（会计学专业论文）农村信用社农户贷款风险评价与控制研究.pdf

华北电力大学硕士学位论文摘要 摘要 农村信用社是目前我国农村资金和金融服务的主要提供者，其贷款风险的高 低直接关系到自身的生存和发展。本文对农村信用社的历史进行了回顾：阐述了 贷款风险的概念、特征和农户经营的特点；根据农村信用社贷款风险的特点，建 立了“农村信用社农户贷款风险评价指标体系”；采用a h p 一模糊综合评价方法 建立了农村信用社农户贷款风险评价模型，并将该模型进行了应用，通过实证研 究，证明该模型是有效的；最后提出了农户贷款风险的控制措施，为农村信用社 管理当局提供参考。 关键词：农村信用社，农户，贷款风险，评价，控制 a b s t r a c t r u r a lc r e d i tc o o p e r a t i v eu n i o n s ( r c c u ) a r em 萄o rp r o v i d e r so fn l r a lc a p i t a la n d f i n a n c i a ls e r v i c e si nc l l i n ac u r r e n t l y t h er i s ko ft h e i rl o a i l sd i r e c t l yi sr e l a t e dt ot h e i r s u r v i v a la n dd e v e l o p m e n t i nt i l i st h e s i s ，t h eh i s t o 巧o fm r a lc r e d i tc o o p e r a t i v eu n i o n s i sr e c a l l e d r h ec o n c e p t so fl o a l l sr i s ka i l dt h ec h a r a c t e r i s t i c so fl o a n sr i s ka n d 伽m e r s o p e r a t i n g2 u r ee x p o u n d e d 7 i 1 1 er c c u sf 缸m e r sl o a n sr i s ke v a l u a t i o ni n d e xs y s t e mi s e s t a b l i s h e da c c o r d i n gt ot h ec h a r a c t e r i s t i c so fr c c u sl o a i l sr i s k t h ea h p f u z z y c o 叫) r e h e n s i v ee v a l u a t i o nm e t h o di su s e dt oe s t a b l i s hai 配c u 加m e r s l o a nr i s k e v a l u a t i o nm o d e l t h em o d e l i s 印p l i e d t h ee m p i r i c a ls t u d y s h o w st h a tt h em o d e l i s e f - f e c t i v e a tl a s t ，s o m ec o n t r o lm e a s u r e so ff a m l e r s l o a l l s 订s ka r es u g g e s t e di no r d e r t op r o v i d ei n f 0 肌a t i o nt om a l l a g e m e n ta d m i n i s t r a t i o no fr c c u w a n gx u e ( a c c o u n t i n g ) d i r e c t e db yp r o f l iz e h o n g k e yw o r d s ：川髓lc r e d i tc o o p e r a t i v e su n i o n s ，f a m e r s ，l o a n sr i s ke v a l 聃t i o n ， c o n t r o l 华北电力大学硕士学位论文摘要 摘要 农村信用社是目前我国农村资金和金融服务的主要提供者，其贷款风险的高 低直接关系到自身的生存和发展。本文对农村信用社的历史进行了回顾：阐述了 贷款风险的概念、特征和农户经营的特点；根据农村信用社贷款风险的特点，建 立了“农村信用社农户贷款风险评价指标体系”；采用a h p 一模糊综合评价方法 建立了农村信用社农户贷款风险评价模型，并将该模型进行了应用，通过实证研 究，证明该模型是有效的；最后提出了农户贷款风险的控制措施，为农村信用社 管理当局提供参考。 