所带来的风风险10、信息风风险指表外业务给给银行会计处处理带来诸多多困难，无法法真实反映银银行财务状况况，使银行管管理层和客户户不能及时得得到准确的信信息，从而作作出不适当的的投资决策而而受到的损失失四、表外业务务的管理（一）商业银银行对表外业业务的管理（二）对表外外业务活动的的监督（三）调整会会计揭示方法法（一）商业银银行对表外业业务的管理（（1）1、建立有关关表外业务的的管理制度（1）信用评评估制度：加强对交易对对手的信用调调查与信用评评估，避免与与信用等级较较低的交易对对手进行交易易；坚持按交易对对手的信用等等级确定交易易规模、交割割日期和交易易价格。（2）业务风风险评估制度度：建立表外业务务风险测量方方法与测量指指标体系，确确定每笔业务务的风险系数数，并按业务务的风险系数数收取佣金。。（一）商业银银行对表外业业务的管理（（2）（3）双重审审核制度：前前台交易员和和后台管理人人员严格分工工，各负其责责，以对交易易活动进行有有效的监督。。前台交易员要要根据市场变变化，及时调调整风险敞口口额度；后台管理人员员应作好跟踪踪结算，发现现问题及时报报告，以便采采取补救措施施。（一）商业银银行对表外业业务的管理（（3）2、改进对表表外业务风险险管理的办法法（1）注重成成本收益率：：提高银行资资产利润率增增加银行抗风风险的能力。。（2）注重杠杠杆比率管理理：根据银行行本身的财务务状况及每笔笔业务的风险险系数，运用用较小的杠杆杆比率，以防防失误。（3）注重流流动性比率管管理：如在贷贷款承诺中要要求客户提供供补偿金额，，在备用信用用证下要求客客户提供押金金，以减少风风险，保证清清偿力。（二）对表外外业务活动的的监管（1））1、完善报告告制度、加强强信息披露建立专门的表表外业务报表表，定期向金金融管理当局局报告交易的的协议总额、、交易的头寸寸，交易对手手的情况等。。1993年《《巴塞尔建议议书》要求商商业银行将交交易帐簿与贷贷款帐簿分离离。具体划分为：：（二）对表外外业务活动的的监管（2））贷款帐簿：记记载为日常存存、贷款进行行套期抵补的的期权头寸等等。这些头寸寸主要受长期期信用风险的的影响交易帐簿：记记载其他期权权头寸。这些些头寸主要受受短期市场风风险影响，包包括特殊风险险与一般风险险2、依据资信信认证，限制制市场准入一些国家规定定凡参与表外外业务活动的的机构必须达达到政府认可可的权威的资资信评级的某某个级别（二）对表外外业务活动的的监管（3））3、严格资本本管制、避免免风险集中1988年的的《巴塞尔协协议》对商业业银行表外业业务提出了严严格的资本要要求，并采采用一种适用用性较强的综综合方法计量量表外项目的的风险及其资资本要求通过信用转换换系数把各类类表外业务折折算成表内业业务余额，然然后根据表外外业务涉及的的交易对手方方或资产的性性质确定风险险权数，再用