2025江苏能达私募基金管理有限公司招聘工作人员2人笔试历年常考点试题专练附带答案详解

2025江苏能达私募基金管理有限公司招聘工作人员2人笔试历年常考点试题专练附带答案详解一、单项选择题下列各题只有一个正确答案，请选出最恰当的选项（共30题）1、私募基金财产投资的相关税收应由哪类主体承担？A.基金管理人B.基金托管人C.基金份额持有人D.基金销售机构2、以下属于私募基金合格投资者标准的是？A.最近1年末净资产不低于500万元的法人单位B.最近3年年均收入不低于50万元的个人C.持有金融资产不低于200万元的自然人D.单笔投资不低于100万元的机构投资者3、私募基金管理人登记需向哪个机构提交材料？A.中国证监会B.中国证券投资基金业协会C.证券交易所D.中国人民银行4、私募基金合同中必须载明的条款是？A.业绩比较基准B.保本保收益承诺C.风险揭示条款D.固定管理费率5、以下属于私募基金风险揭示书必备内容的是？A.预期收益率计算方式B.投资标的流动性风险C.基金托管人收益承诺D.管理人过往业绩排名6、私募基金投资于单一标的的比例超过多少需在合同中特别约定？A.20%B.30%C.50%D.70%7、下列哪项属于私募基金管理人禁止从事的行为？A.投资非标债权资产B.向投资者承诺保本收益C.披露基金净值变动D.开展对冲交易策略8、私募基金托管人的核心职责是？A.保证基金财产增值B.监督基金投资运作C.制定投资决策方案D.承担无限连带责任9、私募基金信息披露的频率要求为？A.每日披露净值B.季度披露重大事项C.半年度披露投资组合D.年度披露托管报告10、私募基金清算时，财产分配的优先顺序是？A.投资者本金→管理人业绩报酬→清算费用B.清算费用→投资者本金→管理人业绩报酬C.管理人业绩报酬→清算费用→投资者本金D.投资者本金→清算费用→管理人业绩报酬11、私募基金管理人开展业务时，以下哪项行为符合监管要求？A.向非合格投资者募集资金B.承诺保本保收益C.通过公开方式宣传推介D.建立风险评估体系并进行投资者适当性匹配12、私募基金投资标的的流动性风险主要体现为？A.基金净值波动幅度大B.投资标的价格难以公允计量C.投资者无法及时赎回份额D.基金管理人决策效率低下13、根据《证券投资基金法》，私募基金管理人需向基金业协会履行的法定义务是？A.定期公开披露投资组合B.按季度提交财务审计报告C.办理基金备案手续D.为投资者提供保本承诺14、私募股权投资基金常用的估值方法中，适用于成熟期企业的通常是？A.现金流折现法（DCF）B.重置成本法C.可比交易法D.清算价值法15、私募基金管理人内部控制的核心目标是？A.确保基金规模持续增长B.最大化投资收益C.保障基金财产安全与合规运作D.降低管理费支出16、契约型私募基金的法律关系主体不包括？A.基金管理人B.基金托管人C.基金份额持有人D.普通合伙人17、私募基金投资决策委员会的职责通常不包括？A.制定投资策略与风控标准B.审批重大投资项目C.核算基金净值与收益分配D.评估项目退出可行性18、关于私募基金信息披露义务，以下正确的是？A.可向全体投资者以外的第三人披露净值B.临时重大事项需在5个工作日内向投资者披露C.季度报告需包含持仓明细D.可自行设定信息披露频率无需备案19、私募证券投资基金的主要投资标的为？A.未上市企业股权B.基础设施项目C.上市公司股票和债券D.贵金属与艺术品20、私募基金采用结构化设计时，优先级份额的主要特征是？A.承担全部投资风险B.优先获得固定收益分配C.享有超额收益分成D.可随时转换为普通级份额21、根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，以下关于私募基金合格投资者的说法，正确的是？A.净资产不低于800万元的单位可直接认定为合格投资者；B.个人金融资产不低于500万元即可视为合格投资者；C.最近3年年均收入不低于50万元的个人符合条件；D.合格投资者需同时满足资产/收入和投资经验要求。22、私募基金管理人备案时，以下哪项材料无须提交？A.公司营业执照；B.内部控制制度文件；C.基金托管人资质证明；D.高管人员基金从业资格证明。23、私募基金风险揭示书中，以下哪项风险属于特殊风险？A.市场波动风险；B.流动性风险；C.