关键词：农村信用社，农户，贷款风险，评价，控制 a b s t r a c t r u r a lc r e d i tc o o p e r a t i v eu n i o n s ( r c c u ) a r em 萄o rp r o v i d e r so fn l r a lc a p i t a la n d f i n a n c i a ls e r v i c e si nc l l i n ac u r r e n t l y t h er i s ko ft h e i rl o a i l sd i r e c t l yi sr e l a t e dt ot h e i r s u r v i v a la n dd e v e l o p m e n t i nt i l i st h e s i s ，t h eh i s t o 巧o fm r a lc r e d i tc o o p e r a t i v eu n i o n s i sr e c a l l e d r h ec o n c e p t so fl o a l l sr i s ka i l dt h ec h a r a c t e r i s t i c so fl o a n sr i s ka n d 伽m e r s o p e r a t i n g2 u r ee x p o u n d e d 7 i 1 1 er c c u sf 缸m e r sl o a n sr i s ke v a l u a t i o ni n d e xs y s t e mi s e s t a b l i s h e da c c o r d i n gt ot h ec h a r a c t e r i s t i c so fr c c u sl o a i l sr i s k t h ea h p f u z z y c o 叫) r e h e n s i v ee v a l u a t i o nm e t h o di su s e dt oe s t a b l i s hai 配c u 加m e r s l o a nr i s k e v a l u a t i o nm o d e l t h em o d e l i s 印p l i e d t h ee m p i r i c a ls t u d y s h o w st h a tt h em o d e l i s e f - f e c t i v e a tl a s t ，s o m ec o n t r o lm e a s u r e so ff a m l e r s l o a l l s 订s ka r es u g g e s t e di no r d e r t op r o v i d ei n f 0 肌a t i o nt om a l l a g e m e n ta d m i n i s t r a t i o no fr c c u w a n gx u e ( a c c o u n t i n g ) d i r e c t e db yp r o f l iz e h o n g k e yw o r d s ：川髓lc r e d i tc o o p e r a t i v e su n i o n s ，f a m e r s ，l o a n sr i s ke v a l 聃t i o n ， c o n t r o l 声明尸l 垌 本人郑重声明：此处所提交的硕士学位论文农村信用社农户贷款风险评价 与控制研究，是本人在华北电力大学攻读硕士学位期间，在导师指导下进行的研 究工作和取得的研究成果。据本人所知，除了文中特别加以标注和致谢之处外， 论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得华北电力大 学或其他教育机构的学位或证书而使用过的材料。与我一同工作的同志对本研究 所做的任何贡献均已在论文中作了明确的说明并表示了谢意。 学位论文作者签名：曼垄日 关于学位论文使用授权的说明 本人完全了解华北电力大学有关保留、使用学位论文的规定，即：学校有 权保管、并向有关部门送交学位论文的原件与复印件；学校可以采用影印、缩 印或其它复制手段复制并保存学位论文；学校可允许学位论文被查阅或借阅； 学校可以学术交流为目的，复制赠送和交换学位论文；同意学校可以用不同方 式在不同媒体上发表、传播学位论文的全部或部分内容。 ( 涉密的学位论文在解密后遵守此规定) 作者签名：导师签名： 日期：压以垒埋日期： 2 ，2 砌 华北电力大学硕士学位论文 1 1 研究背景及意义 第一章引言 “三农”问题一直是党和国家关注的焦点。2 0 0 5 年1 2 月3 1 日，中共中央及国 务院发布了中共中央国务院关于推进社会主义新农村建设的若干意见。增加农 民收入、建设社会主义新农村、构建和谐社会成为社会主义现代化建设的关键环节。 前不久，党的十七大刚刚闭幕。在开幕式上，胡锦涛总书记发表讲话指出，必须统 筹城乡发展，推进社会主义新农村建设；解决好农业、农村、农民问题，事关全面 建设小康社会大局；要把发展现代农业、繁荣农村经济、促进农民增收作为首要任 务。 当前农业和农村发展仍然处在艰难的爬坡阶段，农业基础设施薄弱、农村社会 事业发展滞后、城乡居民收入差距扩大的矛盾依然突出，解决好“三农”问题仍然 是工业化、城镇化进程中重大而艰巨的历史任务。农村金融问题是纷繁复杂的农村 经济发展中的一个突出的问题，只有认真解决这个问题，我国农村经济才能进入良 性的可持续的发展轨道。 