2025年基金从业资格证考试题库附参考答案

2025年基金从业资格证考试题库附参考答案1.根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》，下列关于基金份额持有人大会的表述，错误的是（）。A.基金份额持有人大会应当有代表二分之一以上基金份额的持有人参加，方可召开B.转换基金的运作方式应当由基金份额持有人大会审议决定C.基金份额持有人大会可以采取现场方式召开，也可以采取通讯等方式召开D.基金份额持有人大会未设立日常机构的，基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提出书面提议2.某私募基金管理人在募集过程中，向投资者承诺“本基金为保本型产品，年化收益不低于8%”，该行为违反了（）。A.《私募投资基金监督管理暂行办法》关于禁止承诺保本保收益的规定B.《证券投资基金法》关于基金宣传推介材料的规范要求C.《基金募集机构投资者适当性管理实施指引（试行）》关于风险匹配的规定D.《公开募集证券投资基金运作管理办法》关于基金分类的规定3.关于基金销售适用性的实施，下列做法正确的是（）。A.基金销售机构对普通投资者与专业投资者适用相同的适当性管理要求B.某银行理财经理在向客户销售基金前，仅通过口头询问了解客户风险承受能力C.基金销售机构将投资者风险承受能力由低到高至少划分为R1至R5五个等级D.对于风险等级高于投资者风险承受能力的产品，销售机构可直接拒绝销售4.某公募基金2023年末资产负债表显示，总资产为12亿元，总负债为2亿元，基金份额总数为5亿份，则该基金的份额净值为（）元。A.2.0B.2.4C.1.6D.3.05.根据《基金从业人员执业行为自律准则》，基金从业人员在执业过程中不得从事的行为是（）。A.向客户充分揭示投资风险B.利用未公开信息进行基金投资C.对不同投资者适用相同的费率标准D.在客户授权范围内代理其进行基金交易6.关于债券久期的说法，正确的是（）。A.久期越长，债券价格对利率变动的敏感性越低B.零息债券的久期等于其到期时间C.附息债券的久期一定小于其到期时间D.债券的票面利率越高，久期越长7.某私募基金拟投资于未上市企业A公司的股权，投资协议中约定：若A公司2025年净利润未达到1亿元，原股东需以1.2倍投资本金回购基金持有的股权。该条款属于（）。A.反稀释条款B.对赌协议C.优先认购权条款D.随售权条款8.开放式基金的申购赎回原则不包括（）。A.金额申购、份额赎回B.未知价交易C.份额申购、金额赎回D.基金管理人可在特定情况下暂停申购赎回9.关于基金信息披露的XBRL格式，下列表述错误的是（）。A.XBRL是可扩展商业报告语言的缩写B.采用XBRL格式披露信息有利于提高信息处理效率C.我国基金信息披露已全面强制采用XBRL格式D.XBRL格式的信息需要专业软件才能读取10.某股票型基金的贝塔系数为1.2，市场组合的预期收益率为10%，无风险利率为3%，根据资本资产定价模型（CAPM），该基金的预期收益率为（）。A.11.4%B.12.6%C.13.0%D.9.6%11.私募基金管理人应当在基金合同中明确约定的事项不包括（）。A.基金的投资范围、投资策略和投资限制B.基金的收益分配原则、执行方式C.基金托管人的薪酬标准D.基金承担的费用和费率12.关于货币市场基金的影子定价，下列说法正确的是（）。A.影子定价是基于市场交易价格对基金资产净值的重新评估B.影子定价仅用于货币市场基金的申购赎回C.当影子定价与摊余成本法确定的基金资产净值偏离度绝对值达到0.25%时，基金管理人无需调整D.影子定价的目的是确保基金估值的稳定性，避免价格波动13.某基金管理人因违反《证券投资基金法》被中国证监会采取责令改正的监管措施，该措施属于（）。A.行政处分B.行政处罚C.行政监管措施D.刑事处罚14.关于QDII基金的投资范围，下列可以投资的是（）。A.不动产抵押按揭证券B.购买实物商品C.参与未持有基础资产的卖空交易D.投资于远期合约、互换等金融衍生产品15.私募基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不低于（）万元且符合相关标准的单位和个人。A.50B.100C.200D.30016.关于基金管理费的计提，下列表述错误的是（）。A.货币市场基金的管理费通常低于股票型基金B.管理费一般按日计提，按月支付C.基金规模越大，管理费费率通常越高D.管理费是基金管理人的主要收入来源17.某公司2023年营业收入为5000万元，营业成本为3000万元，销售费用为500万元，管理费用为400万元，财务费用为100万元，所得税费用为200万元，则该公司的净利润为（）万元。A.800B.1000C.600D.120018.关于创业投资基金与并购基金的区别，下列说法错误的是（）。A.