基金合同与行业协会合同指引不一致风险；D.管理人内部控制失效风险。24、关于私募基金信息披露，以下符合监管要求的是？A.每季度披露一次基金净值；B.临时披露基金重大关联交易；C.每年更新一次基金产品风险等级；D.向不特定对象发送投资策略说明。25、私募证券投资基金的业绩报酬计提比例不得超过？A.10%；B.20%；C.30%；D.40%。26、私募基金管理人内部控制应当遵循的原则不包括？A.全面性原则；B.独立性原则；C.成本优先原则；D.相互制约原则。27、私募股权投资基金进行项目投资时，以下哪项行为合规？A.将基金财产用于抵押贷款；B.参与被投企业董事会决策；C.向投资者承诺固定收益；D.与私募证券基金进行财产混同管理。28、关于私募基金托管人职责，以下说法错误的是？A.安全保管基金财产；B.监督投资指令合法性；C.自行出具基金净值报告；D.建立防火墙防范利益冲突。29、私募基金管理人重大变更事项不包括？A.法定代表人变更；B.注册资本变更；C.实际控制人变更；D.基金经理变更。30、私募基金投资者转让份额时，受让人需满足的条件是？A.必须为专业投资者；B.年龄不超过60周岁；C.符合合格投资者标准；D.无不良征信记录。二、多项选择题下列各题有多个正确答案，请选出所有正确选项（共15题）31、私募基金按照投资标的可分为哪些类别？A.私募股权投资基金B.私募证券投资基金C.风险投资基金D.对冲基金32、我国私募基金的主要监管机构包括？A.中国证监会B.中国证券投资基金业协会C.银保监会D.中国人民银行33、私募基金管理人需遵守的合规要求包括？A.实行合格投资者制度B.基金产品登记备案C.公开募集资金D.定期信息披露34、下列属于私募股权投资策略的是？A.量化套利策略B.成长型企业投资C.Pre-IPO投资D.并购重组投资35、私募基金风险控制措施应包含？A.设置止损线B.组合分散投资C.单一集中投资D.定期压力测试36、私募基金需向投资者披露的信息包括？A.基金净值变动情况B.重大诉讼事项C.管理人报酬结构D.投资组合明细37、投资者适当性管理要求管理人必须？A.评估客户风险承受能力B.记录客户投资偏好C.保证投资收益D.匹配产品风险等级38、私募基金涉及的税务问题正确表述是？A.基金本身缴纳增值税B.投资者缴纳所得税C.管理人代扣代缴流转税D.收益分配免征企业所得税39、私募股权投资的典型流程包括？A.项目立项B.尽职调查C.投资决策D.投后管理40、私募股权基金退出方式包含？A.IPO上市B.并购转让C.原股东回购D.破产清算41、私募基金管理人备案时需提交的材料包括（）。A.公司章程或合伙协议B.实际控制人身份证明C.基金托管协议D.投资策略说明42、合格投资者需满足的条件包括（）。A.个人金融资产不低于300万元B.最近三年年均收入不低于50万元C.单笔投资不低于100万元D.持有基金从业资格证书43、私募基金可投资标的包括（）。A.未上市企业股权B.上市公司限售股C.债券逆回购D.期货期权44、私募基金信息披露义务人应披露的内容包括（）。A.基金净值变动B.管理人关联方C.重大诉讼事项D.投资组合明细45、私募基金风险揭示书需明确告知投资者的风险包括（）。A.流动性风险B.信用风险C.管理风险D.保本保收益承诺三、判断题判断下列说法是否正确（共10题）46、私募基金管理人不得向投资者承诺保本或最低收益。A.正确B.错误47、私募基金管理人与托管人不得为同一机构。A.正确B.错误48、私募基金管理公司合规管理的首要任务是确保基金产品的绝对收益能力。A.正确B.错误49、基金合同中必须明确约定基金管理人、托管人和投资者三方的权利义务。A.正确B.错误50、私募基金投资者适当性管理仅需在首次投资时进行资格审核，后续无需重复。A.正确B.错误51、私募基金管理人可以通过公开宣传方式向特定合格投资者推介基金产品。A.正确B.错误52、基金财产与管理人固有财产发生债务纠纷时，可直接用基金财产清偿管理人债务。A.正确B.错误53、私募基金信息披露内容出现重大遗漏时，仅需向投资者说明即可免责。A.正确B.错误54、私募基金风险管理措施中无需包含止损机制，因其属于主动投资策略范畴。A.正确B.错误55、基金托管人发现管理人违规操作时，有权直接终止基金合同并清算资产。A.正确B.错误