从目前金融体系构成来看，中国农业发展银行的主要任务是承担国家规定的政 策性金融业务，并代理财政性支农资金的拨付，其业务不直接涉及农户。中国农业 银行主要满足基础设施建设、企业法人的资金需求，已逐渐淡化了农村中小客户， 农村基层的营业网点减少后，留下来的营业所往往主要经营储蓄存款业务。两大 “农”字头银行在农村经济发展中所应发挥的重要作用已日渐减弱。此外，邮政储 蓄规模迅速发展，成为分流农村资金的主要渠道。各大商业银行纷纷向大、中城市 转移和集中，县及各乡、镇机构网点大幅减少。 农村信用社是经中国人民银行批准设立、由社员( 包括入股的农户、信用社职 工和农村各类具有法人资格的经济组织) 入股组成、实行社员民主管理、主要为社 员提供金融服务的农村合作金融机构，是独立的企业法人。当前，作为我国主要 的农村金融机构一一农村信用社是目前农村资金的主要供给者和金融服务的主要 提供者。在新形势下，农村信用社作为服务农村金融的主力军的地位得到了进一步 的提高，其经营状况的优劣直接影响着农业现代化进程和农村经济的健康发展。 但不容忽视的是，农村信用社在生存和发展的过程中还面临诸多困难和问题， 表现在： ( 1 ) 从服务的环境和对象来看：农村信用社长期以来隶属关系几经变动。农业的 生产较大程度地受到自然灾害的影响，具有先天弱质性，这导致其贷款风险更为突 华北电力大学硕士学位论文 出；农村地域广阔，农户分散，资本需求数额总的来看偏小，且期限较长，农村的 信用环境较差，抵押品大多无法集中，管理困难；农民尤其是绝大多数不太富裕的 农民，在金融市场中处于边缘地位，经济实力差，在市场经济中处于很被动的地位。 ( 2 ) 从农信社本身来看：一方面，信用社有大量的不良贷款，而且还存在着很多 抵债资产，这些抵债资产大部分来源于低质量的贷款，它们的消化需要时间和资金， 抵债资产的绝大部分实际价值远远低于账面价值；另一方面，农信社现在的总体管 理水平比其它商业银行低，贷款风险管理的意识较差，评价的体系欠科学，风险控 制的方法比较简单。 因此，如何将贷款风险控制在可承受的范围内，已成为亟待解决的问题。农村 信用社的贷款风险的产生及影响因素有其自身的特点，与其它商业银行所遇到的贷 款风险存在着以下显著区别，主要体现在： ( 1 ) 对于商业银行发放的工商贷款来说，贷款二重支付后一般购回原料，从原料 到半成品再到成品，贷款始终占用于某种物质形态上。而农村信用社发放的贷款面 向“三农”，缺乏物资保证，风险较大，虽然在初始阶段也占用在物资上( 如种子、 农药、化肥等) ，但随着种子的播种，农药、化肥的施用，只是形成和提高了生产 能力，其物质形态随即消失。 ( 2 ) 工商企业资金活动透明度高，能够通过企业账表和银行结算渠道反映出来。 而农信社发放的贷款是被生产占用了还是被生活挤用了，是占用于实物还是占用于 货币，或是转化成储蓄，难以全面准确掌握，即：资金运行轨迹不清，这给农信社 贷款的管理和清收带来了风险。 ( 3 ) 农户经营管理水平低，市场经济意识有待加强，资金的使用带有很大的盲目 性。 ( 4 ) 农业自然风险大，极易遭受自然灾害的袭击，农业保险也远远不像工商业那 样普遍，影响贷款本息按期收回。 ( 5 ) 农村的信用环境较差。农业生产在地域上的分散性和人口的盲目流动给贷款 带来了风险。农民的法制观念、信用观念相对淡薄，对于以还本付息为客观要求的 贷款存在着一些模糊认识，认为贷款是救济金，是无偿的拨款，从而增加了回收的 难度。 贷款质量是农村信用社生存和发展的生命线，如果贷款拖欠和难以收回，会对 信用社的正常运营产生灾难性的影响。因此，为了保证信贷资金的安全、引导农村 资金回流、增强风险防范能力、提高农信社经济效益、促进农民增收、发展农村经 济，对农村信用社贷款的风险进行评价与控制是很重要的，具有重大的现实意义。 农村信用社的贷款对象包括企业和农户。对企业贷款风险的研究已经很多。在 2 华北电力大学硕士学位论文 调研中，笔者了解到，农户贷款在农信社发放的贷款总额中所占的比例比企业贷款 少，但农户贷款风险的高低同样关系到农信社信贷资金的安全，关系到农信社在群 众中的威信。目前，对于农户贷款风险的研究还不多。因而，本文选择研究农户贷 款风险，从而为农村信用社更好地控制风险提供参考。 1 2 国内外研究动态 1 2 1 国外研究动态 虽然风险一直伴随着金融机构的贷款， 准，国外学者和机构基于不同的理论基础， ( 1 ) 基于主观权重的贷款风险评价模型 这种方法推出相对较早、发展较成熟， 分模型等。 但对贷款风险的评价一直没有统一的标 提出了不同的贷款风险评价模型。 主要包括5 c 法、信用评级模型、信用评 “5 c ”评估法。2 0 世纪8 0 年代至今，“5 c ”评估法一直是国内外多数银行金 融机构主要采用的风险评价技术。该方法从品德( c h a r a c t e r ) 、盈利及还款能力 ( c a p a c i t y ) 、资本实力( c a p i t a l ) 、抵押品( c o l l a t e r a l ) 和经营环境条件( c o n d i t i o n s ) 五 个方面，进行定性分析以判别借款人的还款意愿和还款能力，但该法的缺陷是主观 性太强。 信用评级模型。美国货币管理办公室( o c c ) 开发的信用评级系统将贷款分为 五级：正常贷款、关注贷款、次级贷款、可疑贷款、损失贷款。