创业投资基金主要投资于成长期企业，并购基金主要投资于成熟企业B.创业投资基金通常不参与被投企业管理，并购基金通常深度参与管理C.创业投资基金的投资收益主要来自企业成长，并购基金的收益来自企业重组增值D.创业投资基金的投资期限一般长于并购基金19.基金托管人发现基金管理人的投资指令违反法律、行政法规和其他有关规定，或者违反基金合同约定的，应当（）。A.先执行指令，再向中国证监会报告B.拒绝执行，立即通知基金管理人，并及时向中国证监会报告C.与基金管理人协商后执行D.暂停执行，等待基金份额持有人大会决议20.关于基金业绩评价中的夏普比率，下列表述正确的是（）。A.夏普比率衡量的是基金的绝对收益B.夏普比率等于（基金收益率-无风险利率）/基金收益率的标准差C.夏普比率越高，说明基金单位风险所获得的超额收益越低D.夏普比率适用于评价主动管理基金的风险调整收益21.私募基金募集完毕后，私募基金管理人应当在（）个工作日内，通过私募基金登记备案系统进行备案。A.5B.10C.20D.3022.关于封闭式基金的上市交易条件，下列不属于的是（）。A.基金合同期限为5年以上B.基金募集金额不低于2亿元人民币C.基金份额持有人不少于1000人D.基金份额总额达到核准规模的80%以上23.某债券面值为1000元，票面利率为5%，每年付息一次，剩余期限为3年，当前市场利率为6%，则该债券的理论价格为（）元（保留两位小数）。A.973.27B.1000.00C.1027.23D.981.6724.基金销售机构在销售基金产品时，应当向投资者提供的文件不包括（）。A.基金合同B.招募说明书C.基金托管协议D.基金经理个人简历25.关于基金的年度报告，下列说法错误的是（）。A.年度报告应当在每年结束之日起90日内编制完成B.年度报告需披露基金财务会计报告的审计意见C.年度报告中需披露基金份额持有人的结构信息D.年度报告可以不披露基金投资组合的全部明细26.私募基金管理人、私募基金托管人及私募基金销售机构应当妥善保存私募基金投资决策、交易和投资者适当性管理等方面的记录及其他相关资料，保存期限自基金清算终止之日起不得少于（）年。A.5B.10C.15D.2027.关于基金的流动性风险，下列说法错误的是（）。A.开放式基金的流动性风险主要来自大规模赎回B.封闭式基金的流动性风险主要来自二级市场交易不活跃C.货币市场基金的流动性风险较低，因为投资标的变现能力强D.流动性风险不会影响基金的净值表现28.某投资者通过场外申购某开放式基金10万元，申购费率为1.5%，申购当日基金份额净值为1.2元，则其可获得的申购份额为（）份（保留两位小数）。A.82816.90B.83333.33C.84033.61D.85000.0029.关于基金的信息披露义务主体，下列说法错误的是（）。A.基金管理人是基金信息披露的主要义务人B.基金托管人需要对基金管理人披露的信息进行复核C.召集基金份额持有人大会的基金份额持有人也需要履行信息披露义务D.证券交易所无需承担基金信息披露义务30.关于股权投资基金的尽职调查，下列不属于财务尽职调查重点的是（）。A.企业的历史财务数据真实性B.企业的现金流状况C.企业的核心技术专利D.企业的税务合规性31.基金管理人应当在基金合同、招募说明书中约定，不收取销售服务费的，对持续持有期少于（）日的投资人收取不低于1.5%的赎回费。A.7B.30C.60D.9032.关于基金的巨额赎回，下列说法正确的是（）。A.单个开放日基金净赎回申请超过基金总份额的5%即视为巨额赎回B.发生巨额赎回时，基金管理人可以决定全额赎回或部分延期赎回C.部分延期赎回时，未赎回部分自动转换为下一个开放日的赎回申请D.巨额赎回的认定标准由基金份额持有人大会决定33.某基金的年化收益率为12%，年化波动率为18%，无风险利率为3%，则该基金的夏普比率为（）。A.0.5B.0.67C.0.75D.0.8334.私募基金管理人应当按照规定向（）履行基金管理人登记手续。A.中国证券业协会B.中国证券投资基金业协会C.中国证监会D.证券交易所35.关于基金的利润分配，下列说法错误的是（）。A.封闭式基金的利润分配每年不得少于一次B.开放式基金的利润分配可以采用现金分红或红利再投资C.货币市场基金的收益分配通常每日进行收益分配D.基金利润分配后，基金份额净值不能低于面值36.某公司的流动比率为2.5，速动比率为1.5，存货为500万元，则该公司的流动负债为（）万元。A.200B.300C.500D.100037.关于基金的投资限制，下列不属于《公开募集证券投资基金运作管理办法》规定的是（）。A.一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超过基金资产净值的10%B.同一基金管理人管理的全部基金持有一家上市公司的股票，不得超过该上市公司总股本的10%C.基金不得投资于有锁定期但锁定期不明确的证券D.