参考答案及解析1.【参考答案】C【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，私募基金财产投资的相关税收由基金份额持有人承担，管理人负责代扣代缴。管理人和托管人不直接承担纳税义务，基金销售机构仅负责销售环节。2.【参考答案】B【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，个人合格投资者需满足金融资产不低于300万元或近3年年均收入不低于50万元，机构投资者需净资产不低于1000万元。选项B符合个人收入标准。3.【参考答案】B【解析】私募基金管理人登记由行业协会自律管理，需向中国证券投资基金业协会（AMAC）提交申请材料，证监会负责统一监管但不直接受理登记。4.【参考答案】C【解析】根据《私募投资基金合同指引》，基金合同必须包含风险揭示条款，禁止约定保本保收益。业绩比较基准和管理费率可协商，但非必备条款。5.【参考答案】B【解析】风险揭示书需明确披露投资流动性风险、市场风险等固有风险，不得包含收益承诺或过往业绩排名等误导性内容，预期收益率测算亦需标注为假设性测算。6.【参考答案】C【解析】根据《私募投资基金备案须知》，投资于单一标的资产的比例超过50%时，需在基金合同中明确约定投资比例及风险控制措施，防范过度集中风险。7.【参考答案】B【解析】《私募投资基金监督管理暂行办法》明确禁止管理人向投资者承诺保本保收益，非标债权投资和对冲交易在合规前提下允许，净值披露为法定义务。8.【参考答案】B【解析】基金托管人职责包括保管财产、执行指令及监督基金管理人合规运作，不参与投资决策，不对收益承担保证责任，无限连带责任属于普通合伙人范畴。9.【参考答案】D【解析】私募基金需定期披露年报、半年报及重大事项临时报告，净值披露频率可由合同约定，但重大事项须在发生后5个工作日内披露。10.【参考答案】B【解析】根据《合伙企业法》及基金合同指引，清算费用优先支付，随后返还投资者本金，最后分配管理人业绩报酬，符合法定清偿顺序。11.【参考答案】D【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，私募基金管理人需对投资者进行风险评估并匹配产品风险等级，禁止公开推介或承诺保本收益，且仅面向合格投资者募集资金。D项符合合规要求。12.【参考答案】C【解析】流动性风险指资产无法快速变现或变现时产生较大价格损失的风险。私募基金投资非标资产（如未上市股权）时，投资者因缺乏二级市场交易机制，可能出现无法及时退出的情况，故选C。13.【参考答案】C【解析】《证券投资基金法》规定私募基金需在基金业协会备案，但无强制公开披露或保本要求；财务审计报告为托管人职责，故选C。14.【参考答案】A【解析】现金流折现法通过预测企业未来现金流并折现计算现值，适用于盈利模式清晰、现金流稳定的成熟企业；可比交易法多用于并购估值，清算价值法适用于破产清算场景。15.【参考答案】C【解析】内部控制旨在防范合规风险、确保资产安全及业务规范性，而非单纯追求收益或规模扩张。根据《私募投资基金管理人内部控制指引》，C项为根本目标。16.【参考答案】D【解析】契约型基金基于信托法律关系，由管理人、托管人及投资者三方构成；普通合伙人（GP）为合伙型基金的核心角色，故D项错误。17.【参考答案】C【解析】C项属于基金运营或托管人职责，而投决会核心职能为投资决策相关事项，故选C。18.【参考答案】B【解析】根据《私募投资基金信息披露管理办法》，临时重大事项需5个工作日内披露；净值等敏感信息仅限投资者获取，季度报告无需披露持仓明细，信息披露规则需向协会备案。19.【参考答案】C【解析】私募证券投资基金投资于公开交易的证券（如股票、债券），与私募股权基金（非标股权）、另类投资基金（贵金属等）形成区分。20.【参考答案】B【解析】结构化基金中优先级份额通常获得固定收益，风险较低；普通级份额承担剩余风险并获取超额收益，B项正确。21.【参考答案】D【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》第十二条，合格投资者需满足净资产不低于1000万元的单位或个人金融资产不低于300万元且最近3年年均收入不低于50万元。同时，还需具备相应的风险识别和承受能力，故选D项。22.【参考答案】C【解析】根据《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》，管理人备案需提交营业执照、内控制度、高管资质等材料。