信用评级是现今国 际通行的风险管理技术和方法，但缺点是违约率和信用级别的规定不能全部反映实 际情况。 信用评分模型。该模型主要包括多元线性概率模型、l o g i t 模型、p r o b i t 模型、 线性判别分析、z e t a 模型等，其中以z e t a 信贷风险模型为代表。美国的爱德华阿 尔特曼博士( e d w a r “a l t m a n ) 在1 9 6 8 年建立了五变量z s c o r e 模型。此后，a l t m a u l 及 其他学者又在此基础上进行扩展，从信用分析的2 7 个变量中得出七个变量，建立了 z e t a 信贷风险模型。这一模型使用了多个财务指标进行计算，每个财务指标比率都 与债务人的经营成果和财务状况有关，从而便于分析债务人的偿债能力。 ( 2 ) 基于期权定价理论和金融市场信息的评价模型 这类模型的理论依据是b l a c k s c h o l e s m e n o n 的期权定价模型。依据该模型， 当公司资产的市场( 清算) 价值低于其短期负债价值，该公司实质上已经丧失了偿债 能力。 期限结构模型和债券违约率模型 3 华北电力大学硕士学位论文 l o n g s t a f f ( 1 9 9 5 ) 在as i m p l ea p p r o a c ht ov a l u i n gr i s k yf i x e da n df l o a t i n gr a t e d e b t 中认为应注意公司的资本的期限结构，如果超过合理界限，就有可能发生还 贷困难，构成违约心1 。 j a r r o wr a ( 2 0 0 1 ) 在d e f a l u l tp a r a m e t e re s t i m a t i o nu s i n gm a r k e tp r i c e s 中提出 一个双因素模型，将市场风险因素添加到信用风险评价模型中来口1 。 神经网络分析系统 t r i p p i 和t u r b a n 于1 9 9 6 年将神经中枢网络系统应用于信用风险分析。 a l t m a n ，e 、r e s t i ，a 和s i r o n i ，a ( 2 0 0 4 ) 在d e f a u l tr e c o v e 巧r a t e si nc r e d i tr i s k m o d e l i n g ：ar e v i e wo f t h el i t e r a t u r ea n de m p i r i c a le v i d e n c e 中对神经网络法和z e t a 的比较研究中得出结论，神经网络分析方法在信用风险识别和预测中的应用，并没 有实质性的优于线性评价模型h 1 。 ( 3 ) 基于资产组合管理的贷款风险评价模型 这类信用风险度量模型以马克威茨的资产组合理论为基础。目前在国际银行界 流行的资产组合管理模型主要包括：c r e d i t m e t r i c s 模型、k m v 模型、c r e d i t r i s k + 模 型、c r e d i t p o r t f o l i o v i e w 模型。 1 9 9 7 年以摩根士丹利为代表的几家金融机构联合推出的c r e d i t m e t “c s 模型应用 v a r ( v a l u e + r i s k ) 分析框架，对一些非上市流通的资产( 如贷款等) 进行估价和信用 风险评价，该模型突破了信用风险仅仅局限于违约率的思想。 k m v 模型是基于个体的预期违约率，与c r e d i t m e t r i c s 模型区别在于为了操作便 利而设定了不同的假设。但模型是静态的，难以准确地衡量那些财务杠杆比率不断 发生变化企业的风险大小。 c r e d i t r i s k + 模型是由瑞士信贷银行于1 9 9 7 年底开发并推出的，模型以保险精算 学为基础，假设贷款违约率服从泊松分布，通过估算债券和贷款组合违约的损失分 布，来计算应提取的授信损失准备。 m c k i n s e y 公司开发的c r e d i t p o r t f o l i o v i e w 模型和c r e d i t r i s k + 模型一样，仅仅度 量违约的风险。该模型将违约概率看成一系列宏观经济变量( 如失业率、利率等) 的 函数。这四个模型是当今国际上最具代表性的金融机构贷款风险评价模型。 1 2 2 国内研究动态 在农村信用社贷款风险的产生原因方面： 浙江温岭市农村信用联社林国妙( 2 0 0 1 ) 在解决农业贷款投入与风险矛盾的 途径中认为形成贷款风险的原因包括客观因素( 自然灾害冲击、市场价格冲击、 农业贷款被农户用于生活消费) 和主观因素( 放贷时疏于调查) 。农村信用社必须 4 华北电力大学硕士学位论文 积极寻求支农新办法，增强农民防险能力，培育农民信用意识，继续完善贷款管理 责任制，落实制约机制和激励机制喵1 。 中国人民大学周脉伏( 2 0 0 6 ) 在农村信用社制度变迁与创新中，站在农村 信用社制度变迁的角度对农村信用社进行了系统的研究。