基金可以投资于股指期货进行套期保值38.私募基金的投资冷静期自（）起计算。A.基金合同签订完毕B.投资者交纳认购款项C.基金管理人发送风险揭示书D.投资者确认签署风险揭示书39.关于基金的估值，下列说法错误的是（）。A.对存在活跃市场的投资品种，估值日有市价的，应采用市价确定公允价值B.对不存在活跃市场的投资品种，应采用估值技术确定公允价值C.基金估值的第一责任主体是基金托管人D.基金日常估值由基金管理人进行40.某股权投资基金于2020年1月投资A公司1000万元，持有20%股权；2023年1月A公司以5000万元估值完成B轮融资，新投资者以10元/股价格认购新股，原股东股权被稀释。则该基金的股权被稀释至（）。A.16%B.18%C.20%D.25%41.基金销售机构在销售基金产品时，应当向投资者告知的信息不包括（）。A.基金的投资目标、投资范围B.基金的历史业绩表现C.基金管理人的股东结构D.基金的费用费率42.关于基金的风险揭示书，下列说法错误的是（）。A.风险揭示书应当包含基金的特殊风险提示B.风险揭示书应当由投资者本人签署确认C.风险揭示书可以替代基金合同D.风险揭示书需明确投资者承担的主要风险43.某债券的麦考利久期为3年，当前市场利率为5%，若市场利率上升0.5个百分点，该债券的价格变动约为（）。A.-1.43%B.+1.43%C.-2.86%D.+2.86%44.私募基金管理人未按规定及时填报业务数据或者进行信息更新的，中国证券投资基金业协会可以对其采取的措施不包括（）。A.谈话提醒B.书面警示C.暂停受理其私募基金备案D.取消基金管理人资格45.关于基金的信息披露内容，下列属于临时信息披露的是（）。A.基金年度报告B.基金份额发售公告C.基金重大事项公告D.基金季度报告46.某投资者持有一只混合型基金，2023年该基金的期初净值为1.2元，期末净值为1.5元，期间分红0.1元/份，则该基金的简单收益率为（）。A.25%B.33.33%C.30%D.41.67%47.关于基金的投资决策委员会，下列说法错误的是（）。A.投资决策委员会是基金公司的最高投资决策机构B.投资决策委员会负责制定基金投资的总体目标和策略C.投资决策委员会通常由基金经理、研究人员等组成D.投资决策委员会的决策需经过严格的审议程序48.私募基金的募集结算资金专用账户的监督机构是（）。A.基金管理人B.基金托管人C.中国证券投资基金业协会D.商业银行或证券公司49.关于基金的会计核算，下列说法正确的是（）。A.基金会计核算的责任主体是基金托管人B.基金的会计年度为公历1月1日至12月31日C.基金的资产负债表中，资产=负债+所有者权益D.基金的利润表不反映公允价值变动损益50.某股权投资基金拟对B公司进行投资，B公司2023年净利润为2000万元，可比公司的平均市盈率为15倍，则B公司的估值为（）万元。A.10000B.20000C.30000D.40000参考答案：1.D2.A3.C4.A（计算：（12-2）/5=2）5.B6.B7.B8.C9.D10.A（计算：3%+1.2×(10%-3%)=11.4%）11.C12.A13.C14.D15.B16.C17.A（计算：5000-3000-500-400-100=1000；1000-200=800）18.B19.B20.B21.C22.D（属于封闭式基金成立条件）23.A（计算：50/(1+6%)+50/(1+6%)²+1050/(1+6%)³≈973.27）24.D25.D（需披露前20名重仓股）26.B27.D（流动性风险可能导致被迫低价抛售资产，影响净值）28.A（计算：净申购金额=100000/(1+1.5%)≈98522.17；份额=98522.17/1.2≈82816.90）29.D（证券交易所需实时披露基金交易信息）30.C（属于法律或技术尽职调查）31.A32.B33.A（计算：(12%-3%)/18%=0.5）34.B35.D（分配后可以低于面值）36.C（流动比率=流动资产/流动负债=2.5；速动比率=(流动资产-存货)/流动负债=1.5；设流动负债为x，则2.5x-x=500→x=500）37.C（属于私募基金限制）38.B39.C（第一责任主体是基金管理人）40.A（B轮融资后总股本=5000/10=500万股；原股本=1000/（投资时估值×20%）→投资时估值=5000万元（1000万/20%），原股本=5000/投资时每股价格（假设投资时每股价格=5000万/原总股本）。B轮后原股本占比=原股本/(原股本+500万)=(1000万/投资时每股价格)/((1000万/投资时每股价格)+500万)。因投资时估值=5000万，原股本=5000万/投资时每股价格=200万股（假设投资时每股价格=25元），则B轮后总股本=200+500=700万股，占比=200/700≈28.57%？此