基金托管人资质证明属于基金备案时的提交内容，而非管理人备案时的要求。23.【参考答案】C【解析】《私募投资基金募集行为管理办法》规定，特殊风险包括基金合同与行业协会合同指引不一致、外包业务风险等，需单独揭示。其他选项属于一般风险。24.【参考答案】B【解析】根据《私募投资基金信息披露管理办法》，管理人应在重大关联交易发生后10个工作日内临时披露，季度报告需包含基金净值，但年度更新基金风险等级即可。向不特定对象推介属于违规行为。25.【参考答案】B【解析】《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》明确规定，私募证券投资基金的业绩报酬计提比例不得超过20%，其他类型私募基金可由合同约定。26.【参考答案】C【解析】《私募投资基金管理人内部控制指引》要求内部控制应遵循全面性、相互制约、独立性、有效性原则，成本优先属于企业经营决策范畴，非内控原则。27.【参考答案】B【解析】根据《私募投资基金法》，私募基金可参与被投企业治理，但不得从事无限责任投资、违规借贷、利益输送或混同管理。承诺固定收益违反“卖者尽责、买者自负”原则。28.【参考答案】C【解析】基金托管人无权独立出具净值报告，净值核算需管理人与托管人共同复核确认，故C项错误。其他选项均为托管人法定义务。29.【参考答案】D【解析】根据中基协《私募基金管理人登记须知》，重大变更包括名称、住所、法定代表人/执行事务合伙人、注册资本、实际控制人、组织形式等。基金经理变更属于基金层面事项，非管理人变更。30.【参考答案】C【解析】《私募投资基金募集行为管理办法》规定，份额转让时受让人应当为合格投资者，且转让后投资者总数仍需符合“200人上限”要求。其他选项非强制条件。31.【参考答案】ABCD【解析】私募基金按投资标的可分为股权类（如PE/VC）、证券类（二级市场投资）、对冲基金（多策略）及风险投资基金（初创领域）等类型，均属于私募基金范畴。32.【参考答案】AB【解析】根据《基金法》，证监会负责私募基金监管，基金业协会负责自律管理；银保监会监管银行保险机构，人民银行负责宏观审慎管理，不直接监管私募基金。33.【参考答案】ABD【解析】私募基金必须非公开募集（C错误），需向基金业协会备案，对投资者设置准入门槛（合格投资者），并定期披露基金运作信息。34.【参考答案】BCD【解析】量化套利属于对冲基金策略，而成长投资、Pre-IPO、并购重组均为私募股权（PE）的典型投资方式，侧重非上市企业股权收购。35.【参考答案】ABD【解析】分散投资可降低非系统性风险，止损线和压力测试用于风险预警；单一集中投资（C）会放大风险，不符合风控原则。36.【参考答案】ABCD【解析】根据《私募信息披露办法》，需披露净值、重大风险、管理费及投资组合等关键信息，保障投资者知情权。37.【参考答案】ABD【解析】适当性管理需对客户进行风险测评，了解其投资经验与目标，并将合适产品匹配给对应风险承受能力的客户（C错误）。38.【参考答案】B【解析】私募基金采用“税收穿透”原则，不征收企业所得税，由投资者就所得自行纳税；增值税一般不适用于私募基金投资行为。39.【参考答案】ABCD【解析】股权投资需经历立项筛选、法律财务尽调、投委会决策及投后赋能等完整流程，以控制风险并提升价值。40.【参考答案】ABCD【解析】退出机制包括上市退出、并购、回购协议退出及清算退出，不同阶段根据企业情况选择最优路径。41.【参考答案】ABD【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，备案需提供公司章程、实际控制人信息、投资策略等文件，托管协议非强制性要求。42.【参考答案】AB【解析】《私募投资基金监督管理暂行办法》规定，合格个人投资者需满足资产或收入门槛，投资金额及资格证书非必要条件。43.【参考答案】ABC【解析】私募基金可投非标股权、二级市场股票及固定收益类资产，期货期权需符合特定策略且需备案，D项不直接属于常规投资范围。44.【参考答案】ABC【解析】根据《私募投资基金信息披露管理办法》，基金净值、管理人关联关系及重大风险需披露，投资组合明细属定期披露内容但非强制实时公开。45.【参考答案】ABC【解析】风险揭示需覆盖投资固有风险，保本保收益属违规承诺，不得出现在风险揭示书中。46.【参考答案】A【解析】根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，私募基金管理人禁止向投资者明示或暗示保本保收益，需充分揭示风险。