在合作化时期，农村信用 社的作用不强，带有明显的政治色彩，成为救济穷人的慈善机构，风险巨大，亏损 是必然的。在人民公社时期，农村信用社的管理体制反复调整，成为政府的附属物， 中央政府是最后的风险承担者。改革开放后，农村信用社同中国农业银行脱钩，由 中国人民银行管理，中央政府要求农村信用社积极支持“三农”融资，由于农业的 先天弱质性及其它原因，贷款的回收依然面临着高风险1 。 中国人民大学农业与农村发展学院李正波、高杰、崔卫杰( 2 0 0 6 ) 在农村信用 社农户贷款的信用风险评价研究中根据实地调查资料，采用l o g i t 模型对我国农 村农户贷款违约的影响因素进行了实证分析，结果表明：贷款利率、贷款期限、信 用社服务、非种养业收入和自营支出对农户是否违约有着显著的影响；年龄、教育 年限、农业支出对农户是否违约也有较大影响h ，。 在农村信用社贷款风险的控制措施方面： 中国人民银行郑州中心支行骆波( 2 0 0 2 ) 在农村信贷资金问题研究中认为， 对于贷款的风险，需要大力整治农村金融环境。一是加强对农民信用和法律知识的 宣传。二是积极在农村推行“信用乡( 镇) 、信用村、信用户的评定工作，并建立 借款人行为激励和约束机制以及信用档案。三是打击逃避金融债务行为，对不守信 用、有钱不还的“赖户”、“钉子户”，要利用法律、行政等手段实行联合制裁阻1 。 四川大学的胡严政( 2 0 0 4 ) 在其硕士论文我国农村信贷资产质量状况的实证 研究中指出，农村信用社进行风险评价和控制时需要遵守三个准则：安全性、流 动性和效益性。安全性是前提，只有保证了资金的安全、无损，才能使资金产生效 益；流动性是条件，只有保证了资金的正常流动，才可能确立其中介地位，各项业 务活动才能顺利开展：效益是经营的结果，建立农村信用社，就是为了向广大农户 提供金融服务，达到提高社会经济效益，促进农村经济发展的目的阳1 。 山西山阴县农信联社刘志平、武冬山( 2 0 0 5 ) 在农信社如何加强信贷风险管 理中认为要加强信用风险管理，需完善以下工作：一是落实责任追究，进一步增 强执行制度的严肃性，极大地调动责任人清收积极性。二是实行资产管理考核暂行 办法，明确清收权利与义务，实行工资收入与清收情况挂钩制度。三是不断创新不 良贷款清收方法。四是加强抵债资产管理，防止资产二次流失。五是用足用活政策， 做好报呆核销工作，加大不良贷款核销力度n 引。 河南内乡县农村信用联社韩付军( 2 0 0 6 ) 在农村信用社不良贷款盘活要处理 5 华北电力大学硕士学位论文 好五个方面的关系中认为：一要正确处理好与贷款户的关系。严格按照信贷管理 办法办理贷款手续，恪守职业道德。二要处理好与经济发展的关系。信贷政策要求 农信社的新贷投入当年平衡与农业生产资金回笼的时间不相和谐，如果盲目追求到 期贷款必须收回，有悖于贷款的初衷。三要处理好与同仁的关系。在信贷投放过程 中，往往出现贷款户“多头贷款”现象。如果互相使绊，彼此利益都会受损失。四 要处理好与相关职能部门的关系，公检法司等部门既是农村信用社的制约部门，又 是能够维护其合法权益的部门。五要处理好与地方党委政府的关系n 。 中共江苏如东县委党校薛志林( 2 0 0 6 ) 在化解农村信用社会融风险的对策研 究中认为就一般商业贷款的风险控制而言，主要是健全贷款的论证、审批程序、一 强化贷款的使用管理，提取贷款损失准备金。但对于农信社贷款的风险控制，除了 可以应用一般商业贷款的风险控制手段，还要采取以下措施：一是建立以农村信用 社为主体、非政府组织等机构为补充的组织体系。二是根据贷款资金需求的多层次 确定放贷对象。三是坚持小额贷款的市场运作。四是运用相应的财政政策以降低风 险。五是建立农业重大自然灾害风险补偿机制纠。 严迅建( 2 0 0 6 ) 在论农村信用社信贷风险管理中指出，要通过教育和引导， 使农村信用社的全体员工特别是管理者和经营者树立贷款质量第一的观念，把贷款 风险防范贯穿于经营管理活动的全过程。信贷的投放应有所为有所不为，选准支撑 点，培植优良的贷款客户群体；坚持原则，建立健全信贷风险管理内控机制和信贷 档案，有效预警信贷风险；加强贷款文化建设，促进精神、物质双丰收n 引。 。江西南昌市洪都农村信用合作联社李莉( 2 0 0 6 ) 在谈农村信用社的风险防范 中认为，农信社的经营风险具有隐蔽性和扩散性的特点。建立、健全经营风险管理 方法和体系是防范经营风险发生的前提；实施经营风险防范的有效措施是信用社健 康持续发展的保障，包括信用风险防范、操作风险防范和决策管理风险防范n 4 1 。 广西贵港市农村信用合作社联合社黄海滨( 2 0 0 6 ) 在加强农村信用社财务管 理工作的途径中指出，农村信用社财务管理关系到其自身的生存和发展，要积极 创新和推销农信社的金融产品，拓展中间业务，努力增加财务收入。农户生产生活 上的资金要以小额贷款为主，但要降低劳动成本，更要防止大批量的贷款沉淀，尽 量发放担保抵押贷款n 5 1 。 在贷款风险的评价方法方面： 天津大学王春峰，李汶华( 2 0 0 0 ) 在商业银行信用风险评估：投影寻踪判别 分析模型中运用投影寻踪判别分析模型对商业银行的信用风险进行了评估引；在 小样本数据信用风险评估研究中针对商业银行信用风险评估有效历史数据样本 容量小的特点，提出了小样本情况下的信用风险评估建模技术n 。 