中小型企业筹资存在的问题及解决对策

中小型企业筹资存在的问题及解决对策

值得注意的是，中国的企业资本正在面临严重困难。一方面,大型企业得到了很多的资金注入,包括银行的支持、风险投资基金的投资、个体居民的股票购买等,这都为大型企业提供了大量的现金来使其不断发展。而另一方面,中小型企业由于其自身的弱势,得不到银行、风投基金和个体投资者的选择,得不到金融社会的认可而陷入了筹资的困境之中,发展艰难。为此,我们应该对中小型企业给予更多的关爱,仔细去研究他们在发展过程中遇到的各种问题,从而让他们能够更好的发展,推动经济社会,使经济社会有更多的活力。一、关于公司融资(一)中小企业发展和动向的需要资金来存储所谓的企业筹资,其实就是筹集资金,对于几乎所有企业来说,这都是不可避免的一个环节,而企业筹集资金的多少也影响和制约着企业未来的发展和动向,决定了企业的规模。一个企业如果能够筹集到足够甚至充足的资金,就能够运用这些资金来给自己企业所生产的产品来进行产品的运作,比如扩展市场领域、通过科技研发提高产品科技含量、通过市场调查提高产品的用户满意度、通过宣传提高产品的名声等等,而这些运作都是需要足够的资金来支持的。也因此,对于一个企业来说,筹集更多的资金去进行资本的运作是必要的,是每个企业都应该去尽力做到的事情。(二)银行贷款的融资筹集资金根据渠道的不同,主要可以分为银行机构的信用贷款、其他金融机构的投资还有居民的投资。这其中,最主要的筹资方式就是向银行贷款,以企业的信用作为抵押,来获得足够的资金,这样能够快速获得大量的资金,而另外一种很主要的方式就是去向居民们去筹资,因为居民的收入虽然少,但是因为居民的人数比较多,而且居民都有一些储蓄,可以进行投资,所以总体的资金还是相当可观的,而且居民收入不需要给予利息,只需要给他一些分红就好了,这会降低资本的价格,让企业能够获取更多的居民储蓄。二、中小企业经营能力的较差从上述的说明之中可以看出,企业可以通过银行和个体投资者来进行筹资,然而实际情况是,在现在社会之中银行为了避免资本风险,很难把大量的资金交给中小企业,而是交给能够更安稳处理资本的大企业,这样能够有效规避风险,从而实现银行的合理发展。而对于个人投资者来说,也会遇到类似的问题,并且更加严重,个人投资者在面对风险更高的情况的时候,更难以决定将资金进行投资,所以个人投资者会比银行更倾向于大型企业和其他安全性较高的投资方式。由此可见,中小型企业在筹资方面是存在着很大的问题的,主要有内部和外部两种因素。从内部因素上来说,中小型企业本身的规模不大,流动资金不多,在企业的经营方面占据着劣势,尤其是持续经营的能力不够强大,在产品市场发生了一些波动的情况之下,企业的经营状况会收到巨大的打击,着会严重影响企业的生命力和再投资能力。不仅如此,这种较差的经营能力会使得中小企业难以接受更多的资金投资,难以扩大规模,这样的话,企业的经营能力就更难以上去,由此形成了一种恶性的循环,这种循环是致命的,对于中小企业来说,难以有效的脱离这个怪圈,产生一个良性的循环。除了这个因素,中小企业在向银行寻求信用贷款的时候,因为没有足够的信用作为支撑,这使得银行很难对中小型企业贷款,这种信用不足的问题很多情况下正是由于企业本身规模小,经营能力不强引起的,这使得中小企业难以达到信用贷款的准入门槛。还有一个因素就是,中小型企业相对大型企业来说,对于资金的利用程度更低,这就导致了资本的流速变慢,对于资金的使用更加低效。正是基于这三个因素的考虑,中小型企业在受到自身规模和市场份额的影响下,难以通过较差的内部条件与更大型的企业向竞争,而筹得资金。从外部因素上考虑,还有三个因素使得中小型企业筹资困难,分别是政府方面、银行方面和风险投资基金方面。从政府而言,我国相对于其他国家来说,并没有学习其他国家对中小型的企业进行扶持,在中小型创业板方面也并没有太多的金融管理,而是完全放开市场竞争,让中小企业与大企业进行竞争,在这种情况下,中小企业想要获得发展机会,就只能形成联盟,或者是依附于同类型产品生产的大型企业,这就使得中小企业的发展更加艰难,难以实现最初的兴起。而从银行方面来说,中小型企业在申请信用贷款时,银行会考虑到更多的不安全因素。首先就是银行对于信用贷款的抵押物要进行严格的审查,相对于大型企业而言,中小型企业因为资信度较低,需要抵押物的价值占贷款的比例更高,不仅如此,银行还会对抵押物的未来变现数值和抵押物本身的贬值风险进行评估,如果抵押物本身存在着不容忽视的降价风险,那么银行会适当减少贷款额度的,这就会在一定程度上影响中小型企业的筹资力度。从风险基金投资来说,中小型企业由于在所处的产业并不是位于领头地位,因而在风险投资基金进行投资的时候,更多考虑的是那种有更高的发展空间,有更好的发展条件,有一种很少人探索到的商业模式但是却是相对成熟、有经营空间和良好前景的商业探索。但是这些对于中小型企业都是不具备的,所以中小型企业很少会得到风险投资的青睐。因此,中小型企业在外部是很难受到重视的。基于这种内部和外部两方面的考虑,中小型企业在筹资方面处于绝对的劣势,需要通过合理的方法来解决。三、调整金融机构面对中小型企业筹资困难的这个问题,应对的措施有两种。第一种是针对中小型企业的贷款问题。首先,在给中小型企业进行贷款的时候,政府应该给予更多的政策扶持,比如可以建立专门给中小型企业提供贷款的有国家资金支持的金融机构,这对于中小型企业是很重要的,可以有效提高中小型企业的筹资能力,除此之外,政府还可以降低贷款抵押措施、降低贷款利率、提高贷款额度,为中小型企业的贷款提供最大限度的方便。除了政府,银行也应该调整信贷模式,适当的通过动态完整的产业程度信用评级来给中小型企业贷款进行判定,这样,很多中小型企业就能够得到合理的贷款,筹集到资金。第二种是针对中小型企业自身的劣势问题。放宽贷款限制只是治标不治本的方法,真正能够让中小型企业得到发展的还是让中小型企业自身的发展能力得到提升。四、提升市场竞争力,减少