2.【题干】私募基金合格投资者需满足最近3年年均收入不低于50万元人民币。【选项】A.正确B.错误

【参考答案】A

【解析】《私募投资基金监督管理暂行办法》规定，个人合格投资者需符合金融资产不低于300万元或近3年年均收入不低于50万元的条件。

3.【题干】私募基金募集资金完成后，应在20个工作日内向中国证券投资基金业协会备案。【选项】A.正确B.错误

【参考答案】A

【解析】依据《私募投资基金备案须知》，管理人应于基金募集完毕后20个工作日内完成备案程序，未备案不得开展投资活动。

4.【题干】私募股权基金可直接投资于二级市场上市公司股票。【选项】A.正确B.错误

【参考答案】B

【解析】私募股权基金主要投资非上市公司股权，若投资上市公司股票需通过大宗交易、定增等非公开方式，且比例不得超过基金合同约定。

5.【题干】私募基金定期信息披露内容需包含基金净值、主要财务指标及投资组合情况。【选项】A.正确B.错误

【参考答案】A

【解析】《私募投资基金信息披露管理办法》要求季度披露净值及财务指标，年度披露完整投资组合，重大事项需临时披露。47.【参考答案】A【解析】《私募投资基金托管业务管理办法》明确禁止管理人与托管人混同，以防范利益冲突及资金挪用风险。

7.【题干】私募基金从业人员需取得基金从业资格，但仅从事行政事务的人员除外。【选项】A.正确B.错误

【参考答案】A

【解析】中国证券投资基金业协会规定，从事基金业务的专业人员（含合规、投资顾问）必须持证，行政人员不涉及业务操作可豁