6 华北电力人学硕士学位论文 天津大学张维，李玉霜，王春峰( 2 0 0 0 ) 在递归分类树在信用风险分析中的应 用中运用“递归分类树 方法对商业银行信用风险进行分析n 8 1 。 上海财经大学金融学院施锡铨，邹新月( 2 0 0 1 ) 在典型判别分析在企业信用风 险评估中的应用中运用“典型判别分析 对企业信用风险进行了评估n 引。 天津大学王春峰，康莉( 2 0 0 1 ) 在基于遗传规划方法的商业银行信用风险评估 模型中运用“遗传规划”方法对商业银行的信用风险进行评估乜0 1 。 中南财经政法大学蒲建平，余剑( 2 0 0 1 ) 在贷款定价的期权分析及对中国银行 信用风险思考中利用贷款定价的期权分析对我国银行信用风险进行了考察乜。 天津大学管理学院彭书杰，詹原瑞( 2 0 0 2 ) 在国内外两种信用风险模型的比较 与剖析中对近年来西方国家提出的信用风险模型c r e d i tr i s k + 模型和我国目前 所使用的贷款风险度量方法做了详细的比较分析乜2 1 。 天津大学管理学院彭书杰，胡素华( 2 0 0 3 ) 在信用风险模型综述中阐述了信 用风险模型的构成要素与基本框架，介绍了信用风险模型的应用与发展趋势乜引。 湖南科技大学邹新月( 2 0 0 5 ) 在v a r 方法在银行贷款风险评估中的应用中采 用v a r 方法对银行贷款的风险进行了评估幢制。 天津大学管理学院王春峰，赵欣，韩冬( 2 0 0 5 ) 在基于改进蚁群算法的商业银 行信用风险评估方法中将蚁群算法应用于商业银行的信用风险评估问题，通过将 计算结果与回归分类算法、判别分析和遗传规则进行比较，表明应用该算法解决商 业信用风险问题更加有效陉5 1 。 国外学术界对贷款风险评价模型的研究仍然处于发展的早期阶段，大都注重于 技术手段的创新，理论研究稍显薄弱，模型还有许多缺陷。 我国的金融机构现在多采用所谓传统的风险评价方法，比如专家方法、评级方 法。也有学者用一些现代的风险评价方法来分析我国的经济问题，但还停留在规范 研究的基础上，研究的热点都集中于商业银行，介绍西方商业银行贷款风险评价做 法的较多，泛泛而谈的现象比较普遍，忽视结合我国的实际情况，将定量分析与定 性分析结合的研究较少，对农村信用社贷款的风险进行评价的更是缺乏。 1 3 研究思路 本文的题目是农村信用社农户贷款风险评价与控制研究，文章就是按照题 目的内容展开研究，大致可分成五个层次，这五个层次是逐层推进的关系。 ( 1 ) 农村信用社历史回顾。这是本文的研究基础。要想探讨农村信用社的现在和 未来，就必须了解其历史。因而，一本文在对信贷与信贷管理的相关问题进行研究的 基础上，对农村信用社的历史进行了回顾。 7 华北电力大学硕士学位论文 ( 2 ) 农村信用社贷款风险。在上一层次的基础上，阐述了贷款风险的概念和特征。 因为本文的研究面向的是农村信用社，所以根据调研所得资料提出了农业生产的一 般特征和农村信用社贷款风险的特点。这些特点体现了农信社与其它商业银行贷款 风险的不同之处，同时也说明了农村信用社贷款风险的根本原因。 ( 3 ) 农户贷款风险。农村信用社的贷款对象包括企业和农户。对企业贷款风险的 研究已经很多。在调研中，笔者了解到，农户贷款在农信社发放的贷款总额中所占 的比例比企业贷款少，但农户贷款风险的高低同样关系到农信社信贷资金的安全， 关系到农信社在群众中的威信。目前，针对农村信用社农户贷款风险进行的专门研 究还不多，因而本文选择研究农户贷款风险，为农信社更好地控制风险提供依据。 ( 4 ) 农户贷款风险的综合评价。采用综合评价方法研究农户贷款风险的文献还不 多见，这部分内容体现了本文的创新点。针对农信社农户贷款风险的特点，设计了 “农村信用社农户贷款风险评价指标体系”。在此基础上，将层次分析法与模糊综 合评价法相结合，建立了评价模型，对农户贷款风险进行综合评价。将这两种方法 结合起来使用的目的是充分利用二者的优点。层次分析法便于确定指标权重，模糊 综合评价法体现了人脑的思维特点，便于专家们在判断时使用。 此外，本文将该模型进行了实证应用，将评价结果与实际情况相对照，证明该 模型是有效的。 理论研究的目的和归宿是指导实践。对农户贷款风险进行评价的意义有两方 面：一是便于农村信用社在贷前对农户的贷款风险进行考察，从而决定贷与不贷、 贷多贷少，有利于降低风险：二是便于广大农户根据各评价指标，对照自身的实际 情况，勤劳致富，诚信经营，降低自己的贷款风险。 ( 5 ) 农户贷款风险控制。没有风险的金融环境是不存在的。风险评价的目的在于 为农信社的贷款风险控制提供指导，将风险控制在最低水平，提高贷款管理质量。 1 4 研究内容 首先，对信贷、农村信用社信贷资金运动和信贷管理的相关问题进行了研究， 对农村信用社的历史进行了简要回顾。 其次，根据调研所得资料提出农村信用社贷款风险的特点、影响因素及农户经 营的特点。在此基础上，建立了适应农信社贷款风险特点的农村信用社农户贷款风 险评价指标体系，采用a h p 模糊综合评价方法建立了评价模型，通过实证研究， 证明该模型是有效的。 最后，对农村信用社如何控制农户贷款风险提出了措施，为农信社管理当局提 供参考。 8 华北电力大学硕士学位论文 第二章农村信用社贷款管理 2 1 信贷与信贷管理 2 1 1 信贷的概念与特征 信贷，是体现一定生产关系的不同所有者之间的借贷行为，是以偿还和收取利 息为条件的价值运动的特殊形式，是从属于商品货币关系的一种经济范畴。信贷业 务活动主要包括吸收存款和发放贷款，其特征是有借有还并支付利息。 信贷是商品经济发展的产物，是随着商品生产和交换的发展而发展的。在原始 社会末期，随着社会分工的发展，产生了商品交换和货币。由于商品或货币在各个 所有者之间的分布是不平衡的，一方面，生产者要出卖商品；另一方面，购买者要 买进商品却没有货币，这就不可避免地产生了赊购赊销商品的现象。货币的延期支 付，就形成了债权债务关系，商业信用便由此产生。随着商品经济的进一步发展， 商品赊购赊销的商业信用逐步发展为货币的信贷，作为贷者处于债权人的地位有权 索回贷出的货币，并要求对方支付所借货币的代价一一利息；借者则处于债务人的 地位，可以暂时支配所借的货币，到期偿还并支付利息，从而信贷也就应运而生。 信贷的基本特征表现为： ( 1 ) 有偿性 存款有存有取，贷款有借有还，存款、贷款均有一定的利息，这是信贷的一个 重要特征。如果只存不取，只借不还，无偿占用，那么不会形成信贷。 ( 2 ) 周转性 任何种类的存款、贷款都是不断周转的。在存款的周转中，必然是存入、支取、 再存入、再支取。如果存款只存不取，必然会造成人们消费能力下降，产品销售疲 软；如果只取不存，就无法为发放贷款提供资金支持。如果贷款只放难收，意味着 债务人生产经营不善：如果贷款只收不放，债务人会因缺少资金而无法进行生产经 营。这说明信贷的周转性是社会再生产的客观要求。 ( 3 ) 融通性 信贷通过存款、贷款在国民经济各经济实体之间相互融通资金。随着我国社会 主义市场经济的不断完善和发展，横向经济联系的不断扩大，信贷资金融通的范围 越来越广。存款是此存彼取，贷款是此贷彼还，信贷就可以对社会资金在时间和空 间上的余缺进行灵活调剂，融通供需。 认识信贷的本质特征，对于农村信用社提高信贷资产质量，增加信贷资产的安 9 华北电力大学硕士学位论文 全程度、盈利能力和流动性有着十分重要的意义。因为农村信用社是一个具有法人 地位的金融机构，利润最大化也是其经营管理目标之一。 2 1 2 信贷资金的运动过程 信贷资金是农村信用社等金融机构以信贷的方式( 即以还本付息为条件) 聚集 和分配的货币资金。信贷资金在其不断地循环周转过程中，形成了各种复杂的社会 经济关系，而正确地认识信贷资金的运动过程，合理地处理这一过程中的各种经济 关系，是农村信用社信贷管理的重要内容。农村信用社通过存款的方式吸收和占用 信贷资金的同时又通过贷款方式利用和分配信贷资金，以促进国民经济的发展。 信贷资金运动过程以农村信用社筹集资金开始，通过内部的资金配置和安排、 客户( 受信客体) 对资金的使用、收回贷款本息、农村信用社归还负债来完成，如 图2 1 所示。 发放贷款 归还央行 中央银行 贷款本息 贷款农 证券投资 个人、单 资金 村 资金 同业拆借 资金 受 农 信 信 资金 村 资金 个人、单 客 信位提取存 位存款 筹集 用 配置 交法定存 使用 体 归流 用 返还 款本息 社 ( 本息) 社 同业拆借 款准备金 归还拆借 资金本息 其它投资 图2 1农村信用社信贷资金的运动过程 过去我国部分学者将金融机构信贷资金过程概括为“以金融机构为出发点和归 流点的两重支付、两重归流”的运动过程。然而农村信用社筹集资金、配置资金、 客户使用资金、收回贷款本息并归还负债等过程，用“两重支付、两重归流”的概 念无法包容上述过程。因为在社会主义市场经济条件下，农村信用社的资产负债业 务具有多元化趋势，其信贷资金运动过程可划分为筹集、配置、使用、归流、返还 五个阶段： ( 1 ) 资金筹集阶段 在这一阶段，农村信用社通过一定的方式，采用各种经济手段，多渠道、全方 位地筹集资金，使信贷资金数量上不断扩大，期限上得到稳定。 ( 2 ) 资金配置阶段 在这一阶段，农村信用社按照安全性、盈利性和流动性原则，将信贷资金投向 能够带来较高资金利润率的行业、部门、企业或个人，同时形成合理的资产配置结 10 华北电力大学硕士学位论文 构。 ( 3 ) 资金使用阶段 资金使用阶段是信贷资金与债务人经营活动的结合，转化为其经营资金。在这 个阶段，资金运动的主体发生了变化，由农村信用社转换为企业或其它资金使用者。 因此，债务人经营资金的正常周转与价值增值是信贷资金实现良性循环的基础。经 营资金的循环周转，要求在时间上继起、空间上并存、价值上增值。债务人资金使 用状况和增值大小，是农村信用社信贷资金能否投入的重要标准。 ( 4 ) 资金归流阶段 这一阶段包括两个过程。第一个过程是资金使用者通过销售商品，使资金由商 品形态转换为货币形态，完成资金形态上的归流，并实现价值增值。这一过程，直 接决定着债务人的生存，同时也直接影响提供信贷资金的农村信用社的盈利状况。 第二个过程，是资金使用者向农村信用社归还贷款本息，资金由使用者归流至债权 人。这两个过程，在时间上可以分离，在资金数量上也可以有所不同。但是，前一 个过程是后一个过程的基础和前提。 时间和金额上的限定，是信贷资金运动的本质要求。 ( 5 ) 资金返还阶段 这一阶段是农村信用社归还借入的各种资金的活动，同样也有时间上和金额上 的限定，也强调及时、足额地归还本息，这是农村信用社的信誉所在，也是信贷资 金能够继续运动和周转的保证。 2 1 3 信贷资金运动的特点 ( 1 ) 所有权和使用权分离 向债务人发放贷款，只是借出了这部分资金在一定时间的使用权，对于贷款人 而言始终没有放弃这一部分资金的所有权。 ( 2 ) 以偿还和收息为条件 信贷资金运动是一种有条件的价值单方面的让渡，其条件就是偿还和支付利 息。农村信用社作为贷款的所有权人，有权要求债务人按期归还本金及使用贷款的 代价一一利息。 ( 3 ) 与生产流通相结合 信贷资金只有现实地转化为企业经营的资金时，才会被社会产品生产所吸收利 用，发挥职能，并具备按期归还的前提条件。信贷资金与生产流通相结合要求信贷 规模与社会产品再生产的发展相适应。 ( 4 ) 分配环节和使用环节的统一 11 华北电力大学硕士学位论文 分配环节是使用环节的基础，而使用环节又是信贷资金实现归还和进行再分配 的基础。这就要求信贷资金不仅在分配环节上要合理，而且在使用上也要合理。分 配的合理，可以使信贷资金使用的总体格局合理化，使贷款的投量和投向符合经济 发展的内在规律要求，为贷款回归创造良好的前提条件。而仅有分配的合理仍然不 够，如果在贷款的使用环节出现阿题，产生风险，信贷资金的归流仍然难以实现。 ( 5 ) 以农村信用社为中心的货币资金运动 信贷资金是农村信用社在执行信用中介职能中形成的，其出发点和归流点仍然 使农村信用社，不论是存款的存、取，还是贷款的借、还，都是通过农村信用社进 行的。 2 1 4 信贷管理的任务及目标 农村信用社的信贷管理，是指农村信用社运用各种手段( 经济手段、行政手段、 法律手段等) 对信贷活动实施的管理。它具有以下几个方面的任务： ( 1 ) 筹集和运用信贷资金 农村信用社通过吸收存款，把社会上的闲置资金集中起来，再通过贷款业务， 把资金投向农村地区，用于基础设施建设、乡镇企业发展以及农户贷款等项目，从 而实现我国农村地区资金余缺的融通。通过信贷管理，在不改变资金所有权的前提 下，通过改变使用权，把小额的、短期的、闲置的资金，变成大额的、长期的、可 用的资金，发挥融通资金、促进农村地区经济发展的作用。 ( 2 ) 调节经济和积累资金 农村信用社信贷管理调节经济的任务表现在两个方面：一是信贷资金的配置 上，通过贷与不贷、贷多贷少、利率高低、期限长短等经济手段，对信贷资金供求 进行调节。优化信贷结构，调节行业结构和产业结构，从而调节国民经济结构。二 是表现在调节货币流通上。信贷渠道投放货币是我国货币发行的主要渠道。通过贷 款规模的扩张或收缩，就可以放松或抽紧银根，调节货币流通。 积累资金的任务，主要表现为农村信用社通过在我国农村地区从事信贷业务经 营，扩大存放款业务量，讲求核算，降低成本，增加盈利，为自身发展壮大资本。 不过它要始终坚持为“三农”服务的方向，充分发挥它在农村地区的金融主导地位。 ( 3 ) 反映和监督经济活动 农村信用社在我国农村金融体系中处于举足轻重的地位，任何农户、中小企业 都有可能与其发生信贷业务，反映出农村地区的经济发展状况。信贷管理的这种反 映功能，为国家有关部门提供了制定或修改经济政策的依据，有助于其实现决策的 科学化，促进经济的发展。 1 2 华北电力大学硕士学位论文 在此基础上，农村信用社在法律的授权下对相关客户进行监督，监督其遵守财 经纪律和金融法规，促进企业、农户等改善经营管理，提高经济效益。 农村信用社通过贯彻安全性、盈利性和流动性的原则，规范信贷行为，实现为 “三农”服务，以及在此基础上利润最大化的目标。这一目标具体包括： ( 1 ) 存款规模和结构的目标 ( 2 ) 贷款规模和结构的目标 ( 3 ) 贷款的社会效益和农村信用社自身的效益目标 这些目标是分层次的、具体的数量指标，一方面要体现宏观经济目标的总体要 求，另一方面要根据宏观经济形势、金融市场的资金供求关系、同业竞争状况和自 身经营管理条件等因素做出适时、恰当的调整。 2 2 农村信用社历史回顾 新中国的农村信用社产生于2 0 世纪5 0 年代，历经合作化时期、人民公社时期、 恢复“三性 ( 组织上的群众性、管理上的民主性和经营上的灵活性) 与合作制规 范时期以及2 0 0 3 年开始的新的改革时期。 2 2 1 合作化时期 新中国的农村信用社制度起源于合作化时期。那时，农村高利贷盛行，严重损 害了农业的再生产能力，对农民的生活构成威胁，而且也对国家的金融秩序形成挑 战。因此，在国家银行不能下设到农村的情况下，设立农村信用社这样的金融机构 以挤压并替代高利贷，成为政府的必然选择。 这一时期的农信社大体经历了两个阶段。一是创建阶段，在这一阶段，全国范 围内进行了信用合作的试点，在取得经验的基础上逐步推广，为信用合作事业的发 展奠定了良好的基础。二是实现信用合作化阶段，先后经历了1 9 5 4 年的大发展、 1 9 5 5 年的停止发展与全力转向巩固、1 9 5 6 年的猛增三个分阶段。 这一时期的农信社有这样几个特点：在政府支持下创立；带有明显的政治色彩， 成为救济穷人的慈善机构；股金带有象征性和灵活性；民主管理流于形式，信用社 主任及其他管理人员由政府任命。 农村信用社的成立，使中国农村有了正规的、贴近农民的金融组织，使农民的 贷款、储蓄服务可获性大大增强，促进了农业生产的